安徽安凯汽车股份有限公司(筹)招股说明书概要
(普通股)60，000，000股
主承销商及上市推荐人：安徽省证券公司
副主承销商：安徽省信托投资公司
重要提示
本招股说明书概要的目的仅为尽可能广泛、迅速地向公众提供有关本次发行的简要情况。招股说明书的全文方为本次发售股票的正式法律文件。投资人在做出认购本股的决定之前，应首先仔细阅读招股说明书全文， 并以全文作为投资决定的依据。
(单位：人民币元) 面值 发行价 发行费用 募集资金
每股 1.00 5.69 0.22 5.47
合计 60，000，000 341，400，000 13，200，000 328，200，000
拟上市地：深圳证券交易所
发行期：1997年7月7日至1997年7月14日
一、释义
在本招股说明书中，除非另有说明， 下列简称具有如下意义：
证监会：指中国证券监督管理委员会
省政府：指安徽省人民政府
公司(本公司)：指安徽安凯汽车股份有限公司(筹)
发行人：指安徽安凯汽车股份有限公司(筹)
发起人：指合肥淝河汽车制造厂
淝汽厂：指合肥淝河汽车制造厂
筹委会：指安徽安凯汽车股份有限公司筹委会
主承销商：指安徽省证券公司
A股：指每股面值为1.00元的记名式人民币普通股
本次发行：指本次向社会公众发行6000万股A股( 含公司
职工持股200万股)
元：指人民币元
二、绪言
本招股说明书系根据《中华人民共和国公司法》、《股票发行与交易管理暂行条例》及《公开发行股票公司信息披露实施细则》等现行有关股票发行的法律、法规而制定，旨在向各投资者提供发行人本次招股的有关资料和介绍发行人的基本情况。筹委会成员已审阅并批准本招股说明书，确信其中不存在任何重大遗漏或者误导，并对其真实性、准确性、完整性负个别的和连带的责任。本次发行的股票是根据本招股说明书所载明的资料申请发行的。除本发行人和主承销商外，没有委托或授权任何其他人提供未在本说明书中列载的信息和对本说明书作任何解释或者说明。
投资人应自行负担买卖本公司股票所应支付的税款，发行人、推荐人和承销商对此不承担责任。
本次发行业经中国证监会证监发字(1997)367号文和证监发字(1997)368号文批准。
三、发售新股的有关当事人
(一)发行人
发行人：安徽安凯汽车股份有限公司(筹)
地址：安徽省合肥市葛淝路1号
筹委会主任：王一荃
电话：(0551)4841562
传真：(0551)4841273
联系人：王军 谢小言 梁晓华
(二)承销商
主承销商：安徽省证券公司
地址：合肥市长江中路357号证券大厦
法定代表人：汪永平
电话：(0551)2819543 2819727
传真：(0551)2819524
联系人：詹凌颖 周利华
副主承销商：安徽省信托投资公司
地址：合肥市阜阳路48号
法定代表人：夏存伶
电话：(0551)2634609
联系人：张学文
分销商：江苏省证券公司
地址：南京市管家桥87号华荣大厦13－14层
法定代表人：朱醒民
电话：(025) 4526277
联系人：窦智
分销商：厦门国际信托投资公司
地址：厦门湖滨北路振业大厦8－9层
法定代表人：游永华
电话：(0592)5072466
联系人：林涛
分销商：浙江证券有限责任公司
地址：杭州延安路400号
法定代表人：李训
电话：(0571)7027759
联系人：吴刚
分销商：海通证券有限公司
地址：上海市四川中路175号
法定代表人：李惠珍
电话：(021)63241406
联系人：张均宇
分销商：蔚深证券有限责任公司
地址：深圳市福田区振华路飞亚达大厦8层
法定代表人：熊秉权
电话：(0755) 3236140
联系人：李红雨
(三)上市推荐人
上市推荐人：安徽省证券公司
(同主承销商)
(四)发行人的律师事务所
名称：安徽安泰律师事务所
地址：合肥市荣事达大道75号富康大厦9层
