G 柳 工2005年年度报告
广西柳工机械股份有限公司2005年年度报告
重要提示
本公司董事会、监事会及其董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
所有董事均出席了本次董事会会议。没有董事、监事、高级管理人员对年度报告内容的真实性、准确性、完整性无法保证或存在异议。
深圳鹏城会计师事务所为本公司出具了标准无保留审计意见的审计报告。
公司董事长王晓华先生、总裁曾光安先生、财务负责人郑津先生及财务部部长刘传捷女士声明：保证本年度报告中的财务报告真实、完整。
二ＯＯ六年三月
目录
第一节、公司基本情况简介
第二节、会计数据和业务数据摘要
第三节、股本变动及股东情况
第四节、董事、监事、高级管理人员和员工情况
第五节、公司治理结构
第六节、股东大会情况简介
第七节、董事会报告4
第八节、监事会报告
第九节、重要事项
第十节、财务报告
（一）审计报告
（二）财务报表
（三）财务报表附注
第十一节、备查文件目录
第一节、公司基本情况简介
（一）公司的法定中文名称：广西柳工机械股份有限公司
公司英文名称：Guangxi Liugong Machinery Co., Ltd.
（二）公司法定代表人：王晓华先生
（三）公司董事会秘书：王祖光先生
董事会证券事务代表：黄华琳先生
联系地址：公司董事会秘书处
联系电话：(0772) 3886509，3886510
传 真：(0772)3886510
电子信箱：stock@liugong. com
（四）公司注册及办公地址：广西壮族自治区柳州市柳太路1号
公司电话：(0772) 3886000，3886006
公司传真：(0772)3691147
邮政编码：545007
公司国际互联网网址：http://www. liugong. com
电子信箱：stock@liugong. com
（五）公司选定的信息披露报纸名称：中国证券报、证券时报
登载公司年度报告及其它公告信息的中国证监会指定国际互联网网址：巨潮资讯网http://www. cninfo. com. cn
公司年度报告备置地点：公司董事会秘书处
（六）公司股票上市交易所：深圳证券交易所
股票简称：G柳工
股票代码：000528
（七）其它有关资料：
1、公司首次注册登记日期：1993年11月9日
注册地点：广西柳州市柳太路1号
公司最近一次(第八次)变更注册登记日期：2004年11月11日
注册地点：广西柳州市柳太路1号
2、企业法人营业执照注册号：（企）4500001000866
3、税务登记号码：450201198229141
4、公司聘请的会计师事务所：深圳鹏城会计师事务所
办公地址：深圳市东门南路2006号宝丰大厦五楼
（一）公司2005年度利润总额及其构成
项 目 金额（单位：人民币元）
利润总额 254,006,896.61
净利润 208,188,900.28
扣除非经常性损益后的净利润* 211,906,412.57
主营业务利润 655,398,599.59
其他业务利润 9,946,908.34
营业利润 259,466,115.87
投资收益 -75,175.39
补贴收入 1,950,783.82
营业外收支净额 -7,334,827.69
经营活动产生的现金流量净额 169,112,977.58
现金及现金等价物净增减额 -89,058,229.66
注*：扣除非经常性损益的项目和涉及金额：
非经常性损益项目 金额（单位：人民币元）
补贴收入 1,950,783.82
处理固定资产收益 2,552,790.56
其他收入 526,091.30
处理固定资产损失 -9,191,209.55
捐赠支出 -212,000.00
所得税影响数 656,031.58
合 计 -3,717,512.29
（二）前三年的主要会计数据和财务指标
单位：人民币元
2005年 2004年
主营业务收入 4,069,870,656.07 3,509,049,680.60
利润总额 254,006,896.61 271,061,337.91
净利润 208,188,900.28 243,670,932.87
扣除非经常性损益后的净利润 211,906,412.57 242,739,250.33
总资产 2,648,069,494.91 2,447,527,454.09
股东权益(不含少数股东权益) 1,611,592,525.88 1,497,471,044.27
经营活动产生的现金流量净额 169,112,977.58 333,413,839.13
每股收益（全面摊薄） 0.44 0.52
每股收益（加权平均） 0.44 0.54
每股净资产 3.41 3.17
调整后的每股净资产 3.41 3.16
每股经营活动产生的现金流量净额 0.36 0.71
净资产收益率(%,摊薄) 12.92 16.27
净资产收益率(%,加权) 13.29 18.89
本年比上年增减(%) 2003年
主营业务收入 15.98 2,493,397,930.75
利润总额 -6.29 269,600,757.89
净利润 -14.56 223,754,407.90
扣除非经常性损益后的净利润 -12.70 222,427,194.46
总资产 8.19 1,790,791,592.45
股东权益(不含少数股东权益) 7.62 1,004,007,576.01
经营活动产生的现金流量净额 -49.28 39,187,020.89
每股收益（全面摊薄） -15.38 0.68
每股收益（加权平均） -18.52 0.68
每股净资产 7.57 3.07
调整后的每股净资产 7.91 3.06
每股经营活动产生的现金流量净额 -49.30 0.12
净资产收益率(%,摊薄) 减少3.35个百分点 22.29
净资产收益率(%,加权) 减少5.60个百分点 25.38
（三）利润表附表
净资产收益率（%）
报告期利润 全面摊薄 加权平均
2005年 2004年 2003年 2005年 2004年 2003年
主营业务利润 40.67 40.39 50.01 40.92 47.06 57.30
营业利润 16.10 17.95 26.81 16.20 20.92 30.72
净利润 12.92 16.27 22.29 13.00 18.96 25.53
扣除非经常性损益后的
13.15 16.21 22.15 13.23 18.89 25.38
净利润
每股收益（单位：人民币元）
报告期利润 全面摊薄 加权平均
2005年 2004年 2003年 2005年 2004年 2003年
主营业务利润 1.39 1.28 1.53 1.39 1.33 1.53
营业利润 0.55 0.57 0.82 0.55 0.59 0.82
净利润 0.44 0.52 0.68 0.44 0.54 0.68
扣除非经常性损益后的
0.45 0.51 0.68 0.45 0.53 0.68
净利润
（四）报告期内股东权益变动情况及变化原因（单位：人民币元）
盈余公积
项目 股本 资本公积 法定盈余 其中:法定
公积 公益金
期初数 472,456,179 439,926,802.98 214,659,285.44 80,708,654.20
本期增加 515,371.58 32,854,270.83 10,947,796.94
本期减少 10,880.00 10,880.00
期末数 472,456,179 440,442,174.56 247,502,676.27 91,645,571.14
外币报表 股东权益
项目 未分配利润
折算差额 合计
期初数 370,189,646.50 1,497,231,913.92
本期增加 175,345,509.45 208,715,151.86
本期减少 94,491,235.80 94,502,115.80
期末数 451,043,920.15 147,575.90 1,611,592,525.88
变化原因：
资本公积增加是由于：（1）本公司控股子公司江阴柳工道路机械有限公司获得财政拨款增加股权投资准备440,771.58元；（2）公司获得广西壮族自治区信息产业局信息化拨款74,600元。
盈余公积增加是由于本期按净利润的10%和5%分别提取的法定盈余公积及公益金所致。
本期未分配利润增加是由于本期净利润未全部分配所致。
第三节、股本变动及股东情况
（一）股本变动情况
1、股份变动情况表（截止：2005年12月31日 数量单位：股）
本次变动前 本次变动增减（+，-）
比例 配 送 公积金
数量
(%) 股 股 转股
一、未上市流通股份
1、发起人股份 270,270,000 57.21
其中：
国家拥有股份
境内法人持有股份 270,270,000 57.21
境外法人持有股份
其他
2、募集法人股份
3、内部职工股
4、优先股或其他
未上市流通股份合计 270,270,000 57.21
二、已上市流通股份
1、人民币普通股 202,186,179 42.79
2、境内上市的外资股
3、境外上市的外资股
4、其他
已上市流通股份合计 202,186,179 42.79
三、股份总数 472,456,179 100.00
本次变动增减（+，-） 本次变动后
小 比例
数量
增 其 计 (%)
一、未上市流通股份 发 它
1、发起人股份 270,270,000 57.21
其中：
国家拥有股份
境内法人持有股份 270,270,000 57.21
境外法人持有股份
其他
2、募集法人股份
3、内部职工股
4、优先股或其他
未上市流通股份合计 270,270,000 57.21
二、已上市流通股份
1、人民币普通股 202,186,179 42.79
2、境内上市的外资股
3、境外上市的外资股
4、其他
已上市流通股份合计 202,186,179 42.79
三、股份总数 472,456,179 100.00
2、股票发行与上市情况
（1）公司本报告期内未发生股票发行或上市情况。公司股权分置改革工作已于2006年3月17日完成，并于该日刊登了股权变动公告，详情见本公司于2006年3月17日在《中国证券报》、《证券时报》、《上海证券报》及巨潮资讯网（http://www.cninfo.com. cn）上披露的股份变动公告。
（2）公司于2004年实施的2003年度配股情况
公司本次配股以2002年12月31日的总股本327,536,793股为基数，按每10股配售3股的比例向全体股东配售。国有法人股股东广西柳工集团有限公司（下称“柳工集团”）已全额放弃本次配股权利且不转让。本次实际配售股份为向社会公众股股东配售35,891,037股，每股配股价为9.38元。本次配股的股权登记日为2004年5月28日，除权基准日为2004年5月31日，缴款期为2004年5月31日至2004年6月11日。本次配股扣除发行费用后实际募集资金净额为318,743,823.08元。
获配新增的可流通股份35,891,037股于2004年6月23日上市流通。
本次配股后，公司总股本由327,536,793股增至363,427,830股。其中，国有法人股207,900,000股，占股本总额的57.21%，社会公众股155,527,830股，占股本总额的42.79%。
此次配股详细情况见本公司于2004年5月21日、6月21日分别在《中国证券报》、《证券时报》、《上海证券报》及巨潮资讯网（http://www.cninfo.com. cn）上刊登的配股说明书、股份变动及配股获配可流通股份上市公告。
（3）公司2004年中期利润分配及公积金转增股本情况
公司2004年中期利润分配及公积金转增股本方案为：以公司2004年6月30日总股本363,427,830股为基数，向全体股东每10股派2.00元现金（含税），并同时按每10股转增3股进行资本公积金转增股本。本次利润分配及公积金转增股本的股权登记日为：2004年10月20日，除权除息日为2004年10月21日。
此次利润分配及公积金转增股本实施后，公司总股本由363,427,830股增至472,456,179股，股本结构不变。
公司2004年中期利润分配及公积金转增股本实施公告在2004年10月15日的《中国证券报》、《证券时报》、《上海证券报》及巨潮资讯网（http://www.cninfo.com. cn）进行了披露。
（二）股东情况介绍(截止2005年12月31日)
1、报告期末公司股东总数为34,650名，其中国有法人股股东1名。
2、报告期末前10名股东的持股情况（单位：股）
年度内 年末持 占总股份
股东名称（全称）
序 增减 股数量 比例
号
1 广西柳工集团有限公司 0 270,270,000 57.205%
2 中银国际证券有限责任公司 -5,376,934 14,454,566 3.06%
3 易方达平稳增长证券投资基金 5,140,501 5,140,501 1.09%
4 科汇证券投资基金 5,113,774 5,113,774 1.08%
5 全国社保基金一零九组合 4,910,798 4,910,798 1.04%
中国人寿保险股份有限公司－分
6 3,880,000 3,880,000 0.82%
红－个人分红-005L-FH002深
7 南方积极配置证券投资基金 3,580,114 3,580,114 0.76%
8 全国社保基金六零一组合 3,341,065 3,341,065 0.71%
9 银河银泰理财分红证券投资基金 3,277,988 3,277,988 0.69%
10 银河稳健证券投资基金 2,962,853 2,962,853 0.63%
质押或冻结
股东名称（全称） 股份类别
序 的股份数量
号
1 广西柳工集团有限公司 国有法人股 无
2 中银国际证券有限责任公司 流通股 未知
3 易方达平稳增长证券投资基金 流通股 未知
4 科汇证券投资基金 流通股 未知
5 全国社保基金一零九组合 流通股 未知
中国人寿保险股份有限公司－分
6 流通股 未知
红－个人分红-005L-FH002深
7 南方积极配置证券投资基金 流通股 未知
8 全国社保基金六零一组合 流通股 未知
9 银河银泰理财分红证券投资基金 流通股 未知
10 银河稳健证券投资基金 流通股 未知