法定代表人：汪利民
电话：(0551)2644751
经办律师：鲍金桥 潘平
(五)主承销商的律师事务所
名称：安徽天合律师事务所
地址：合肥市淮河路368号
法定代表人：蒋敏
电话：(0551)2642792
经办律师：蒋敏 徐建东
(六)会计师事务所
名称：安徽会计师事务所
地址：合肥市徽洲路66号京皖大厦
法定代表人：许根普
电话：(0551)2646305
经办注册会计师：吕永贞 刘作亨
(七)资产评估机构
名称：安徽资产评估事务所
地址：合肥市益民街28号文采大厦4楼
法定代表人：杨皖林
电话：(0551)2623389
经办评估人员：叶煜林
(八)资产评估确认机构
名称：国家国有资产管理局
地址：北京市万泉河路66号
法定代表人：张佑才
电话：(010)62567744
(九)收款银行
名称：中国建设银行合肥市分行
地址：合肥市寿春路130号
电话：(0551)2644354
传真：(0551)2644354
(十)股票登记机构
名称：深圳证券登记有限公司
地址：深圳市红岭中路25号
法定代表人：黄铁军
电话：(0755)5567898
传真：(0755)5571127
四、发行情况
1.股票类型：人民币普通股(A股)
2.承销期：1997年7月7日至1997年7月14日
3.发行地区：安徽省合肥市
4.发行对象：中华人民共和国公民和境内法人(法律、法规禁止购买者除外)
5.预计上市日期：1997年7月
6.拟上市交易所名称：深圳证券交易所
7.发行方式：全额预缴、比例配售、余款转存
8.每股发行价：前三年平均每股税后利润×发行市盈率=0.351×16.2=5.69元
9.每股面值：1元
10.发行量：6000万股(其中向公司职工配售200万股，该部分股份自社会公众股 上市半年后即可上市流通)
11.发行总市值：34140万元
五、风险因素与对策
投资者在评价本发行人此次发售的股票时，除本招股说明书提供的其它资料外， 应特别认真地考虑下述各项风险因素。
(一)经营风险
1.零部件供应风险
本公司高档大型客车产品的零部件，如发动机、部分后桥、内置娇盏鞯刃枰冢艚谇啦怀？将会影响公司生产经营活动。
2.产品结构相对集中风险
本公司主要生产高档大型客车、客车底盘， 产品结构较为集中，因此， 客车市场的产品供求变化有可能影响本公司的经营。
3.产品价格较高风险
目前，我国采用国外先进技术生产高档大型客车的厂家较少，但随着我国高速公路运输业、旅游业和城市交通的迅速发展，市场对高档大型客车需求的增加，国内将会有更多厂家生产高档大型客车，届时，该产品市场面临着众多厂家的竞争，公司产品的价格可能下降，这对本公司的生产经营、销售和利润产生一定的影响。
4.技术水平方面的风险
本公司生产高档大型客车的技术处于90年代国际先进水平，生产客车底盘的技术具有80年代末世界先进水平，因此，目前本公司产品在国内生产技术上处于领先地位，但随着科学技术的日新月异，国内外将不断推出新型车型，本公司产品的领先地位会受到动摇。
5.汇率风险
本公司的产品目前以内销为主，公司对客车重要零部件的进口需要一定数量的外汇，因此， 汇率的波动将影响本公司的生产成本。
6.融资能力
本公司生产的产品属高档消费品，生产成本较高，所需大量的流动资金主要依靠银行贷款解决，融资成本的高低直接影响本公司生产经营业绩。
(二)行业风险
目前国内利用引进技术生产高档大型客车的企业，除本公司外还有几家，各家生产能力基本相当，市场竞争比较激烈，本公司高档大型客车产品的售价较高，有可能不利于本公司产品销售。同时，其他国内汽车制造厂家也正在引进国外先进车型试制高档大型客车， 成为本公司的竞争对手。
(三)市场风险
1.商业周期风险
经济周期的变化与本公司的经营活动密切相关。随着我国改革开放的深入，经济周期性愈见明显。经济周期的波动，可能会对本公司产品的需求市场产生一定的影响。