说明：（1）前10名股东中，国有法人股东与其他股东之间无关联关系，也不属于《上市公司股东持股变动信息披露管理办法》规定的一致行动人；（2）中银国际证券有限责任公司所持股份为其所承销的本公司2003年度配股余额；（3）上述社会流通股东中易方达平稳增长证券投资基金、科汇证券投资基金、全国社保基金一零九组合、全国社保基金六零一组合同属易方达基金管理有限公司，银河银泰理财分红证券投资基金、银河稳健证券投资基金同属银河基金管理有限公司；（4）公司未知其他社会股东之间是否存在关联关系，也未知其他社会股东是否属于《上市公司股东持股变动信息披露管理办法》规定的一致行动人。
3、公司控股股东广西柳工集团有限公司，为法人单位
法定代表人：王晓华。
成立日期：1989年2月24日。
主要业务和产品：投资与资产管理（政府授权范围内）、工程机械、道路机械、建筑机械等相关技术的开发、咨询服务和租赁业务。[涉及许可证（生产）经营的须领取相关许可证后按核定的范围（生产）经营]。
注册资本：56,348万元。
股权结构：国有独资。
报告期内控股股东未变更。
4、公司的实际控制人为广西壮族自治区国有资产管理委员会
公司与实际控制人之间的产权和控制关系图如下：
■■图像■■
5、公司前10名流通股股东的持股情况（单位：股）
序号 股东名称（全称） 年末持股数量 流通股种类
1
中银国际证券有限责任公司 14,454,566 A股
2 易方达平稳增长证券投资基金 5,140,501 A股
3
科汇证券投资基金 5,113,774 A股
4 全国社保基金一零九组合 4,910,798 A股
中国人寿保险股份有限公司－分
5 3,880,000 A股
红－个人分红-005L-FH002深
6 南方积极配置证券投资基金 3,580,114 A股
7 A股
全国社保基金六零一组合 3,341,065
8
银河银泰理财分红证券投资基金 3,277,988 A股
9 银河稳健证券投资基金 A股
2,962,853
10
汉博证券投资基金 2,729,300 A股
序号 股东名称（全称） 关联关系
1
中银国际证券有限责任公司 无
2 易方达平稳增长证券投资基金
同属易方达基金管理有
3
科汇证券投资基金
限公司
4 全国社保基金一零九组合
中国人寿保险股份有限公司－分
5 未知
红－个人分红-005L-FH002深
6 南方积极配置证券投资基金 未知
7 同属易方达基金管理有
全国社保基金六零一组合
限公司
8
银河银泰理财分红证券投资基金 同属银河基金管理有限
9 银河稳健证券投资基金 公司
10
汉博证券投资基金 未知
第四节、董事、监事、高级管理人员和员工情况
（一）董事、监事、高级管理人员情况
1、基本情况
性 年
姓名 职 务 任期
别 龄
王晓华 董事长 男 53 2004.01-2007.01
曾光安 副董事长、总裁 男 40 2004.01-2007.01
冯 立 董事 男 56 2004.01-2007.01
杨一川 董事、副总裁 男 53 2004.01-2007.01
王相民 董事 男 47 2004.01-2007.01
王劲松 董事 男 45 2004.01-2007.01
唐 勇 独立董事 男 36 2004.01-2007.01
朱森第 独立董事 男 65 2004.01-2007.01
刘 斌 独立董事 男 43 2004.01-2007.01
朱元虎 监事会主席 男 56 2004.01-2007.01
戴 翔 监事 男 34 2004.01-2007.01
蒋建芳 监事 女 43 2004.01-2007.01
章二平 职工代表监事 男 50 2004.01-2007.01
陈 列 职工代表监事 男 45 2004.01-2007.01
钟春彬 副总裁 男 47 2004.01-2007.01
闭海东 副总裁 男 38 2004.01-2007.01
郑 津 副总裁 男 37 2004.01-2007.01
王祖光 董事会秘书 男 52 2004.01-2007.01
合计
年初 年末 报告期内在 是否在股东单
姓名 持股 持股 公司领取薪 位或其他关联
数(股) 数(股) 酬总额(万元) 单位领取
王晓华 8,341 8,341 132.43 否
曾光安 0 0 127.40 否
冯 立 0 0 0.00 是
杨一川 0 0 93.42 否
王相民 265 265 90.02 否
王劲松 0 0 0.00 是
唐 勇 0 0 6.00 否
朱森第 0 0 6.00 否
刘 斌 0 0 6.00 否
朱元虎 4,098 4,098 89.51 否
戴 翔 338 338 12.41 否
蒋建芳 338 338 0.00 是
章二平 0 0 18.04 否
陈 列 0 0 14.27 否
钟春彬 0 0 64.30 否
闭海东 0 0 71.77 否
郑 津 0 0 93.97 否
王祖光 0 0 62.17 否
合计 13,380 13,380 887.71 否
说明：以上高管领取薪酬总额由补发上年度年薪加上2005年预发数构成。
公司董事、监事及高级管理人员在股东单位任职情况
姓名 任控股股东广西柳工集团有限公司职务 任 期
王晓华 董事长、党委书记 1999年07月至今
曾光安 董事 1996年11月至今
冯 立 总裁 2001年09月至今
王相民 董事、工会主席 2000年01月至今
朱元虎 监事会召集人、党委副书记 1996年12月至今
蒋建芳 财经审计委副主任 2000年02月至今
章二平 技术中心主任 2002年02月至今
2、现任董事、监事、高级管理人员近五年的主要工作经历和在除股东单位外的其他单位的任职或兼职情况
董事长：王晓华 中共党员，硕士研究生，高级经济师。1999年8月起至今任公司党委书记、董事长，柳工集团党委书记、董事长兼总裁（2001年9月起不再兼任柳工集团总裁）。兼职：柳工集团控股子公司广西柳工置业有限公司董事长兼总经理、柳工集团参股公司柳州采埃孚机械有限公司董事长。
董事、总裁：曾光安 中共党员，硕士研究生，工程师。1999年8月起任公司副董事长、总裁、柳工集团董事至今。
董事：冯 立 中共党员，大专文化，高级经济师。2000年10月起任公司董事、柳工集团副总裁（2001年9月起任总裁）至今，现兼任柳工集团子公司扬州柳工建设机械有限公司董事长、柳州柳工机械附件制造有限公司董事长。
董事、副总裁：杨一川 中共党员，大专文化，高级经济师。2000年10月起任公司董事、副总裁至今（2005年9月起兼任公司装载机事业部总经理）。兼职：本公司控股子公司江苏柳工机械有限公司、柳工集团的参股公司柳州采埃孚机械有限公司董事。
董事：王相民 中共党员，研究生文化。2000年10月任公司董事、工会主席、柳工集团董事至今。
董事：王劲松 中共党员，硕士研究生，高级工程师。1982年8月进本公司，历任公司技术引进办公室技术翻译、副主任，柳工集团技术中心办公室任副主任、主任，柳工集团办公室主任。2003年6月至今任扬州柳工建设机械有限公司党委书记。2004年1月15日起任公司本届董事会成员。
独立董事：唐 勇 中共党员，经济学博士，高级经济师。1997年1-6月任深圳证券交易所综合研究所高级研究员；1997年7月任大鹏证券公司综合研究所副所长、政策研究部经理；2000年2月起历任平安证券公司综合研究所所长、副总经理、党委副书记、集团博士后工作站专家组组长等职务；2003年4月任第一投资集团股份公司副总裁、第一证券公司董事。2004年9月任深圳市创新投资集团研究策划总部总经理、博士后管理办公室主任。2005年3月起任中国南方航空集团公司总裁助理、规划投资部部长，同年7月起兼任中国南航集团财务公司董事长、总经理。2002年5月至今兼任力合股份有限公司（原珠海华电股份有限公司）独立董事。2000年10月28日起被聘为本公司第三、四届董事会独立董事。
独立董事：朱森第 中共党员，大学文化。1983年3月起历任机械工业部科学技术司副处长、副司长、司长、综合计划司司长、行业发展司司长，部党组成员、部总工程师，中国机械装备（集团）公司董事长兼总裁，并兼任中国机械设备进出口总公司总经理。1998年11月起，任机械工业规划审议委员会常务副主任。2000年退休。2001年3月起任中国机械工业联合会专务委员、专家委员会主任、执行副会长至今。2004年1月15日被聘为公司第四届董事会独立董事。
兼任的社会职务有：中国机械工程学会副理事长，国家信息化专家咨询委员会委员，中国物流与采购联合会副会长，中国机械工业企业管理协会副理事长，中国机电一体化技术应用协会理事长。
独立董事：刘 斌 管理学博士。2000年12月至今任重庆大学经济与工商管理学院教授、会计学系主任。2004年1月15日起任公司本届董事会独立董事。
兼任的社会职务有：重庆大学科技企业集团公司副总经理，成都宗申热动力机械股份有限公司独立董事。
监事会主席：朱元虎 中共党员，大专文化，高级政工师。历任车间党支部副书记、车间副主任、分厂副厂长、公司纪委副书记等职务。现任公司本届监事会主席、党委副书记、纪委书记，柳工集团党委副书记、纪委书记、监事会召集人。
监事：戴 翔 中共党员，硕士研究生，工程师。1999年9月历任本公司综合管理部部长、柳工集团办公室主任及本公司办公室主任。2005年9月起任公司小型工程机械事业部总经理兼江苏柳工机械有限公司总经理。公司第三、四届监事会成员。
监事：蒋建芳 大专文化，会计师。2000年2月起任柳工集团财经审计委员会副主任，2003年2月兼任柳工集团资财部副部长。公司第三届监事会成员。现任公司本届监事会监事、柳工集团财经审计委员会副主任。现兼任以下四家公司监事：本公司控股子公司北京桂柳工机械有限公司和柳州柳工机械配件有限公司、柳工集团公司控股子公司广西柳工置业投资有限公司、柳工集团参股公司潍柴动力股份有限公司。
职工代表监事：章二平 大学文化，高级工程师。1999年8月历任公司董事、柳工集团技术中心主任、总裁助理、技术研发部部长兼柳工集团总裁助理、副总工程师、总设计师、技术中心副主任、主任。2005年9月起任公司技术研究院院长、副总工程师兼柳工集团技术中心副主任。2006年1月起任公司技术研究院院长、总工程师兼柳工集团技术中心主任。2004年元月15日当选（兼任）本公司职工代表监事。
职工代表监事：陈 列 大专文化。先后任公司结构件厂工人、生产制造部调度员、组长、副部长，2001年8月任总装分厂厂长兼生产制造部副部长，2002年1月起至今任总装分厂厂长，2004年元月15日当选（兼任）本公司职工代表监事。
副总裁：钟春彬 中共党员，硕士研究生，高级工程师。2000年10月任公司董事、副总裁兼江阴柳工道路机械有限责任公司董事长、总经理。2005年9月起任公司路面机械事业部总经理兼柳州柳工路面机械有限公司及江阴柳工道路机械有限公司执行董事。
副总裁：闭海东 中共党员，硕士文化，工程师。2000年1月起任柳工集团总工艺师兼技术中心副主任。2000年10月任公司副总裁兼柳州采埃孚机械有限公司董事。2003年10月起为公司副总裁兼江苏柳工机械有限公司董事长、总经理。2005年9月起任公司副总裁兼销售分公司总经理。
副总裁：郑 津 中共党员，硕士研究生，工程师。1989年7月大学毕业后进本公司工作，历任结构件分厂技术组副组长、工会副主席、副厂长，公司生产制造部副部长、部长兼公司原控股子公司柳州柳工小型装载机有限公司董事，2003年10月起任公司总裁助理。2004年1月15日起任公司副总裁。
董事会秘书：王祖光 大专学历，经济师。1994年4月任本公司证券办公室副主任，1995年1月任公司董事会秘书至今。
3、公司董事、监事及高级管理人员年度报酬情况
（1）公司内部董事、监事和高级管理人员报酬的决策程序、报酬确定依据为：公司岗位薪点工资制度及公司2004年度股东大会审议通过的《公司董事、监事津贴方案及高管人员薪酬方案》。
（2）公司独立董事津贴及其他待遇的决策程序、报酬确定依据同上述第（1）款。独立董事在公司不享受工资待遇，公司向每位独立董事发放年度独立董事津贴6万元，独立董事出席公司有关会议以及按照《公司章程》行使职权所需费用在公司据实报销。
（3）公司外部董事冯立先生、外部监事蒋建芳女士的薪酬由控股股东柳工集团发放，外部董事王劲松先生在其任职单位扬州柳工建设机械有限公司领取薪酬；且自本报告年度起，以上外部董事、外部监事不再在公司领取津贴，由柳工集团支付。
4、公司董事、监事及高级管理人员聘任或解聘情况
报告期内公司董事、监事、高级管理人员无新聘或解聘情况，但由于公司组织机构进行了重大调整，部分高管人员的分工有所变动：2005年9月起，公司董事、副总裁杨一川先生兼任公司装载机事业部总经理，不再分管公司财务管理工作，由副总裁郑津先生分管公司财务管理工作。
（二）员工情况
截止报告期末，公司员工情况如下：
（单位：人）
技术 管理 生产
专业构成
524 779 1385
硕士以上 本科 专科
教育程度
31 589 505
高级 中级 初级
职 称
54 322 316
需承担费用的离退休职工 1469
辅助 服务及其他 合计
专业构成
1093 217 3998
中专 中专以下 -
教育程度
382 2491 3998
高级技师 技师 -
职 称
8 84 784
需承担费用的离退休职工
注：以上人员包括所有控股子公司员工，不含协议工。
第五节、公司治理结构
（一）公司治理状况
报告期内，公司继续严格按照《公司法》、《证券法》、《上市公司治理准则》、《深圳证券交易所股票上市规则》等法律、法规及证券监管部门的有关文件要求，不断完善公司法人治理，规范公司运作，并修订和进一步完善了《公司章程》、《股东大会议事规则》、《董事会工作细则》、《信息披露管理制度》等，使公司股东会、董事会、监事会及经理层各自的权利、职责范围明确，其行为有法可依、有章可循。
1、关于股东与股东大会：公司严格按照《上市公司股东大会规范意见》、《关于加强社会公众股股东权益保护的若干规定》、《公司章程》、《股东大会议事规则》的要求，进一步规范股东大会召集、召开和表决程序，公司聘请专业律师出席见证了每次股东大会，确保所有股东，特别是中小股东享有平等地位，充分行使自己的权利。
2、关于控股股东与公司的关系：公司与控股股东实行人员、资产、财务分开，机构、业务独立，各自独立核算，独立承担责任和风险。控股股东行为规范，没有超越股东大会直接或间接干预公司的决策和经营活动。
3、关于董事与董事会：董事会的人数和人员构成符合法律、法规的要求，并建立了独立董事制度。公司董事能够按照有关法律及《公司章程》的要求，认真履行忠实、勤勉义务，积极参加有关培训，熟悉有关法律、法规，了解董事的权利、义务和责任，确保董事会高效运作和科学决策，并能公平地对待所有股东，关注其他利益相关者的利益。
4、关于监事和监事会：公司监事能严格按照《公司法》、《公司章程》和《监事会工作细则》的要求，认真履行监督职能。并就报告期内公司依法运作情况、公司财务情况、募集资金使用情况、关联交易的公平性、会计师事务所出具的审计报告的客观和真实性等事项发表了意见。
5、关于绩效评价与激励约束机制：公司充分发挥董事会薪酬与考核委员会职能，报告期内修订了《公司董事、监事津贴方案及高管人员薪酬方案》，并能按照该方案对董事和高级管理人员进行激励与约束。
6、关于相关利益者：公司能够充分尊重和维护债权人、职工、消费者等其他利益相关者的合法权益，重视与相关利益者的积极合作。
7、关于信息披露与透明度：公司能够严格按照《深圳证券交易所股票上市规则》和《公司章程》、《信息披露管理制度》的规定，真实、准确、完整地披露有关信息，并确保所有股东有平等的机会获得信息。报告期内，公司信息披露工作继续被交易所评为良好。
8、关于关联交易和募集资金使用：公司制订并已实施了《募集资金管理办法》、《关联交易管理办法》，以规范公司募集资金的管理和运用，进一步规范公司关联交易行为，保护中、小股东的利益。报告期内公司发生了日常经营关联交易，公司独立董事对所发生的关联交易均进行了事前认可，并发表独立意见；公司监事会对发生的关联交易进行了核查和监督。公司的关联交易公平合理，决策程序合法，交易价格公允，没有损害公司及其股东，特别是中小股东的利益，所有重大交易均签订交易合同。公司根据独立董事的意见，进一步减少了关联方。
9、关于投资者关系管理工作：公司制订了《公司投资者关系管理工作制度》，并指定专人负责公司投资者关系管理工作，保护公司广大投资者的合法权益，确保股东充分行使权利，加强公司与股东及其他投资者的沟通，促进其对公司的了解和认同，以实现公司价值最大化。
总之，公司治理情况符合《上市公司治理准则》的要求，公司将力求更加完善，以进一步规范公司运作，促进公司稳定健康地发展，切实维护中小股东的利益。
（二）公司独立董事履行职责情况
报告期内，公司聘请的独立董事，均出席或因工作关系授权委托其他独立董事出席了各次董事会会议，积极参与公司重大决策，并能本着维护公司全体股东及公司整体利益的原则，切实履行公司章程及公司制定的独立董事制度所规定的独立董事职责。独立董事就公司报告期内的关联交易、募集资金项目变更等事项发表了独立意见。
报告期内，独立董事提出希望董事会继续采取措施尽量减少关联交易额，独立董事未对董事会议案及其他事项提出异议。
独立董事出席董事会会议的情况
本年应参加
独立董事 亲自出席（次） 委托出席（次） 缺席（次）
董事会次数
现场 通讯 现场 通讯 现场 通讯 现场 通讯
姓名
表决 表决 表决 表决 表决 表决 表决 表决
朱森第 4 2 4 2 0 0 0 0
唐 勇 4 2 1 3 2 0 0 0
刘 斌 4 2 4 2 0 0 0 0
（三）公司与控股股东的“五分开”情况
1、业务方面，公司拥有独立的生产系统、辅助生产系统和配套设施、采购和销售系统，具有独立完整的业务及自主经营能力。
2、人员方面，公司在劳动、人事及工资管理等方面相对独立，公司经理层等高级管理人员未在控股股东柳工集团担任除董事以外的重要职务，且均在本公司领取薪酬。
3、资产方面，公司所使用的“柳工”系列商标为柳工集团拥有，根据本公司与柳工集团签订的商标使用许可合同及商标使用许可补充合同，柳工集团许可本公司在合同约定的商品上无偿使用“柳工”商标。同时，柳工集团允许本公司将以上商标再许可给本公司的控股子公司无偿使用。
除上述商标外，公司的其他资产已独立于控股股东。
4、机构方面，公司设立了独立于控股股东的健全的组织机构职能体系。
5、财务方面，公司设立了独立的财会部门，并建立了独立的会计核算体系和财务管理制度；公司在银行独立帐户，独立纳税。
（四）对高管人员的考评及激励机制、相关奖励制度的建立、实施情况
在激励与约束机制方面，公司按照股东大会审议通过的《公司董事、监事津贴方案及高管人员薪酬方案》，根据经营业绩的完成情况、个人职责的履行情况进行考评后兑现高管人员年度薪酬。公司将根据建立现代企业制度的要求及股权分置改革方案中控股股东的承诺，进一步完善对高管人员的激励机制。
第六节、股东大会简介
公司于2005年6月10日在公司总部召开了2004年度股东大会。
本次股东大会决议公告及法律意见书刊登在2005年6月11日的《中国证券报》、《证券时报》及巨潮资讯网（http://www.cninfo.com. cn）上。
第七节、董事会报告
（一）董事会的讨论和分析
1、报告期内公司经营情况的回顾
报告期内，受国家宏观调控的影响，工程机械市场需求已由连续几年来的“井喷”行情变为平缓。由于行业各企业产能仍在进一步扩大，加之包括全球前十强在内的工程机械跨国公司纷纷进入中国，导致工程机械产品供过于求的矛盾加剧，市场竞争趋于白热化；同时受能源紧缺，钢材、油料、石化产品等原材料大幅度涨价的影响，尽管行业总收入在增长，但行业盈利能力大幅下降。
据行业信息网统计数据显示，装载机、挖掘机、压路机等各子行业发展呈现分化趋势：2005年装载机行业呈现小幅增长态势，14家主要企业销量92,121台，同比增长7.3%；挖掘机14家主要企业销量28,622台，同比增长3.56%；压路机10家主要企业销量6,847台，同比下降32.02%；其它如平地机、摊铺机等都出现不同程度的的负增长。
本公司属工程机械行业。公司主营业务为装载机、挖掘机、压路机、摊铺机、铣刨机、平地机、滑移装载机、挖掘装载机等工程机械及配件的生产、销售。其中“柳工牌”装载机是我国装载机行业的第一品牌，从近年来市场竞争的情况分析，柳工装载机产品的品牌、性能、质量保持了相对的优势，再加上市场营销网络的建设和营销策略的有效组合，市场占有率得到了逐步提升。报告期内公司主营业务收入和利润仍主要来源于装载机产品的销售，其次是挖掘机等产品。
公司始终追求产品价值、服务价值、品牌价值。报告期内，公司紧紧围绕年度经营目标，继续以市场为导向加强产品研发与新技术应用，实现产品的差异化创新，摆脱产品同质化引起的价格竞争；将用户满意作为质量标准，从产品设计、制造到用户使用全过程都严格实施一系列质量保障措施；以服务取胜作为拓展市场的有效手段，继续精心打造以“全心全意为用户服务”为宗旨的柳工服务品牌；开展系列管理创新，在众多管理领域实现了变革，使作为行业第一家上市公司的柳工充满了活力和生机。公司立足自主创新，坚定不移地走民族品牌的发展道路。10月19日，在第八届北京国际工程机械展览与技术交流会上，柳工正式对外发布和启用新标识，它标志着柳工在国际化进程中树立了一个新的里程碑，柳工立志成为中国工程机械行业的第一个国际品牌。
报告期内，面对原材料价格大幅度上涨、能源紧缺等困难，公司采取各种措施严格控制成本、费用，加强应收账款管理，努力消化成本价格上涨等不利影响，有效地防范了市场风险。公司产品销量及销售收入达到历史最好水平，产销量及盈利能力继续保持行业领先地位，财务状况良好。全年装载机、挖掘机及路面机械等产品总销量达到17,878台，比上年增长11.14%；主营业务收入406,987万元，比上年增长15.98%；利润总额25,401万元，比上年下降6.29%；净利润20,819万元，比上年下降14.56%。公司净利润同比下降，主要受原材料价格的上涨、会计估计变更（调整固定资产折旧年限）等因素影响。
近年来公司积极开拓和培育国际市场，倾力打造国际品牌，在境外市场取得了快速发展。报告期内，出口装载机、挖掘机产品850台，同比增长173.31%；出口创汇3640万美元，同比增长178.27%；产品出口覆盖达到30多个国家和地区。其中公司于第四季度获得一次出口非洲安哥拉356台装载机、挖掘机合计金额达1200多万美元的大订单，创企业有史以来自营出口的最大订单。
报告期内，公司在一直被跨国巨头及合资企业占领的国内大型装载机市场取得了历史性的突破：5台CLG888装载机中标攀钢集团设备采购招标项目，总价值700多万元。它标志着公司成功打开了国内大型机市场，在工程机械市场高端产品竞争中迈出了可喜的一步。
报告期内，公司荣获“全国实施卓越绩效模式先进企业”、“2005年度全国用户满意企业”、“2005年中国工程机械最具影响力品牌”、“全国‘安康杯’竞赛优胜企业”、“全国企业文化建设先进单位”、“2005年度中国企业信息化500强”等称号，公司产品在全国用户满意度调查中“ZL30E、ZL40B、ZL50C、CLG856装载机和CLG200-3挖掘机被推荐为“用户满意产品”，企业同时被用户推荐为“售后服务满意单位”，公司被授予“产品连续六次评价（1990—2005）用户满意”牌匾。
2、公司主营业务及其经营状况
（1）公司报告期内主营业务收入和利润的构成情况：
a.主营业务收入及利润构成按行业及产品分类 （单位：人民币元）
主营业务
分行业 主营业务收入 主营业务成本
毛利率(%)
工程机械制造 4,069,870,656.07 3,402,441,457.19 16.40%
其中关联交易 53,510,804.65 48,571,757.38 9.23%
分产品
装载机 3,395,936,211.66 2,817,593,237.53 17.03%
挖掘机 375,313,698.77 336,303,236.32 10.39%
压路机 104,667,413.07 91,279,778.94 12.79%
其 他 193,953,332.57 157,265,204.40 18.92%
合 计 4,069,870,656.07 3,402,441,457.19 16.40%
其中关联交易 53,510,804.65 48,571,757.38 9.23%
主营业务 主营业务成
主营业务毛利率
分行业 收入比上 本比上年增
比上年增减
年增减(%) 减(%)
工程机械制造 15.98% 17.58% 减少1.13个百分点
其中关联交易
分产品
装载机 12.74% 14.60% 减少1.35个百分点
挖掘机 45.43% 42.94% 增加1.56个百分点
压路机 -15.34% -14.26% 减少1.1个百分点
其 他 68.44% 68.42% 增加0.01个百分点
合 计 15.98% 17.58% 减少1.13个百分点
其中关联交易
其中：报告期内公司向控股股东及其子公司销售产品或提供劳务的关联交易金额为53,510,804.65元。
b.主营业务收入按地区分（单位：人民币元）：
地 区 2005年 2004年 比上年增减
国 内 3,808,798,190.66 3,422,985,306.27 11.27%
国外（含代理） 261,072,465.41 86,064,374.33 203.35%
合 计 4,069,870,656.07 3,509,049,680.60 15.98%
（2）主要产品及其市场占有率情况
主要产品 销量（台） 市场占有率 市场占有率同比增长 行业排名
装载机 16573 18.00% 0.6个百分点 1
挖掘机 841 2.90% 0.8个百分点 10
压路机 453 6.60% 0.9个百分点 4
（3）报告期内推出的新产品及服务
报告期内，公司产品研发着重围绕以下几方面展开：
1、加强以国际市场为目标的高端产品的开发：CLG835-Ⅱ、CLG 842-Ⅱ、CLG 856-Ⅱ、CLG 856-Ⅲ、CLG 877-Ⅲ、CLG 888-Ⅲ等型号轮式装载机的推出，使公司产品顺利进入技术壁垒森严的欧美高端市场，为公司产品开拓国际市场打下了坚实的基础。
2、扩大路面机械新品种：开发了CLG568型铣刨机、CLG536型稳定土拌和机两大产品。
3、拓展产品应用范围：针对市场需求，开发了装载机、挖掘机多种工作装置，以满足用户需求。
报告期内，公司通过了国家“863”计划项目“装载机远程服务系统与智能化挖掘机”的验收；获得30项知识产权专利授权。
（4）公司主要供应商、客户情况
公司向前5名供应商合计采购的金额为1,130,177,967.94元，占公司全年采购总额的比例为19.92%；公司向前五名客户销售产品的收入总额为1,071,081,694.32元，占全部销售收入的26.32%。
3、资产构成发生重大变动的主要影响因素说明（单位：人民币万元）
项目 2005年末 占总资产的比例 2004年末
应收票据 5,336 2.01% 10,666
应收账款 26,228 9.90% 8,393
短期借款 10,551 3.98% 17,400
应付票据 31,537 11.91% 20,591
占总资产 主要原
项目 构成同比
的比例 因说明
应收票据 4.36% 减少2.35个百分点 见下（1）
应收账款 3.43% 增加6.47个百分点 见下（2）
短期借款 7.11% 减少3.13个百分点 见下（3）
应付票据 8.41% 增加3.50个百分点 见下（4）
（1）应收票据占总资产的比例同比减少了2.35个百分点，主要原因是公司期末使用票据结清零库存货款。
（2）应收账款占总资产的比例同比增加了6.47个百分点，主要原因是报告期内公司出口销售大幅增长，跨年度信用证结算额增加。
（3）短期借款占总资产的比例同比减少了3.13个百分点，主要原因是签发票据融资量加大，减少短期借款。
（4）应付票据占总资产的比例同比增加了3.50个百分点，主要原因是签发票据融资量加大。
4、报告期公司经营成果构成同比发生重大变动情况的说明（单位：人民币万元）
项目 2005年度 2004年度 同比增 主要原因说明
其他业务利润 995 2,437 -59.17% 见下（1）
管理费用 19,170 15,754 21.68% 见下（2）
财务费用 843 1,265 -33.36% 见下（3）
营业外支出 1,041 395 163.54% 见下（4）
所得税 4,467 3,348 33.42% 见下（5）
（1）其他业务利润同比下降59.17%，主要原因是钢材利用率提高，余料销售减少，其他业务利润相应减少;
（2）管理费用同比增长21.68%，主要原因是坏账准备金及存货减值准备增加；技术开发费、折旧费和咨询费增加。
（3）财务费用同比下降33.36%，主要原因是短期借款减少。
（4）营业外支出同比增长163.54%，主要原因是固定资产报废及清理到期固定资产损失；计提在建工程减值准备101万。
（5）所得税同比增长33.42%，主要原因是2004年度购买国产设备抵减了所得税，本报告期无抵减。
5、现金流量构成发生重大变动的主要影响因素说明（单位：人民币万元）