2.对其他行业依赖的风险
汽车行业是我国的支柱产业，它的发展能带动钢铁、橡胶、电子等相关行业。但汽车行业对钢铁、橡胶、电子、交通运输和旅游等行业和部门有一定的依赖性，这些行业和部门的发展程度，亦将影响汽车行业的发展。
3.市场容量风险
高档大型客车目前在我国属高档消费品，在很大程度上受到我国高速公路运输业和旅游业发展的制约，国内高档大型客车市场容量是有限的，这将制约本公司产品的生产与销售。
(四)政策性风险
客车工业是国家重点发展和扶持的产业，但也不能排除今后国家对某些产业政策进行适当的调整，这可能会影响本公司生产经营活动。此外，如果中国加入世界贸易组织，我国对国外客车进口限制将会逐步放宽，公司将直接面临着国外厂家的竞争。
(五)股市风险
投资是一项风险和收益共存的活动，投资者购买股票实际上是一种投资行为，一经购买便不能退股，只能转让，而股票市场价格又受到政治、经济、国家政策、投资者心理、市场信息等各种因素的影响。因此， 投资者应特别注意股市风险。
(六)其他风险
本公司不排除因物价上涨等政策性因素以及自然灾害等不可抗力因素对投资和生产经营带来不利影响的可能性。针对上述各项风险因素，本公司将采取如下对策：
(一)经营风险的对策
1.通过近几年业务的开拓，公司产品所需的零部件进口已有稳定的供货渠道。同时，公司在引进国外先进技术基础之上，加强技术消化、吸收、改造、创新能力，尽量减少进口零部件，努力提高产品国产化率。
2.本公司将积极开发新品种，开拓新市场，加大对总产成品的投资力度，增加原有产品的附加值，实现产品结构系列化、多样化，以增强企业抗风险能力。
3.本公司高档大型客车1996年正式投入批量生产， 当年
生产销售100辆，现已初步形成年产300辆高档大型客车的规模。若本次公开发行股票成功，所募集资金如期到位，投资项目得到实施，预计2000年或稍长时间可年产1000辆高档大型客车、2500台客车底盘，使高档大型客车和客车底盘生产形成规模经济。
4.本公司将提高金融、外汇等管理人员业务素质，加强对外汇市场的研究，开展外汇套期保值业务。同时，本公司将通过国外销售代理商，争取在较短的时间内，将公司产品打进国际市场， 使本公司实现外汇收支平衡，以规避汇率风险。
(二)行业风险的对策
本公司通过逐步扩大生产规模，降低生产成本，提高产品质量，完善产品售后服务， 以确立本公司在行业中的优势。
(三)市场风险的对策
随着我国高速公路客运业和旅游业的迅速发展，本公司产品需求量将不断增加，其市场和销售均具有很大的潜力。为满足市场的需求，本公司将不断推出适合用户需要的各种产品。同时，本公司将积极开拓国际市场， 拓宽产品销售渠道。
(四)政策性风险的对策
本公司将调整产品结构，使其向产品系列化、多元化方向发展。同时，不断提高产品质量，加快经济规模的形成，降低产品成本，并增设国内外销售网点，提高本公司产品市场占有率。
此外，本公司生产的高档大型客车属于技术密集型和劳动力密集型的产品。因生产工艺和技术的复杂性，在国外生产同类产品，劳动力成本几乎占总成本的1/3，而 我国劳动力成本相对较低，本公司安凯牌高档大型客车在产品价格上具有国外同类产品无法比拟的优势。
(五)股市风险的对策
股票市场的价格波动是股市的正常现象。为此，本公司提醒投资者，必须充分认识到今后股市中可能遇到的风险，以便做出正确的投资决策。本公司将严格按照《公司法》等法律、法规的要求规范化运作，并按照国家证券管理部门和证券交易所的有关规定， 履行信息披露义务。
六、募集资金的运用
本公司本次公开发行股票成功后，预计可募集资金34140万元，扣除各项发行费 用1320万元，预计可实收资金32820万元，主要用于以下改扩建项目和归还前期技改 贷款：
1.年产1000辆高档大型客车生产线改扩建投资20810万元