现金项目 2005年 2004年 增减
经营活动产生的现金流量净额 16,911 33,341 -16,430
投资活动产生的现金流量净额 -4,262 -8,258 3,996
筹资活动产生的现金流量净额 -21,517 13,486 -35,003
现金项目 增长率 主要原因说明
经营活动产生的现金流量净额 -49.28% 见下（1）
投资活动产生的现金流量净额 -48.39% 见下（2）
筹资活动产生的现金流量净额 -259.54% 见下（3）
（1）经营活动产生的现金流量净额同比下降49.28%,主要原因是经营性应收账款的增加；
（2）投资活动产生的现金流量净额同比下降48.39%,主要原因是投资支出减少；
（3）筹资活动产生的现金流量净额同比下降259.54%,主要原因是2004年收到配股募集资金3.2亿元。
6、公司主要控股子公司及参股公司的经营情况及业绩
报告期末，公司拥有7家控股子公司，报告期内的经营情况及业绩如下：
（1）柳州柳工铸造有限公司（本公司持股98.84%）。主营铸钢件、铸铁件、有色铸件、精铸件的制造、销售等。该公司注册资本为10,552万元，截至2005年12月31日，总资产12,582.21万元，净资产6,430.65万元；2005年实现销售收入21,584.52万元，净利润-2,257.39万元，比上年同期增加亏损850.15万元，增幅60.41%。亏损主要原因是原材料、能源价格上涨及加速计提折旧等因素导致成本费用上升。
（2）柳州柳工结构件有限公司（该公司已于2006年3月1日更名为“柳州柳工路面机械有限公司”，本公司持股94.37%）。主营装载机配件及挖掘机配件的制造、销售等。该公司注册资本为11,840万元，截至2005年12月31日，总资产22,457.81万元，净资产14,766.22万元；2005年实现销售收入34,426.64万元，净利润654.62万元。
（3）江阴柳工道路机械有限公司（本公司持股89.41%）。主营压路机械及配件的生产、销售。该公司注册资本3,030万元，截至2005年12月31日，总资产8,065.93万元，净资产3,977.51万元；2005年实现销售收入9,989.88万元，净利润12.29万元。
（4）柳州柳工机械配件有限公司（本公司持股84.92%）。主营装载机配件的生产、销售。该公司注册资本1,508万元，截至2005年12月31日，总资产5,949.37万元，净资产3,395.32万元；2005年实现销售收入15,034.99万元，净利润690.62万元。
（5）北京桂柳工机械有限责任公司（本公司持股80%）。主营工程机械的销售。该公司注册资本425万元，截至2005年12月31日，总资产1,448.72万元，净资产1,053.24万元；2005年实现销售收入12,444.09万元，净利润264.31万元。
（6）江苏柳工机械有限公司（本公司持股91.3%）。该公司主营装载机、小型工程机械、路面机械及其零部件的制造、销售、服务、维修，于2003年11月设立，目前注册资本6,900万元。截至2005年12月31日，总资产12,915.15万元，净资产5,675.97万元；2005年实现销售收入32,817.62万元，净利润4.33万元。
（7）柳工机械(澳洲)有限公司（本公司全资子公司）。该公司主营工程机械及配件制造、销售，工程机械维修，机械设备租赁，于2003年12月设立，目前注册资本100澳元。截至2005年12月31日，总资产2,181.67万元，净资产687.51万元；2005年实现销售收入2,100.33万元，净利润-49.70万元。
（二）对公司未来发展的展望
1、行业的发展趋势及公司面临的市场竞争格局
“十一五”期间，我国工程机械主要市场仍将保持平稳增长。交通、水利、电力、能源基地建设、城市化建设、新农村建设、国家生态环境建设及国防建设等孕育着未来工程机械行业的发展机遇。工程机械市场将进入平稳发展时期，用户群体也日趋理性。随着行业跨国公司对中国市场更深层次的介入，市场竞争将更加残酷，企业市场竞争的重点正由价格竞争逐步转向品牌、质量、服务等非价格竞争；行业重组步伐将加速，大浪淘沙，综合竞争能力弱的竞技者将被淘汰出局。
2、公司未来的发展战略及新年度经营计划
（1）公司未来的发展战略
公司在“十一五”期间，将以中央十六届五中全会明确提出的“要形成一批拥有自主知识产权和知名品牌、国际竞争力较强的优势企业”为重大指导方针，以“建设开放的、国际化的柳工”为旗帜，以工程机械产业为核心，重点发展装载机产品、挖掘机产品、路面机械产品、小型工程机械产品、配件业务及国际业务。通过国际化、深度营销、六西格玛、技术创新四项举措，从一个传统的工程机械制造企业逐步过渡为一个以客户为导向、提供全面解决方案的综合企业。到2010年，实现销售收入100亿元以上，出口比例达到15%，柳工将初步成为中国工程机械行业第一个国际品牌。
（2）公司新年度的经营计划
2006年经营目标：销售收入48亿元，装载机市场占有率达到20%；挖掘机市场占有率达到4. 5%；压路机市场占有率达到10%。
为实现上述经营目标，公司2006年将采取以下主要措施：
a.落实战略采购管理，完善战略采购体系，整合供方资源，改进外部物流，进一步降低物资采购成本；
b.加强市场调研，调整产品结构，加快产品研发、改进和推广速度，建立具有竞争力的产品组合，提高产品市场占有率；
c. 进一步加大国际市场开拓力度，细分目标市场，加速经销网络建设，以周密的计划和高效的管理为保障，加快国际业务的发展；
d．完善全员激励机制，改革内部薪酬分配制度，建立与企业发展战略相适应、对外竞争力强、对内激励充分的薪酬分配体系。
3、为实现未来发展战略所需资金需求及使用计划
根据公司“十一五”投资规划，2006年公司除正常经营外，预计投资总额2.2亿元。资金主要来源于自有资金及债务融资。
4、公司未来发展面临的风险因素及对策
按重要性原则排序，本公司面临的风险因素及公司采取的对策如下：
（1）行业景气度下降的风险
未来固定资产投资及基本建设投资的增长速度将减缓，工程机械行业的增长有可能相应减缓，对本公司经营业绩的增长可能产生负面影响。
【风险对策】本公司的技术实力及研发优势、产品品牌及营销服务优势、成本控制及管理优势构成了本公司的核心竞争力，使本公司成为装载机行业规模最大、盈利能力最强的龙头企业，比同行业企业具有更强的抗风险能力。公司董事会及经理层密切关注国家政策及其他因素的变化对行业及市场的影响，前瞻性地作出战略决策，调整经营计划，将行业变化带来的不利影响控制在最小程度之内。另外，本公司正致力于发展挖掘机、路面机械、特种小型工程机械等新的产品系列，构造多元化的、抗风险能力更强的产品结构。同时，加大对海外市场的投入，提高海外销售占主营业务收入的比重，构造国内外市场并重的、抗风险能力更强的市场结构。
（2）主要原材料、能源对成本影响的风险
本公司生产所需的主要原材料为钢材，而钢材价格近年来波动较大。钢材价格的上涨还带动了其他以钢材为原材料的配套件（如钣焊件、铸件、锻件等）的售价上涨。钢材及钢制配套件价格上涨，加上能源紧缺，油料、橡胶、石化产品等原材料价格上涨，对本公司的成本控制带来了较大压力。
【风险对策】公司将继续实施全面预算管理，严格执行成本费用控制措施，改进产品设计，改良产品制造工艺，提高材料利用率；切实推行采购招标、比价采购，降低采购成本。
（三）公司投资情况
1、募集资金项目。
2004年6月，公司实施了2003年度配股方案。本次配股募集资金扣除发行费用后实际募集资金318,743,823.08元。截止到报告期末，募集资金使用情况如下：
（单位：人民币元）
本年度已使用募集资金总额
募集资金总额 318,743,823.08
已累计使用募集资金总额
是否变更 实际投入金
承诺项目 拟投入金额 产生收益情况
项目 额
G系列轮式装载机
93,600,000 否 93,600,000 75,147,151.84
技改项目
履带式液压挖掘机 拟变更实
36,620,000 29,220,000 31,739,754.50
技改项目 施主体
变更实施
特种（小型）工程
42,500,000 主体和地 9,000,000 -75,317.22
机械技改项目
点
铣刨路面机械技术
41,500,000 否 6,225,000 0.00
改造项目
海外销售网络建设
17,328,000 否 17,328,000 33,627,304.30
项目
补充流动资金项目 80,000,000 否 80,000,000 —
合计 311,548,000 — 235,373,000 140,438,893.42
19,816,300.00
募集资金总额
235,373,000.00
是否符
是否符合
承诺项目 合预计
计划进度
收益
G系列轮式装载机
是 是
技改项目
履带式液压挖掘机
否 否
技改项目
特种（小型）工程
否 否
机械技改项目
铣刨路面机械技术
否 否
改造项目
海外销售网络建设
是 是
项目
补充流动资金项目 是 是
合计 — —
说明：
（1）G系列轮式装载机技改项目及履带式液压挖掘机技改项目分别于2001年7月、2002年下半年开工建设，在本次配股资金到位以前，大部分固定资产投资及铺底流动资金均来自于银行贷款，因此，投入这两个项目的募集资金包含了偿还银行贷款的部分。
（2）项目产生收益的情况指各项目产生的税前利润，其中海外销售网络建设项目的收益指的是公司整个出口业务的累计税前利润。
（3）对“铣刨路面机械技术改造项目”实施进度及收益情况的说明：公司已于2004年下半年设立了路面机械分公司，报告期内公司又整合资源成立了“柳州柳工路面机械有限公司”，致力于铣刨机、摊铺机、平地机等路面机械产品的开发、生产。因摊铺机产品市场容量增长较快，路面机械分公司自成立以来一直集中精力研制摊铺机，铣刨机产品的研制及投入的进度有所延后，2005年下半年公司已完成铣刨机产品的研制，并将于2006年推向市场。因此，该项目2005年未产生收益。
（4）关于“特种（小型）工程机械技改项目”实施主体、建设地点变更及实施进度、收益情况的说明：
经公司2004年度股东大会审议，公司于报告期内将“特种（小型）工程机械技改项目”中的挖掘装载机、滑移装载机等产品的生产转移到江苏柳工机械有限公司(简称”江苏柳工”)，由江苏柳工负责实施，将江苏柳工逐渐建设为公司的小型工程机械生产基地。相应地，公司将该项目计划投资总额（4,250万元）中的2,500万元转由江苏柳工使用，具体方式是公司向江苏柳工增资，增资计划根据江苏柳工的资金需要而定，公司首期已单方面增资900万元；其余1,750万元留在公司本部，用于生产小型液压挖掘机。
由于2004年以来的政府宏观调控措施对工程机械行业造成很大影响，公司根据市场变化情况适当延后了“特种（小型）工程机械技改项目”的实施进度，该项目2005年尚未产生收益。
（5）关于“履带式液压挖掘机技改项目”及“特种（小型）工程机械技改项目”中的小型液压挖掘机技改项目拟变更实施主体及项目实施进度、效益情况的说明：
经公司董事会四届十九次会议审议，公司拟于2006年将原由本部挖掘机分公司实施的“履带式液压挖掘机技改项目”及“特种（小型）工程机械技改项目”中的小型液压挖掘机技改项目变更为在原本部挖掘机分公司基础上新投资设立的一人有限公司“柳州柳工挖掘机有限公司”实施，上述两个项目尚未实施金额分别为740万元、1750万元，合计2490万元。该项变更尚须经公司年度股东大会审议通过。
由于2004年以来的政府宏观调控措施对工程机械行业造成很大影响，公司根据市场变化情况适当延后了上述项目的实施进度，小型液压挖掘机技改项目2005年尚未产生收益。履带式液压挖掘机技改项目实际收益尚未达到原预计的达产后的收益水平。
（6）尚未使用的募集资金均存放在公司开设的银行账户中。
2、对报告期内非募集资金投资的重大项目、项目进度及收益情况的说明：
5.4m3轮式装载机技术改造项目：计划固定资产投资29,000,000元，截至上年末投入25,933,000元，报告期投入1,847,270.64元，累计投入27,780,270.64元，完成投资计划的95.79%。本项目截止报告期末已完工。
小型装载机规模生产项目：计划固定资产投资60,533,428.89元，截至上年末投入51,676,400元，报告期投入7,590,104.48元，累计投入59,266,504.48元，完成投资计划的97.91%。本项目截止报告期末已完工。
（四）公司财务状况 （单位：人民币元）
项目 期初数 期末数
总资产 2,447,527,454.09 2,648,069,494.91
流动负债 884,947,729.19 1,010,904,737.41
长期负债 32,550,210.72 4,699,449.72
股东权益 1,497,471,044.27 1,611,592,525.88
项目 2004年 2005年
主营业务收入 3,509,049,680.60 4,069,870,656.07
主营业务利润 604,855,486.37 655,398,599.59
净利润 243,670,932.87 208,188,900.28
现金及现金等价物净增加额 385,699,070.06 -89,058,229.66
项目 增减变动（%） 增减变动额 主要原因
总资产 8.19 200,542,040.82 见注①
流动负债 14.23 125,957,008.22 见注②
长期负债 -85.56 -27,850,761.00 见注③
股东权益 7.62 114,121,481.61 见注④
项目 增减变动（%） 增减变动额 主要原因
主营业务收入 15.98 560,820,975.47 见注⑤
主营业务利润 8.36 50,543,113.22 见注⑥
净利润 -14.56 -35,482,032.59 见注⑦
现金及现金等价物净增加额 123.09 -474,757,299.72 见注⑧
注：①主要由于货币资金减少89,058,229.66元,各项应收款项增加144,003,300.47元，存货增加191,688,983.94元，长期资产减少46,275,814.16元。
②短期借款减少68,491,031.65元，各项应付款项增加194,448,039.87元。
③长期借款减少30,024,405元，专项应付款增加2,017,835.88元。
④本年实现净利润增加股东权益。