①高档大型客车备料和小件制作线改扩建项目经安徽省计划委员会计工字[1996 ]914号文批准，该项目总投资2950万元，投产后，每年可完成1000辆高档大型客车备 料及小件制作。
②高档大型客车车身焊装线改扩建项目经安徽省计划委员会计工字[1996]919号 文批准，该项目总投资2960万元，投产后，可形成年焊装高档大型客车车身1000辆的生产能力。
③高档大型客车车身涂装线改扩建项目经安徽省计划委会计工字[1996]918号文 批准，该项目总投资2970万元，投产后，可形成年涂装大型客车车身1000辆的生产能力。
④高档大型客车装配线改扩建项目经安徽省计划委员会计工字[1996]912号文批 准，该项目总投资2980万元，投产后可形成年装配高档大型客车1000辆的生产能力。
⑤高档大型客车完工检测线改扩建项目经安徽省计划委员会计工字[1996]916号 文批准，该项目总投资2980万元，投产后，可形成高档大型客车和客车底盘相适应的产品设计开发和性能试验能力。
⑥CAD和CAE开发设计中心改扩建项目经安徽省计划委员会计工字[1996]913号文 批准，该项目总投资2980万元，投产后，可形成高档大型客车和客车底盘相适应的产品设计开发和性能试验能力。
⑦动力管网配套改扩建项目经安徽省计划委员会计工字[1996]917号文批准，该 项目总投资2980万元，投产后，可形成与高档大型客车和客车底盘相配套的动力管网系统。
以上项目由改建和扩建两部分组成。1997年2月至12月完成改建，形成500辆年生产能力，扩建项目分两年半(1997年2月至1999年8月)实施，1997年主要完成设计前期工作(包括施工图)、建筑工程开工、设备调研、设备订购、预付款、部分安装工程；1998年完成安装工程(含设备安装)；1999年8月完成调试、竣工验收和试生产；2000 年可年产1000辆高档大型客车。投资回收期为6.9年。
2.年产2500台客车底盘生产线改扩建项目投资5920万元
①专用客车底盘车架焊接防腐线改扩建项目，经安徽省计划委员会计工字[1996]915号文批准，该项目总投资2970万元，投产后可形成年焊接车架2500台客车底盘的 生产能力。
②专用客车底盘装配线改扩建项目，经安徽省计划委员会计工字[1996]911号文 批准，该项目总投资2950万元，投产后可形成年装配2500台客车底盘的生产能力。以上项目改扩建分两年半(1997年2月至1999年8月)实施，1997年主要完成设计前期工作(包括施工图)、建筑工程开工、设备调研、设备订购、预付款；1998年完成安装工程(含设备安装)；1999年8月完成调试、竣工验收和试生产；2000年可年产2500台客车 底盘。 预计投资回收期为5.5年。
3.归还前期技改贷款3570万元
4.配套流动资金2520万元
投资项目使用资金的时间计划表 单位：万元
序号 项 目 1997年 1998年 1999年 合计
1 高档大型客车生产线改扩建
及相关配套项目
1.1 备料和小件制作线 2500 400 50 2950
1.2 客车车身焊接线 2500 400 60 2960
1.3 客车车身涂装线 2700 270 — 2970
1.4 客车装配线 2600 200 180 2980
1.5 客车完工检测线 2700 200 90 2990
1.6 CAD和CAE开发设计中心 2600 200 180 2980
1.7 动力管网配套 1500 1000 480 2980
2 客车底盘生产线改扩建项目
2.1 客车底盘车架焊接防腐线 2560 170 240 2970
2.2 客车底盘装配线 2500 150 300 2950
3 归还前期技改贷款 3570 — — 3570
4 配套流动资金 2520 2520
合 计 28250 2990 1580 32820