⑤销量增加，使收入增加。
⑥销量增加，使主营业务利润增加。
⑦会计估计变更减少利润16,501,827.90元，营业外支出净额同比增加4,959,912.39元，所得税同比增加11,192,082.73元(2004年国产设备投资抵减所得税)。
⑧由于经营性应收项目增加等原因使经营性现金流量净额减少166,844,054.52元，由于投资支出减少使投资活动产生的现金流量净额同比增加39,961,638.24元，由于2004年收到配股募集资金318,743,823.08元，本报告期无配股，因此筹资活动产生的现金流量净额减少347,496,504.83元。
（五）公司会计估计变更的原因及影响
公司董事会四届十八次会议审议通过“关于公司重新调整2005年度固定资产折旧年限的议案”：根据公司房屋建筑物和机器设备两类固定资产的实际使用情况，同意公司自2005年起，调整房屋建筑物和机器设备两类固定资产的折旧年限，其中机器设备折旧年限由12-13年（折旧率为7.5％）调整为10-13年（折旧率为7.5％-9.5％）；房屋建筑物折旧年限由38年（折旧率为2.5％）调整为20-38年（折旧率为2.5％-4.75％）。
调整原因：根据房屋建筑物和机器设备这两类固定资产使用的实际情况，按会计准则实施指南有关规定，及国税发[2000]84号文准予在企业所得税前扣除的相关规定，我公司对2004年底前购置的设备、房屋建筑物年折旧费按固定资产原值减去残值除以税法规定的最低年限（即2005年调整后的折旧年限）计提，致使这两类固定资产实际使用年限分别为10-13年和20-38年，与公司董事会2005年2月25日第四届十一次会议决议通过的折旧调整年限（即机器设备折旧年限由12-13年调整为10年，房屋建筑物折旧年限由38年调整为20年）不符。因此，公司根据实际情况，2005年固定资产折旧年限作以上调整。
调整后的影响：固定资产折旧年限调整后对公司利润的影响：2005年度（与2004年度相比）减少利润总额1650万元。
上述两董事会决议公告详情披露于2005年3月3日、2006年2月28日的《中国证券报》《证券时报》及巨潮资讯网（http://www.cninfo.com.cn）上。
（六）董事会日常工作情况
1、报告期内董事会的会议情况及决议内容
公司董事会全年共召开了六次会议：
（1）公司第四届董事会第十一次会议于2005年02月25日在公司本部召开。
本次董事会决议、募集资金项目变更、日常关联交易等公告披露于2005年3月3日至4日的《中国证券报》、《证券时报》、及巨潮资讯网（http://www.cninfo.com.cn）上。
（2）公司第四届董事会第十二次会议于2005年4月24日在公司本部召开。
本次董事会决议公告披露于2005年4月26日的《中国证券报》、《证券时报》及巨潮资讯网（http://www.cninfo.com.cn）上。
（3）公司第四届董事会第十三次（临时）会议于2005年5月18日采取通讯表决方式召开。
本次董事会临时会议决议公告披露于2005年5月19日的《中国证券报》、《证券时报》及巨潮资讯网（http://www.cninfo.com.cn）上。
（4）公司第四届董事会第十四次（临时）会议于2005年5月26日采取通讯表决方式召开。
本次董事会临时会议决议公告披露于2005年5月28日的《中国证券报》、《证券时报》及巨潮资讯网（http://www.cninfo.com.cn）上。
（5）公司第四届董事会第十五次会议于2005年8月27日在桂林召开。
本次董事会决议公告披露于2005年8月30日的《中国证券报》、《证券时报》及巨潮资讯网（http://www.cninfo.com.cn）上。
（6）公司第四届董事会第十六次会议于2005年10月24日在公司本部召开。
本次董事会决议公告披露于2005年10月25日的《中国证券报》、《证券时报》及巨潮资讯网（http://www.cninfo.com.cn）上。
2、董事会对股东大会决议的执行情况
董事会对于公司2004年度股东大会审议通过的公司2004年度末利润分配方案（每10股派2元现金），于2005年7月13日发布利润分配实施公告：本次分红派息的股权登记日为2005年7月20日，除息日为2005年7月21日，红利发放日为2005年7月21日。此次派发股息及手续费共计94,675,470.29元。
（七）本次利润分配预案：
公司2005年度实现净利润208,188,900.28元，按净利润10%的比例提取法定盈余公积金21,895,593.89元、按5%的比例提取公益金10,947,796.94元后，剩余利润175,345,509.45元加上年初未分配利润370,189,646.50元，合计可供股东分配利润为545,535,155.95元，减去已分配的公司2004年度现金股利94,491,235.80元后剩余未分配利润451,043,920.15元。董事会拟按每10股派2元现金（含税）进行利润分配(拟派发现金红利94,491,235.80元，占公司2005年度实现的可供股东分配利润175,345,509.45的53.89%，符合公司股权分置改革方案中控股股东承诺的不低于当年实现的可供股东分配利润40%的分红比例。)，不进行资本公积金转增股本。
该方案尚须提交公司年度股东大会审议通过。
（八）其他需要披露的事项
1、公司独立董事对公司对外担保情况的专项说明及独立意见：
根据中国证监会《关于规范上市公司与关联方资金往来及上市公司对外担保若干问题的通知》（证监发[2003]56号）精神，我们作为公司独立董事，本着认真负责的态度，对公司报告期内的对外担保情况进行了核查和监督，现将有关情况说明如下：
公司在报告期内能严格按照《公司章程》的规定，规范公司的对外担保行为，控制对外担保风险。
报告期内，公司没有为控股股东及其下属企业、公司持股50%以下的其他关联方、任何非法人单位或个人提供担保，无违规担保行为。
报告期内，公司董事会同意为控股子公司柳州柳工结构件有限公司、江阴柳工道路机械有限公司及江苏柳工机械有限公司分别提供3,000万元、4,200万元、1800万元银行贷款担保。截止报告期末，公司实际为上述三家子公司提供的银行贷款担保余额分别为2,000万元、2,000万元、1,134万元，合计5,134万元，占报告期末公司经审计净资产的3.19%。上述三子公司报告期末的资产负债率分别为34.25％、50.69％、56.05%，处于较为适度的水平，且经营状况及资信状况良好，具有较强的偿付能力。公司以上担保均已按规定程序经董事会审批并及时进行了公告。
2、《中国证券报》、《证券时报》为本公司选定用于2005年度信息披露的报刊。
第八节、监事会报告
（一）监事会的工作情况
2005年公司监事会根据《公司法》、《证券法》和《公司章程》的有关规定，本着维护全体股东的合法权益精神，认真履行了法律法规赋予的监督职责，对公司的规范运作和健康发展提供了有力保障。
报告期内，监事会会议共召开二次。公司监事会成员按规定列席了董事会会议和出席了公司召开的股东大会。
1、2005年2月24日，公司召开了第四届第五次监事会会议，会议审议并通过了以下事项：
1）审议通过公司2004年度利润分配预案。
2）审议通过公司2004年度报告及其摘要、财务审计报告。
3）审议通过公司2004年度监事会工作报告。
4）审议通过2005年度预计关联交易事项及2004年度关联交易补充公告的议案。
5）审议通过调整公司固定资产折旧年限的议案。
6）审议通过广西柳工置业投资有限公司与柳州柳工结构件有限公司股权置换方案。
7）审议通过关于募集资金项目“特种（小型）工程机械技改项目”实施主体及建设地点变更的议案。
此次监事会决议公告披露于2005年3月3日的《中国证券报》、《证券时报》及巨潮资讯网（http://www.cninfo.com. cn）上。
2、2005年4月25日，公司召开了第四届第六次监事会会议，会议审议并通过了以下事项：
1）审议通过关于修改公司章程的议案。
2）审议通过关于修改公司股东大会议事规则的议案。
3）审议通过关于修改公司信息披露管理制度的议案。
4）审议通过关于公司购买广西柳工集团有限公司所持柳州柳工机械配件有限公司全部股权具体方案的关联交易议案。监事会认为：该项关联交易，有利于公司在工程机械整机不断发展的同时，统一规划做大做强市场潜力大的工程机械配件业务，有望为公司增加新的利润来源；监事会认为其定价合理，没有损害中小股东利益的行为，并对该项交易的公允性无异议。
此次监事会决议公告披露于2005年4月26日的《中国证券报》、《证券时报》及巨潮资讯网（http://www.cninfo.com. cn）上。
（二）监事会独立意见
1、公司依法运作情况。报告期内，公司能严格执行国家法律、法规，按上市公司规范程序运作，公司决策程序合法，并建立了较完善的内部控制制度。公司董事、经理及其他高级管理人员能勤勉尽责，认真执行股东会和董事会的决议，在执行公司职务时未发现有违反法律、法规、公司章程或损害公司利益的行为。
2、检查公司财务的情况。报告期内，公司财务状况良好，财务管理规范，各项内控制度得到严格执行并不断完善，深圳鹏城会计师事务所出具了无保留意见的审计报告，监事会认为公司2005年度财务报告真实反映了公司的财务状况和经营成果。
3、募集资金使用情况。公司于报告期内将2003年度配股募集资金承诺投入项目之一的“特种（小型）工程机械技改项目”的实施主体及建设地点进行了变更。监事会认为，公司将该项目计划投资总额（4,250万元）中的2,500万元转由江苏柳工机械有限公司实施（用于挖掘装载机和滑移装载机生产），其余1,750万元留在公司本部（用于生产小型液压挖掘机）。以上变更符合公司的实际情况，有利于公司资源充分利用，更有效发挥投资效益；同时上述募集资金项目变更程序合法。
4、报告期内，公司收购、出售资产交易价格合理，未发现内幕交易，未损害部分股东的权益或造成公司资产流失。
5、公司关联交易均严格按照公正、公平、公开原则进行市场运作，交易价格合理，属于公平交易，没有发现存在损害股东和公司利益的行为。
6、公司核销不良资产的情况。公司四届十八次董事会审议通过了核销应收账款及其他应收账款共24项坏账，金额合计22,300,390.51元。
监事会认为，以上不良资产核销符合公司资产管理及会计政策的有关规定，在核销前已计提坏帐准备，资产核销对公司2005年度的利润总额影响额为1,177,076.38元；以上不良资产核销履行了法定的批准程序并及时进行了信息披露；同时，核销以上不良资产有利于进一步提高公司的资产质量。
第九节、重要事项
（一）重大诉讼、仲裁事项
1、公司本报告期内发生的重大诉讼仲裁事项：
（1）公司于报告期内发生一起原经销商欠款纠纷案：
案情简介：宁夏恒联汽车贸易有限公司（被告方）原系经销我公司（原告方）产品的经销商，2004年至2005年，被告销售了由本公司提供的产品而未付款，累计未付货款及运杂费金额为765.8万元。期间我公司多次派人前往被告处催要欠款未果。2005年1月，我公司与被告方有关当事人李沛龙、关志清、袁海东、王珺达成协议，由上述人员以个人全部财产对被告方宁夏恒联汽车贸易有限公司的上述债务承担连带保证责任。现该案已由柳州市中级人民法院于2005年9月29日立案审理。并经原告申请对被告采取财产保全措施，柳州市中级法院预查封了被告宁夏恒联汽车贸易有限公司即将获得银川市政府返还的土地一块，查封了被告李沛龙在固原试验区恒联二汽销售服务有限公司的股份。本案一审于2005年12月2日开庭，被告关志清未到庭。二次开庭时间定于2006年3月30日。
（2）公司于报告期内与广西汇源环保节能工程有限公司因本公司南区废水处理站工程合同发生纠纷。
案情简介：2005年10月26日，该公司起诉本公司至柳州市中级人民法院，要求本公司支付工程进度款和损失总计267.4万元。2006年1月25日，柳州市中级人民法院下达（2006）柳市民一初字第2号判决书，判决本公司支付原告1,615,715.65元，驳回其它诉讼请求。2006年2月7日本公司在上诉期限内已提起上诉。目前，该案已上诉至广西壮族自治区高级人民法院，开庭时间定于2006年3月29日。
（3）报告期内，公司控股子公司北京桂柳工机械有限公司与唐山双顺机械设备有限公司发生一起欠款纠纷案。
案情简介：唐山双顺机械设备有限公司（被告）原系经销柳工产品的经销商，自2005年8月1日至2005年8月18日，被告先后销售了由北京桂柳工机械有限公司（原告）提供的柳工产品6台而未付款，未付货款及运杂费金额总计133万元。对上述欠款，原告多次前往催收未果，遂向北京市朝阳区人民法院提起诉讼。2006年3月17日，双方达成了调解意见：解除原被告双方的《2005柳工产品经销协议》；由被告于2006年5月31日前分三批付清原告1,108,613.96元欠款；案件受理费、财产保全费均由被告承担。
2、以前年度发生的尚未执行完毕的重大诉讼仲裁事项：
（1）公司原控股子公司柳州康达工程机械有限公司（现柳州柳工路面机械有限公司）于2002年度与辽宁省丹东市通江物资贸易中心发生的标的240万元的买卖合同诉讼案执行进展情况：
该诉讼案于2003年3月经丹东市中级人民法院立案执行。2004年收到通江物资贸易中心第一批价值47.12万元的以货抵款物资。本案现仍在执行中。
（2）本公司起诉重庆长江农机公司欠款纠纷案执行进展情况如下：
公司在2002年度报告中披露的本公司与重庆长江农机有限公司装载机欠款201.10万元纠纷案于2003年2月28日一审判决，本公司胜诉并已申请强制执行。2003年追回欠款8.33万元，2004年追回欠款10万元。本案现仍在执行中。
（3）本公司于2003年度发生的一起经销商欠款纠纷案进展情况：
公司在2003年度报告中披露的宁夏强大机械设备有限公司（被告）欠款案，柳州市中级人民法院一审已于2004年4月16日下达判决书，判决被告支付本公司货款人民币233.70万元及违约金，案件受理费、其他诉讼费、财产保全费由被告负担40,730.04元，原告负担241.96元。被告上诉至广西壮族自治区高级人民法院，经二审开庭审理，维持原判。我公司已申请强制执行。2004年，法院已将原冻结的被告的银行存款88,241.43元扣交我公司。本案现仍在执行中。
（二）报告期内实际发生的重大关联交易事项
1、2005年全年日常关联交易的基本情况
公司董事会2005年6月10日召开的年度股东大会审议通过了关于预计公司2005年度日常关联交易的议案，公司报告期内实际发生的关联交易遵照股东大会审议通过的该项决议执行，除实际发生金额及占同类交易的比例为实际发生的数据以外，其它事项（如定价依据、交易价格、结算方式及对公司利润的影响等）与公司2005年3月3日在《中国证券报》及《证券时报》上披露的预计公司2005年度日常关联交易公告内容一致。下表为公司2005年实际发生的日常关联交易情况：
关联交
产品或商品 关联方
易类别
专用配套件油箱组件.摇臂 柳州柳工机械附件制造有限公司
向关联 专用变速箱、驱动桥 柳州采埃孚机械有限公司
方采购 装载机轮辋总成 柳州市钢圈厂
工程机 专用配套件硬管. 传动轴 柳州工程机械福利厂
械各种 活塞. 压板 柳州市综合件厂
零部件 配重、制动鼓 柳州柳工铸铁件有限公司
合 计
向关联 毛坯件热处理及零部件热处
方销售 理. 桥箱机加工 柳州采埃孚机械有限公司
工程机 轮辋用油漆 柳州市钢圈厂
械产品 配套件毛坯. 装配件等 柳州柳工机械附件制造有限公司
或零部 废钢. 配套件油漆 柳州柳工铸铁件有限公司
件 合 计
配件加工费 柳州柳工劳动服务有限公司
接受关
临时工劳务.运费. 装卸费
联方提 柳州柳工机械综合件厂
等
供的劳
运输. 搬运装卸服务 柳州柳工运输有限公司
务
合 计
上述三类关联交易总计
关联交 占同类交
全年预计 全年实际 上年同期
易类别 易的比率
200,000,000.00 221,813,761.87 189,909,043.43
向关联 100,000,000.00 82,631,432.63 74,457,440.98
占全部零
方采购 70,000,000.00 56,190,711.01 69,238,794.64
部件采购
工程机 50,000,000.00 47,456,748.29 的 46,403,832.74
7.91%
械各种 24,000,000.00 22,873,225.85 20,829,769.51
零部件 20,000,000.00 18,124,114.24 16,411,047.03
464,000,000.00 449,089,993.89 417,249,928.33
向关联
方销售 32,000,000.00 28,882,419.36 占公司销 24,651,423.59
工程机 5,000,000.00 1,293,949.08 售收入的 1,561,443.75
械产品 41,000,000.00 32,282,762.07 1.39% 35,081,894.47
或零部 5,000,000.00 3,635,363.42 3,440,759.53
件 83,000,000.00 66,094,493.93 64,735,521.34
32,000,000.00 32,453,181.37 16,184,885.19
接受关
占接受劳
联方提
6,000,000.00 6,965,415.97 务的96% 1,345,238.32
供的劳
务 4,000,000.00 2,574,534.38 3,166,500.61
42,000,000.00 41,993,131.72 20,696,624.12
589,000,000.00 557,177,619.54 502,682,073.79
说明：根据《深圳证券交易所股票上市规则》的相关规定，公司董事会对全年日常关联交易预计数与实际数之间的差额作如下说明：
（一）公司2005年预计向关联方采购工程机械有关的各种零部件46,400万元，实际发生44,909万元，比预计数低1491万，其中主要原因是：公司根据市场变化和产品配套实际需求，向柳州采埃孚机械有限公司实际采购金额8263万元，比预计数低1737万元；公司从2005年下半年开始采购装载机轮辋改为两家供货，因此，向柳州市钢圈厂采购的金额实际数比预计数低1381万；公司与柳州柳工机械附件制造有限公司关联采购金额由于四季度产量超过原计划，因此向其采购的实际金额比预计数高2181万。
（二）2005年公司预计向关联方销售工程机械有关的各种零部件8300万，实际发生6609万，比预计数低1691万，其中主要原因是：2005年公司产品工艺调整，需关联方加工的零部件减少。
2、关联方介绍和关联关系
（1）柳州柳工机械附件制造有限公司
注册地点：柳州市河西路26号
法人代表：冯立
注册资本：3,566万元
经营范围：工程机械零部件的制造、销售、工程机械大修等。
关联关系：为本公司控股股东广西柳工集团有限公司的控股子公司
交易及其目的简要说明：该公司为本公司提供生产装载机专用配套件；本公司为其供应配套件毛坯、装配件等，属正常的配套件购销性质的关联交易。
履约能力分析：本公司向该关联人采购金额远大于向其销售金额，无财务风险。
2005年全年与该关联方的上述关联交易总额：254,096,523.94元(其中关联采购
221,813,761.87元，关联销售32,282,762.07元)。
（2）柳州采埃孚机械有限公司
注册地点：柳州市和平路143号
法人代表：王晓华
注册资本：3,371.48万美元
经营范围：车辆、机械设备及船用变速箱、驱动桥及其零部件的生产、销售及维修服务
关联关系：为本公司控股股东广西柳工集团有限公司的参股企业
交易及其目的简要说明：该公司为本公司提供装载机专用变速箱、驱动桥（ZF桥、箱）；本公司为其提供毛坯件预处理及零部件热处理、桥箱机加工；属正常的配套件采购和提供劳务性质的关联交易。
履约能力分析：本公司向该关联人采购金额远大于向其销售金额，无财务风险。
2005年全年与该关联方的上述关联交易总额：111,513,851.99元（其中关联采购82,631,432.63元，关联销售28,882,419.36元）。
（3）柳州市钢圈厂
注册地点：柳州市柳太路7号
法人代表：黄德安
注册资本：1,333.9万元
经营范围：汽车、摩托车、农机、装载机等配件制造
关联关系：为本公司控股股东广西柳工集团有限公司的全资附属企业
交易及其目的简要说明：该公司为本公司提供装载机轮辋总成；本公司为其提供生产配套件的油漆，属正常的配套件购销性质的关联交易。
履约能力分析：本公司向该关联人采购金额远大于向其销售金额，无财务风险。
2005年上半年与该关联方的上述关联交易总额：57,484,660.09元（其中关联采购56,190,711.01元，关联销售1,293,949.08元）。
（4）柳州工程机械福利厂
注册地点：柳州市河西路26号
法人代表：陈建明
注册资本：122万元
经营范围：装载机零配件
关联关系：为本公司控股股东广西柳工集团有限公司的代管企业
交易及其目的简要说明：该公司为本公司提供生产装载机专用配套件，属正常的配套件购销性质的关联交易。
2005年全年与该关联方的上述关联交易总额：47,456,748.29元。
（5）柳州柳工机械综合件厂
注册地点：柳州市柳太路1号
法人代表：郭建中
注册资本：人民币109万元
经营范围：装载机械配件、电器
关联关系：为本公司控股股东广西柳工集团有限公司的代管企业
交易及其目的简要说明：该公司为本公司提供生产装载机专用配套件；本公司为其供应生产装载机专用配套件毛坯，属正常的配套件购销性质的关联交易。
2005年全年与该关联方的上述关联交易总额：29,838,641.82元。
（6）柳州工程机械企业集团公司劳动服务公司
注册地点：柳州市柳太路1号
法人代表：冯国梅
注册资本：人民币77.3万元
经营范围：装载机及配件、日用五金、劳务服务
关联关系：为本公司控股股东广西柳工集团有限公司的代管企业
交易及其目的简要说明：该公司为本公司生产经营提供所需各类劳动力人员
2005年全年与该关联方的上述关联交易总额：32,453,181.37元。
（7）柳州柳工铸铁件有限公司
注册地点：柳州市白饭路46号
法人代表：刘鼎林
注册资本：人民币339万元
经营范围：铸铁毛坯件制造、销售和售后服务；普通机械加工及相关技术咨询服务；铸造材料、模具、建材销售等。
关联关系：为本公司控股股东广西柳工集团有限公司的控股子公司
交易及其目的简要说明：该公司为本公司提供生产装载机配重总成、制动鼓等；本公司为其供应废钢、配套件油漆等，属正常的配套件购销性质的关联交易。
履约能力分析：本公司向该关联人采购金额远大于向其销售金额，无财务风险。
2005年全年与该关联方的上述关联交易总额：21,759,477.66元（其中关联采购18,124,114.24元，关联销售3,635,363.42元）。
（8）柳州柳工运输有限公司
注册地点：柳州市柳太路1号
法人代表：张建国
注册资本：人民币138.71万元
经营范围：普通货运、装卸、搬运服务
关联关系：为本公司控股股东广西柳工集团有限公司的控股子公司(2005年前三季
度)
交易及其目的简要说明：该公司为本公司提供人员接送、货物运输等运输服务，属
正常的运输服务关联交易。
3、公司与关联方的债权、债务往来及担保事项
（1）报告期内，公司与关联方无债权、债务往来事项。
（2）公司与关联方的担保事项：
报告期内，公司未为控股股东及其下属企业提供过担保。
截止2005年12月31日公司为控股子公司提供了以下担保：
关联方名称 担保金额（元） 资产负债率
柳州柳工结构件有限公司 20,000,000 34.25%
江阴柳工道路机械有限公司 20,000,000 50.69%
江苏柳工机械有限公司 11,343,241 56.05%
合 计 51,343,241
关联方名称 形成原因 影响
柳州柳工结构件有限公司 确保本公司配套供给 连带责任
江阴柳工道路机械有限公司 满足其流动资金需求 连带责任
江苏柳工机械有限公司 满足其流动资金需求 连带责任
合 计
公司以上担保占本期经审计的净资产的3.19%。
（三）重大合同及履行情况
1、报告期内，公司没有托管、承包、租赁其他公司资产或其他公司托管、承包、租赁本公司资产的重大事项。
2、报告期内公司没有对外重大担保事项。
3、报告期内，公司没有委托他人进行现金资产管理的事项。
4、资产、股权转让关联交易中的相关合同履行情况。
2005年2月25日，经公司与柳工集团公司双方董事会同意，本公司拟购买柳工集团所持本公司控股子公司柳州柳工机械配件有限公司的全部股权（本公司持股84.92%，柳工集团持股15.08%）后将该子公司变更为分公司。2006年2月25日，本公司董事会审议同意在执行上述董事会决议购买上述股权后，将该子公司变更为一人有限公司。双方已于2005年12月30日签署股权转让合同。该合同股权转让款已于2006年3月支付。
公司以上两次董事会决议公告分别披露于2005年3月3日、2006年2月28日的《中国证券报》、《证券时报》及巨潮资讯网（http://www.cninfo.com.cn）上。
（四）公司及持股5％以上股东在报告期内的承诺事项。
1、2004年，公司全体董事向中国证监会承诺（本报告期有效）：
目前，柳工集团及其控股子公司与本公司之间的资金往来均因正常的业务往来而发生，不存在违规占用本公司资金的情形。在今后的经营活动中，本公司将继续加强资金管理，杜绝发生柳工集团及其控股子公司违规占用本公司资金的情形。
本公司近年来一直能严格按照《公司章程》的规定，规范公司的对外担保行为，控制对外担保风险。目前，公司没有为柳工集团及其下属企业、公司持股50%以下的其他关联方、任何非法人单位或个人提供担保，无违规担保行为。今后，公司将继续加强对外担保的管理，杜绝一切违规担保行为。
公司于本报告期内未违背该承诺事项。
2、2004年，控股股东柳工集团全体董事向中国证监会承诺（本报告期有效）：
目前，本公司及本公司控股子公司与广西柳工机械股份有限公司（下称“股份公司”）之间的资金往来均因正常的业务往来而发生，本公司及本公司控股子公司不存在违规占用股份公司资金的情形。在今后的经营活动中，本公司及本公司的控股子公司也不会违规占用股份公司的资金。
目前，本公司及本公司控股子公司不存在要求股份公司提供担保的情形。在今后的经营活动中，本公司及本公司的控股子公司也不会要求股份公司提供担保。
控股股东于本报告期内未违背该承诺事项。
（五）聘任会计师事务所情况
报告期内，公司董事会继续聘任深圳鹏城会计师事务所为本公司财务审计机构。2005年度本公司支付其年度（含半年报）审计费为37万元，上年度为27.5万元，其中公司三家外地控股子公司共为其支付本年度审计费用9万元，上年度为7.5万元。差旅费等费用均由事务所自行承担。该事务所自2000年开始已连续为公司提供了六年的审计服务。
（六）受监管部门稽查及处罚情况
报告期内，公司、公司董事、监事及高管人员均未发生受监管部门处罚的情况。
（七）其它重大事项
1、本报告期末公司用于长期贷款抵押的土地使用权、固定资产（房屋）净值分别为4368万元、1594万元，共取得一年内到期贷款7000万元，截止本报告期末已归还5000万元。
2、经公司董事会2005年2月25日召开的四届十一次会议审议同意，公司已将参股企业广西柳工置业投资有限公司（下称“置业公司”）39.19%的股权与柳工集团所持我公司控股子公司柳州柳工结构件有限公司（下称“结构件公司”）经评估的净资产值相当的部分股权进行置换。置换后，本公司与柳工集团持有的结构件公司的股权分别为93.94%、6.06%，本公司不再持有置业公司股权。董事会决议披露于2005年3月3日的《中国证券报》、《证券时报》及巨潮资讯网（http://www.cninfo.com.cn）上。
3、2005年本公司工程机械产品销售按揭业务回购担保额度2.55亿元，截至2005年12月31日，按揭销售贷款余额为145,990,539.58元。本公司为经销商承兑授信回购担保额度4.2亿元，截至2005年12月31日实际提供的回购担保余额为369,000,000元，本公司未发生回购事项。
4、公司与自然人施耀刚于2003年11月共同投资设立“江苏柳工机械有限公司”，报告期内公司单方面对其增资900万元，报告期末该公司注册资本6900万元(本公司占其注册资本的91.30%，施耀刚占其注册资本的8.70%)。
5、2003年，公司在澳大利亚投资设立“柳工机械（澳洲）有限公司”：该公司为本公司全资子公司，注册资本为100澳元，已投资909万元人民币，已按董事会决议批准的金额全部投资到位。该公司主要经营工程机械及配件制造、销售，工程机械维修，机械设备租赁。
第十节、财务报告
公司财务报告经深圳鹏城会计师事务所审计后出具了无保留意见的审计报告。
（一）审计报告
深鹏所股审字[2006]022号
广西柳工机械股份有限公司全体股东：