七、股利分配政策
1.本公司股利分配的一般政策
根据《公司法》和本公司章程(草案)的有关规定，本公司的税后利润按如下顺序和比例进行分配：
(1)弥补亏损；
(2)提取10％的法定公积金；
(3)提取5—10％法定公益金；
(4)提取任意公积金；
(5)支付普通股股利。
2.本公司除无可分配利润或股东大会通过决议另有规定外，在每一会计年度结束后6个月内，由公司董事会根据当年的经营业绩和下一年的经营规划提出股利分配方 案，经股东大会通过后进行分配；经董事会提议，股东大会批准，公司可派发中期股利。
3.本公司在本次发行后第一个盈利年度将派发一次股利，时间为年终决算后。
4.预计首次分配利润的时间为1998年6月底以前，社会公众股东享有的利润分配 权利自1997年1月1日起计算。
5.本公司股利分配采取现金股利或股票股利的形式派发股利，现金股利以人民币派发。本公司派发股利时，按有关法律和法规规定代扣个人股东股利收入的应纳税金。本公司股利分配政策由本次发行之后召开的首届股东大会选举出的董事会制定、并由股东大会审议批准。
八、发行人情况及筹委会成员简介
1.发行人名称：安徽安凯汽车股份有限公司(筹)
英文名称：ANHUI ANKAI AUTOMOBILE CO.，LTD.
2.发行人成立日期：本次股票发行后，本公司向安徽省工商行政管理局申请办理注册登记， 营业执照签发日期为公司成立日期。
3.发行人住所：安徽省合肥市葛淝路1号
4.发行人历史演变
本公司由合肥淝河汽车制造厂作为独家发起人，以其客车分厂、底盘分厂、冲压分厂的生产经营性资产及其相关资产和相关债项进行重组，以募集方式设立。1996年12月12日，安徽省工商行政管理局名称预核[96]第184号《企业名称预先核准通知书 》对本公司使用的名称予以核准。1997年1月31日，安徽省证券管理办公室皖证管字(1997)23号文推荐本公司为安徽省1996年计划内发行A股第4家上报企业。1997年4月21日，安徽省人民政府皖政秘(1997)第63号文批准设立本公司。
本公司发起人淝汽厂前身“安徽省地方国营淝河汽车修配厂”，始建于1966年6 月，1975年8月更名为“合肥淝河汽车制造厂”。现系国家定点生产高档大型客车及 底盘、重型载货汽车及改装车、变形车的骨干企业和安徽省机械工业局的直属单位。创业30年，曾先后赢得安徽省先进企业，国家大型二档企业，国家一级计量单位，国家一级档案管理单位等殊荣。本公司设立后，瞧馨不帐」凶什芾砭治谐钟胁⒐芾肀竟？7.14％的股权，为本公司的控股股东。
5.发行人的组织结构
发行人的组织结构图如下：
6.本公司的经营范围
主营：客车、底盘生产与销售。
兼营：汽车配件、汽车维修、汽车设计、汽车咨询、 汽车试验。
经营方式：生产、加工、销售、服务。
7.发行人的主要业务
本公司主要从事“ANKAI牌”系列高档大型客车和客车底盘的生产和销售。目前 ，采用引进国外先进技术开发设计的高档大型客车及客车底盘的品种已达20余种。
8.本公司主要产品品种
安凯牌高档大型客车系列：
HFF6120KS型双层客车 HFF6121KW型卧铺客车
HFF6120K01大型客车 HFF6121K01大型客车
HFF6120GD大型客车
安凯牌客车底盘系列：
HFF6100D11型 HFF6100D12型 HFF6101D11型
HFF6110D04型 HFF6120D05型 HFF6110D09型
HFF6120D10型 HFF6120D15型 HFF6121D15型
HFF6120D07型(双层) HFF6120D06型(双层)
HFF6101D12型(双层) HFF6101D11型(双层)
9.本公司生产能力
本公司已初步形成年产300辆高档大型客车和1000台客车底盘的生产能力。
10.本公司主要市场及占有情况