我们审计了后附的广西柳工机械股份有限公司（以下简称“广西柳工”）2005年12月31日合并及母公司的资产负债表以及2005年度合并及母公司的利润及利润分配表和现金流量表。这些会计报表的编制是广西柳工管理当局的责任，我们的责任是在实施审计工作的基础上对这些会计报表发表意见。
我们按照中国注册会计师独立审计准则计划和实施审计工作，以合理确信会计报表是否不存在重大错报。审计工作包括在抽查的基础上检查支持会计报表金额和披露的证据，评价管理当局在编制会计报表时采用的会计政策和作出的重大会计估计，以及评价会计报表的整体反映。我们相信，我们的审计工作为发表意见提供了合理的基础。
我们认为，上述会计报表符合国家颁布的企业会计准则和《企业会计制度》的规定，在所有重大方面公允反映了广西柳工2005年12月31日合并及母公司的财务状况以及2005年度合并及母公司的经营成果和现金流量。
深圳鹏城会计师事务所 中国注册会计师 文爱凤
中国 深圳 中国注册会计师 李光道
2006年3月27日
（二）财务报表
1、资产负债表
编制单位：广西柳工机械股份有限公司 金额单位：人民币元
2005年12月31日
资 产 附注号
合并 母公司
流动资产：
货币资金 1 403,009,047.69 354,424,818.11
短期投资
应收票据 2 53,356,867.10 50,356,867.10
应收股利
应收利息
应收账款 3 262,278,112.54 273,097,026.54
其他应收款 4 20,783,669.76 15,873,150.65
预付账款 5 76,157,720.68 60,126,088.31
应收补贴款
存货 6 1,232,801,928.56 1,002,290,688.10
待摊费用 7 266,988.15 266,988.15
一年内到期的长期债权投资
其他流动资产
流动资产合计 2,048,654,334.48 1,756,435,626.96
长期投资：
长期股权投资 8 1,917,952.14 336,195,217.37
其中：股权投资差额 8 917,952.14 917,952.14
长期债权投资 8 150,500.00
长期投资合计 2,068,452.14 336,195,217.37
固定资产：
固定资产原价 9 864,930,196.13 554,047,504.67
减：累计折旧 9 377,806,002.72 225,710,858.01
固定资产净值 487,124,193.41 328,336,646.66
减：固定资产减值准备
固定资产净额 9 487,124,193.41 328,336,646.66
工程物资 10 13,411,168.90 8,196,805.00
在建工程 11 15,853,947.44 4,862,406.81
固定资产清理
固定资产合计 516,389,309.75 341,395,858.47
无形资产及其他资产：
无形资产 12 80,514,235.55 71,725,377.70
长期待摊费用 13 443,162.99
其他长期资产
无形资及其他资产合计 80,957,398.54 71,725,377.70
递延税项：
递延税款借项
资产总计 2,648,069,494.91 2,505,752,080.50
2004年12月31日
资 产
合并 母公司
流动资产：
货币资金 492,067,277.35 443,070,622.79
短期投资
应收票据 106,657,181.12 102,116,181.12
应收股利
应收利息
应收账款 83,927,474.21 82,041,928.87
其他应收款 17,725,705.83 12,702,013.09
预付账款 60,262,708.45 51,315,135.08
应收补贴款
存货 1,041,112,944.62 868,412,975.52
待摊费用 83,187.92 8,400.00
一年内到期的长期债权投资
其他流动资产
流动资产合计 1,801,836,479.50 1,559,667,256.47
长期投资：
长期股权投资 13,902,562.06 321,904,358.82
其中：股权投资差额
长期债权投资 150,500.00
长期投资合计 14,053,062.06 321,904,358.82
固定资产：
固定资产原价 927,396,842.27 614,100,492.60
减：累计折旧 398,951,958.31 259,891,519.00
固定资产净值 528,444,883.96 354,208,973.60
减：固定资产减值准备
固定资产净额 528,444,883.96 354,208,973.60
工程物资 3,748,178.81 1,915,738.67
在建工程 18,088,292.44 11,450,861.83
固定资产清理
固定资产合计 550,281,355.21 367,575,574.10
无形资产及其他资产：
无形资产 80,420,593.09 71,363,782.40
长期待摊费用 935,964.23
其他长期资产
无形资及其他资产合计 81,356,557.32 71,363,782.40
递延税项：
递延税款借项
资产总计 2,447,527,454.09 2,320,510,971.79
资产负债表（续）
编制单位：广西柳工机械股份有限公司 金额单位：人民币元
2005年12月31日
负债及股东权益 附注号
合并 母公司
流动负债：
短期借款 14 105,508,968.35 55,000,000.00
应付票据 15 315,372,821.00 300,735,580.00
应付账款 16 458,521,407.22 412,565,485.79
预收账款 17 28,953,119.88 25,460,271.72
应付工资 18 2,705,976.76 2,705,976.76
应付福利费 13,266,945.83 8,298,520.63
应付股利 19
应交税金 20 -16,089,268.46 -12,145,766.57
其他应交款 21 765,322.11 383,605.09
其他应付款 22 15,909,440.48 10,230,927.90
预提费用 23 65,670,004.24 65,670,004.24
预计负债
一年内到期的长期负债 20,320,000.00 20,320,000.00
其他流动负债
流动负债合计 1,010,904,737.41 889,224,605.56
长期负债：
长期借款 24 295,595.00
应付债券
长期应付款 155,808.12
专项应付款 4,248,046.60 4,148,046.60
其他长期负债
长期负债合计 4,699,449.72 4,148,046.60
递延税项：
递延税款贷项
负债合计 1,015,604,187.13 893,372,652.16
少数股东权益 20,872,781.90
股东权益
股本 25 472,456,179.00 472,456,179.00
减：已归还投资
股本净额 472,456,179.00 472,456,179.00
资本公积 26 440,442,174.56 440,442,174.56
盈余公积 27 247,502,676.27 243,707,138.55
其中：法定公益金 91,645,571.14 90,219,843.26
未分配利润 28 451,043,920.15 455,773,936.23
其中：拟分配现金股利 29 94,491,235.80 94,491,235.80
外币报表折算差额 147,575.90
股东权益合计 1,611,592,525.88 1,612,379,428.34
负债和股东权益总计 2,648,069,494.91 2,505,752,080.50
2004年12月31日
负债及股东权益
合并 母公司
流动负债：
短期借款 174,000,000.00 131,000,000.00
应付票据 205,914,022.75 200,914,022.75
应付账款 376,642,560.41 340,082,043.17
预收账款 20,390,388.67 15,154,900.76
应付工资 1,609,062.86 1,609,062.86
应付福利费 9,252,238.46 4,766,894.61
应付股利 212,495.50 212,495.50
应交税金 -19,591,226.14 -10,260,003.05
其他应交款 1,097,197.02 818,059.41
其他应付款 24,235,705.98 14,441,224.86
预提费用 55,985,283.68 55,972,963.68
预计负债
一年内到期的长期负债 35,200,000.00 35,200,000.00
其他流动负债
流动负债合计 884,947,729.19 789,911,664.55
长期负债：
长期借款 30,320,000.00 30,320,000.00
应付债券
长期应付款
专项应付款 2,230,210.72 2,230,210.72
其他长期负债
长期负债合计 32,550,210.72 32,550,210.72
递延税项：
递延税款贷项
负债合计 917,497,939.91 822,461,875.27
少数股东权益 32,558,469.91
股东权益
股本 472,456,179.00 472,456,179.00
减：已归还投资
股本净额 472,456,179.00 472,456,179.00
资本公积 439,926,802.98 439,926,802.98
盈余公积 214,659,285.44 212,461,209.15
其中：法定公益金 80,708,654.20 79,815,413.46
未分配利润 370,189,646.50 373,204,905.39
其中：拟分配现金股利 94,491,235.80 94,491,235.80
外币报表折算差额 239,130.35
股东权益合计 1,497,471,044.27 1,498,049,096.52
负债和股东权益总计 2,447,527,454.09 2,320,510,971.79
法定代表人：王晓华 财务负责人：郑 津 财务部部长：刘传捷
2、利润及利润分配表
编制单位：广西柳工机械股份有限公司 金额单位：人民币元
项 目 附注号 2005年1-12月
合并 母公司
一、主营业务收入 30 4,069,870,656.07 4,064,922,247.87
减：主营业务成本 30 3,402,441,457.19 3,449,399,939.15
主营业务税金及附加 31 12,030,599.29 9,204,632.95
二、主营业务利润 655,398,599.59 606,317,675.77
加：其他业务利润 32 9,946,908.34 6,559,304.81
减：营业费用 205,756,081.62 190,639,754.32
管理费用 191,695,745.46 150,506,797.83
财务费用 33 8,427,564.98 6,370,436.97
三、营业利润 259,466,115.87 265,359,991.46
加：投资收益 34 -75,175.39 -8,584,504.57
补贴收入 35 1,950,783.82 1,064,338.39
营业外收入 36 3,078,881.86 2,563,270.99
减：营业外支出 37 10,413,709.55 10,092,789.68
四、利润总额 254,006,896.61 250,310,306.59
减：所得税 44,668,300.74 42,004,110.55
少数股东损益 1,149,695.59
五、净利润 208,188,900.28 208,306,196.04
加：年初未分配利润 370,189,646.50 373,204,905.39
其他转入
六、可供分配的利润 578,378,546.78 581,511,101.43
减：提取法定盈余公积 21,895,593.89 20,830,619.60
提取法定公益金 10,947,796.94 10,415,309.80
提取职工奖励及福利基金
提取储备基金
提取企业发展基金
七、可供投资者分配的利润 545,535,155.95 550,265,172.03
减：应付优先股股利
提取任意盈余公积
应付普通股股利 94,491,235.80 94,491,235.80
转作股本的普通股股利
八、未分配利润 451,043,920.15 455,773,936.23
补充资料：
1、出售、处置部门或被投资单
位所得收益
2、自然灾害发生的损失
3、会计政策变更增加（或减少）
利润总额
4、会计估计变更增加（或减少）
利润总额 -16,501,827.90 -10,824,773.61
5、债务重组损失
6、其他
项 目 2004年1-12月
合并 母公司
一、主营业务收入 3,509,049,680.60 3,470,505,454.32
减：主营业务成本 2,893,789,610.35 2,865,489,321.03
主营业务税金及附加 10,404,583.88 8,774,896.36
二、主营业务利润 604,855,486.37 596,241,236.93
加：其他业务利润 24,368,082.56 15,777,317.43
减：营业费用 190,218,580.94 177,158,897.05
管理费用 157,542,125.75 125,256,164.01
财务费用 12,651,982.99 10,595,401.91
三、营业利润 268,810,879.25 299,008,091.39
加：投资收益 1,154,361.56 -24,830,595.18
补贴收入 3,471,012.40 1,009,383.40
营业外收入 1,576,850.99 1,514,685.25
减：营业外支出 3,951,766.29 2,913,808.16