公司高档大型客车产品在我国属新产品，主要销往高速公路客运部门、旅游部门、企事业单位等。客车底盘产品主要为全国客车生产企业提供配套，12M客车底盘国 内市场占有率在50％以上， 双层客车底盘国内市场占有率在80％以上。
11.本公司业务收入的主要构成
1996年，本公司主要业务收入为245，451，878元，其中高档大型客车占77.4％
客车底盘占22.6％
12.主要原材料的供应
本公司产品生产所需要的主要原材料为黑色金属、有色金属、煤、柴油、汽油等，这些原材料的供应已有多条进货渠道，能够保证生产顺利进行。
13.关联交易
淝汽厂为本公司独家发起人。本公司设立后，淝汽厂持有本公司57.14％的股份 ，是本公司的控股股东和唯一的关联企业。对淝汽厂持有的“ANKAI”注册商标和正 在申请注册的图形商标，本公司已与其签订《商标转让协议》。同时，就土地、房屋、专有技术使用和水、电、气供应等事宜，本公司与淝汽厂分别签订了《土地使用权租赁协议》、《房屋建筑物租赁协议》、《专有技术使用费补偿协议》和《综合服务协议》，从而使本公司与淝汽厂的关系建立在合同基础上。另外，淝汽厂已郑重承诺：本公司依法设立并公开发行、上市股票后，淝汽厂将不再生产、销售本公司同类产品， 与本公司不存在同业竞争。
14.本公司筹委会成员简介
(1)王一荃男，汉族，1942年1月出生，大学本科，1966年7月毕业于西安交大机 制专业，高级工程师。1979年9月入党，曾任车间主任、书记，现任淝河汽车制造厂 厂长兼党委副书记，享受国家特殊津贴。 本公司筹委会主任。
(2)程桂金男，汉族，1953年7月出生，大专，哲学专业，1970年10月参加工作，高级政工师。1972年5月入党，曾任党委秘书、党办主任、党委副书记，现任淝河汽 车制造厂党委书记。本公司筹委会副主任。
(3)杨亚平男，汉族，1954年4月出生，大专，企管专业，1970年10月工作，经济师。1976年9月入党，曾任车间副主任、主任、分厂厂长、书记，现任淝河汽车制造 厂副厂长，党委委员。本公司筹委会成员。
(4)陈天玉男，汉族，1938年12月出生，大专，合肥师范专科学校数学专业，1959年7月工作，高级政工师。1964年11月入党，曾任机械师、中队长、指导员、团政治处主任、团副政委、厂纪委副书记，现任淝河汽车制造厂纪委书记。本公司筹委会成员。
(5)韩宪海男，汉族，1941年8月出生，大专，1958年7月参加工作，高级政工师 。1961年5月入党，曾任干事、副股长、车间副主任、工会副主席，现任淝河汽车制 造厂工会主席、党委委员，本公司筹委会成员。
(6)程斌男，汉族，1953年8月出生，大专，企管专业，1970年5月工作，经济师 ，1972年12月入党，曾任销售服务公司经理、副总经理师、副总会计师兼财务处长，现任淝河汽车制造厂副厂长、党委委员。 本公司筹委会成员。
(7)汪席华男，汉族，1954年1月出生，大专，企管专业？970年9月工作，经济师。1986年6月入党，曾任副科长、处长等职。现任淝河汽车制造厂副总会计师。本公 司筹委会成员。
(8)廉保绪男，汉族，1966年10月出生，大学本科，1989年7月毕业于清华大学车身设计专业，1989年10月工作，工程师。1994年6月入党，曾任车间副主任、汽车研 究所副所长，现任淝河汽车制造厂厂务委员、 客车分厂厂长。本公司筹委会成员。
(9)万建好男，汉族，1960年8月出生，大学本科，汽车专业，1982年7月参加工 作，高级工程师。曾任汽车研究所副所长，现任客车分厂副厂长。本公司筹委会成员。
(10)王鹏程男，汉族，1963年11月出生，大学本科，汽车专业，1982年7月参加 工作，高级工程师。1994年6月入党，曾任汽车研究所副所长、所长，现任淝河汽车 制造厂厂务委员、客车底盘分厂厂长。本公司筹委会成员。