四、利润总额 271,061,337.91 273,787,756.70
减：所得税 33,476,218.01 31,025,503.67
少数股东损益 -6,085,812.97
五、净利润 243,670,932.87 242,762,253.03
加：年初未分配利润 236,357,548.85 239,542,556.31
其他转入
六、可供分配的利润 480,028,481.72 482,304,809.34
减：提取法定盈余公积 24,768,846.15 24,276,225.30
提取法定公益金 12,384,423.07 12,138,112.65
提取职工奖励及福利基金
提取储备基金
提取企业发展基金
七、可供投资者分配的利润 442,875,212.50 445,890,471.39
减：应付优先股股利
提取任意盈余公积
应付普通股股利 72,685,566.00 72,685,566.00
转作股本的普通股股利
八、未分配利润 370,189,646.50 373,204,905.39
补充资料：
1、出售、处置部门或被投资单
位所得收益
2、自然灾害发生的损失
3、会计政策变更增加（或减少）
利润总额
4、会计估计变更增加（或减少）
利润总额
5、债务重组损失
6、其他
法定代表人：王晓华 财务负责人：郑 津 财务部部长：刘传捷
3、现金流量表
编制单位：广西柳工机械股份有限公司 金额单位：人民币元
附注 2005年1-12月
项 目
号 合并
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金 3,360,386,094.25
收到的税费返还 13,131,327.58
收到的其他与经营活动有关的现金 38 6,296,378.81
经营活动产生的现金流入小计 3,379,813,800.64
购买商品、接受劳务支付的现金 2,649,833,606.11
支付给职工以及为职工支付的现金 223,369,931.28
支付的各项税费 139,351,545.66
支付的其他与经营活动有关的现金 39 198,145,740.01
经营活动产生的现金流出小计 3,210,700,823.06
经营活动产生的现金流量净额 169,112,977.58
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资所收到的现金
取得投资收益所收到的现金 227,213.73
处置固定资产、无形资产和其他长期资产所收回的现金净额 4,997,870.90
收到的其他与投资活动有关的现金
投资活动产生的现金流入小计 5,225,084.63
购建固定资产、无形资产和其他长期资产所支付的现金 46,846,374.95
投资所支付的现金 1,000,000.00
支付的其他与投资活动有关的现金
投资活动产生的现金流出小计 47,846,374.95
投资活动产生的现金流量净额 -42,621,290.32
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收投资所收到的现金
取得借款所收到的现金 214,000,000.00
收到的其他与筹资活动有关的现金
筹资活动产生的现金流入小计 214,000,000.00
偿还债务所支付的现金 327,700,000.00
分配股利、利润和偿付利息所支付的现金 101,287,303.82
支付的其他与筹资活动有关的现金 184,234.49
筹资活动产生的现金流出小计 429,171,538.31
筹资活动产生的现金流量净额 -215,171,538.31
四、汇率变动对现金的影响 -378,378.61
五、现金及现金等价物增加额 -89,058,229.66
2005年1-12月
项 目
母公司
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金 3,169,230,972.34
收到的税费返还 12,387,113.21
收到的其他与经营活动有关的现金 5,398,250.69
经营活动产生的现金流入小计 3,187,016,336.24
购买商品、接受劳务支付的现金 2,554,658,759.97
支付给职工以及为职工支付的现金 158,690,707.27
支付的各项税费 123,550,810.23
支付的其他与经营活动有关的现金 174,102,391.32
经营活动产生的现金流出小计 3,011,002,668.79
经营活动产生的现金流量净额 176,013,667.45
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资所收到的现金
取得投资收益所收到的现金
处置固定资产、无形资产和其他长期资产所收回的现金净额 4,448,186.90
收到的其他与投资活动有关的现金
投资活动产生的现金流入小计 4,448,186.90
购建固定资产、无形资产和其他长期资产所支付的现金 28,605,229.67
投资所支付的现金 20,000,000.00
支付的其他与投资活动有关的现金
投资活动产生的现金流出小计 48,605,229.67
投资活动产生的现金流量净额 -44,157,042.77
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收投资所收到的现金
取得借款所收到的现金 125,000,000.00
收到的其他与筹资活动有关的现金
筹资活动产生的现金流入小计 125,000,000.00
偿还债务所支付的现金 246,200,000.00
分配股利、利润和偿付利息所支付的现金 98,982,000.61
支付的其他与筹资活动有关的现金 184,234.49
筹资活动产生的现金流出小计 345,366,235.10
筹资活动产生的现金流量净额 -220,366,235.10
四、汇率变动对现金的影响 -136,194.26
五、现金及现金等价物增加额 -88,645,804.68
现金流量表（附表）
编制单位：广西柳工机械股份有限公司 金额单位：人民币元
附注 2005年1-12月
项 目
号 合并
补充资料：
1.将净利润调节为经营活动现金流量：
净利润 208,188,900.28
加：计提的资产损失准备 22,142,504.75
固定资产折旧 72,191,251.60
无形资产摊销 2,945,587.54
长期待摊费用摊销 492,801.24
待摊费用减少（减：增加） -183,800.23
预提费用增加（减：减少） 9,697,040.56
处置固定资产、无形资产和其他长期资产的损失（减：收益） 2,097,779.32
固定资产报废损失 4,540,639.67
财务费用 9,988,836.84
投资损失（减：收益） 75,175.39
递延税款贷项（减：借项）
存货的减少（减：增加） -199,500,256.91
经营性应收项目的减少（减：增加） -171,442,500.88
经营性应付项目的增加（减：减少） 206,678,663.74
其他 50,659.08
少数股东本期收益 1,149,695.59
经营活动产生的现金流量净额 169,112,977.58
2.不涉及现金收支的投资和筹资活动：
债务转为资本
一年内到期的可转换公司债券
融资租入固定资产
3.现金及现金等价物增加情况：
现金的期末余额 403,009,047.69
减：现金的期初余额 492,067,277.35
加：现金等价物的期末余额
减：现金等价物的期初余额
现金及现金等价物净增加额 -89,058,229.66
2005年1-12月
项 目
母公司
补充资料：
1.将净利润调节为经营活动现金流量：
净利润 208,306,196.04
加：计提的资产损失准备 21,004,135.72
固定资产折旧 48,192,959.70
无形资产摊销 2,677,634.70
长期待摊费用摊销
待摊费用减少（减：增加） -258,588.15
预提费用增加（减：减少） 9,697,040.56
处置固定资产、无形资产和其他长期资产的损失（减：收益） 2,199,077.67
固定资产报废损失 4,540,639.67
财务费用 7,694,955.02
投资损失（减：收益） 8,584,504.57
递延税款贷项（减：借项）
存货的减少（减：增加） -144,682,964.50
经营性应收项目的减少（减：增加） -167,257,937.31
经营性应付项目的增加（减：减少） 175,316,013.76
其他
少数股东本期收益
经营活动产生的现金流量净额 176,013,667.45
2.不涉及现金收支的投资和筹资活动：
债务转为资本
一年内到期的可转换公司债券
融资租入固定资产
3.现金及现金等价物增加情况：
现金的期末余额 354,424,818.11
减：现金的期初余额 443,070,622.79
加：现金等价物的期末余额
减：现金等价物的期初余额
现金及现金等价物净增加额 -88,645,804.68
法定代表人：王晓华 财务负责人：郑 津 财务部部长：刘传捷
Ⅱ、会计报表附注（合并）
金额单位：人民币元
一、公司简介
广西柳工机械股份有限公司(以下称公司)是由原柳州工程机械厂实行股份制改组而设立的股份公司，位于广西柳州市，是广西柳工集团的核心成员单位，正式注册于1993年11月9日，并于当月18日在深圳证券交易所挂牌上市，成立时注册资本为人民币2亿元。公司属机械制造行业，主要经营业务为:装载机、挖掘机、压路机等工程机械产品的开发、生产、销售、维修、技术服务等。目前主要产品有1-5立方米ZL系列轮式装载机、履带式液压挖掘机、压路机。公司经历年送配股后，股本为472,456,179股。
二、公司及附属子公司的主要会计政策、会计估计和合并会计报表的编制方法
1.会计制度
执行中华人民共和国财政部颁布的《企业会计准则》、《企业会计制度》及其补充规定。
2.会计年度
公司会计年度采用公历年制，即公历每年1月1日至12月31日为一个会计年度。
3.记账本位币
以人民币为记账本位币。
4.记账基础和计价原则
会计核算以权责发生制为记账基础，资产以历史成本为计价原则。其后如果发生减值，则按规定计提减值准备。
5.外币业务核算方法
会计年度内涉及的外币经营性业务，按业务发生当月1日中国人民银行公布的中间汇率折合为人民币入账。期末货币性项目中的非记账本位币余额按期末中国人民银行公布的汇率进行调整。由此产生的折算差额作为汇兑损益记入当期损益。
6.现金等价物的确定标准
(1)将持有的期限短、流动性强、易于转换为已知金额现金且价值变动风险很小的投资视为现金等价物。
(2)本报告期无现金等价物。
7.坏账核算方法
坏账确认标准
a.债务人破产或死亡，以其破产财产或者遗产清偿后，仍然不能收回的应收款项;
b.债务人逾期未履行偿债义务超过三年而且有明显特征表明无法收回的应收款项。
坏账准备的计提方法和标准
对坏账核算采用备抵法。本公司于期末按照应收款项余额（包括应收账款和其他应收款），按账龄分析法计提坏账准备，关联单位应收款项不计提坏账准备。计提的坏账准备计入当期损益。
坏账准备计提比例如下：
账龄 计提比例
一年以内 5%
一至二年 10%
二至三年 30%
三至四年 50%
四至五年 70%
五年以上 100%
8.存货核算方法
存货分为原材料、在产品、产成品（库存商品）、委托加工物资、委托代销商品等五大类。
原材料、在产品、委托加工物资、委托代销商品日常流转计价采用计划价，期末分摊差异；产成品日常流转计价按移动加权平均法确定。
期末存货按成本与可变现净值孰低法计价，按单个存货项目的成本高于可变现净值的差额提取存货跌价准备，计入当期损益。
9.短期投资核算方法
（1）短期投资在取得时以投资成本计价。持有期间所获得的现金股利或利息，除取得时已记入应收账项的现金股利或利息外，以实际收到时作为投资成本的回收，冲减短期投资的账面价值。期末按成本与市价孰低法计价，依单项投资对市价低于成本的差额提取短期投资跌价准备，计入当期损益。处置时以所获得的处置收入与短期投资账面价值差额计入投资收益。
（2）公司本报告期内无短期投资。
10.长期投资核算方法
长期股权投资
a.长期股权投资的计价
长期股权投资的初始投资成本按投资时实际支付的价款或评估、协议确定的价值计价。
b.股权投资差额
采用权益法核算的长期股权投资，对长期投资取得时的初始投资成本与在被投资单位所有者权益中所占的份额有差额，以及对长期股权投资由成本法改为权益法时，投资成本与享有被投资单位所有者权益份额的差额，设置“股权投资差额”明细科目核算。期末对借方差额，合同规定了投资期限的，按投资期限摊销，合同没有规定摊销期限的均按10年的期限平均摊销；对贷方差额计入“资本公积－股权投资准备”。
c.收益确认方法
对占被投资单位有表决权资本总额20%以下或虽占被投资单位有表决权资本总额20%（含20%）以上但不具有重大影响的长期投资采用成本法核算；对占被投资单位有表决权资本总额20%(含20%)以上或虽占被投资单位有表决权资本总额不足20%，但具有重大影响的长期投资采用权益法核算。
采用成本法核算的，在被投资单位宣告发放现金股利时确认投资收益，但该投资收益仅限于所获得的被投资单位在接受投资后产生的累积净利润的分配额，所获得的被投资单位宣告分派的现金股利超过上述数额的部分，作为初始投资成本的冲回冲减投资的账面价值；采用权益法核算的，以取得被投资单位股权后发生的净损益为基础，在各会计期末按应分享或应分担的被投资单位实现的净利润或发生的净亏损的份额，确认投资收益，并调整长期股权投资的账面价值。处置股权投资时，将投资的账面价值与实际取得价款的差额，作为当期投资收益。
长期债权投资
a.长期债权投资的计价
长期债权投资的初始投资成本按取得时实际支付的全部价款扣除已到付息期但尚未领取的应收利息后的余额计价。
b.长期债权投资溢折价的摊销
长期债权投资的初始投资成本扣除相关费用与应计利息后与债券票面价值的差额，作为溢价或折价，债券的溢价或折价在债券存续期间内于确认相关债券利息收入时摊销。摊销方法采用直线法。
c.长期债权投资收益确认方法
债券投资根据票面价值与票面利率按期计算确认利息收入，经调整债券投资溢价或折价摊销后的金额确认当期收益。其他债权投资按期计算的应收利息，确认为当期投资收益，处置长期债权投资时，按实际取得的价款与长期债权投资账面价值的差额，作为当期