(11)张国男，汉族，1954年8月出生，大学，合肥工业大学锻压专业，1970年9月工作，高级工程师。1974年12月入党，曾任车间副主任、主任、铸锻分厂厂长、工艺科长、总师办主任兼外经办主任，现任副总工程师兼总师办主任。本公司筹委会成员。
(12)王军男，汉族，1962年2月出生，大专，机械专业，1981年12月工作，助理 工程师。1990年6月入党，曾任技改办副主任，总师办副主任，主任，现任副总经济 师纪经办主任。本公司筹委会成员。
九、经营业绩
1.生产经营的一般情况
本公司一直致力于我国民族汽车工业的发展，在“七五”和“八五”期间，充分利用自身优势，在国家机械部、省政府大力支持下，引进代表当今世界先进水平的德国EVOBUS公司(原德国凯斯鲍尔汽车有限公司)S215HD型全承载高档大型客车制造技术，经过几年的消化和吸收，目前已初步形成年产高档大型客车300辆和客车底盘1000 台的生产能力。高档大型客车所采用的全承载车身、独立悬架、ABS、ASR等诸多先进生产技术，达到90年代国际先进水平；客车底盘采用零部件积木化设计，通用化程度高，可适应不同厂家各种用途需要。上述两种产品自投放市场以来，受到广大用户认可和好评，1996年，公司生产并销售高档大型客车100辆、客车底盘300台。
2.销售和利润情况
单位：人民币元
项目 1996年度 1995年度 1994年度
主营业务收入 245，451，878 150，674，881 130，501，813
营业利润 42，638，672 37，099，460 17，795，090
利润总额 42，609，611 38，450，620 17，964，766
净利润 36，218，169 32，683，027 15，270，051
3.完成的重大项目和科研成果
利用引进技术，通过消化吸收，变更设计了HFF6120K01、HFF6121K01型高档大型客车和HFF6120D15、 HFF6121D15大型客车底盘。
HFF6120K01型高档大型客车：将内置式空调更换为顶式空调，增大了制冷量和制风量；解决EVOBUS公司设计仿人体EC高靠背豪华型座椅生产技术问题；解决全承载车身骨架焊接变形的质量问题。
HFF6121K01型高档大型客车：首创国产前独立悬架结构，有效地解决客车侧倾技术问题； 可选择采用国产斯太尔发动机，提高国产化率。
HFF6120D15、HFF6121D15大型客车底盘：移植EVOBUS客车产品技术开发设计，选择前独立空气悬架，后纵向连杆空气悬架，配有横向稳定装置，带有车身升降系统，前盘后鼓及ABS、ASR系统，发动机后置、功率可多种选择，时速可达100公里以上， 大容积行李仓为旅客提供了方便。
4.产品性能、质量方面的情况
本公司的主导产品为引进德国EVOBUS公司S215型全承载大客车制造技术所生产的高档大型客车和客车底盘。本公司所引进的高档大型客车全套技术代表90年代高档大型客车产品的国际最高水平，本公司在不到3年时间内消化、吸收并掌握了该全套生 产技术，得到德国专家的认证和认可，所生产产品质量和性能等各方面技术指标均达到了当今大客车的世界先进水平。
本公司高档大型客车的产品性能及技术特点具体表现在如下几个方面：
(1)车身采用全承载结构，整个车身形成一个坚固封闭的整体，最大限度地发挥 了材料的潜力，具有强度高、 重量轻的优点。
(2)前桥采用独立悬挂，盘式制动，这些先进技术成功地应用于大型客车，大大 提高了整车的操纵稳定性、 乘座的舒适性和行驶的安全性。
(3)制动采用前盘后鼓，前后制动器均带有制动间隙自动补偿调节装置,这种制动 结构同其它客车相比具有制动可靠、平稳、高效和使用寿命长等优点。
(4)液力偶减速器装置使车辆在山区、弯道多的公路上或在人流多、交通繁忙区 显示出非接触式制动的卓越功能。
(5)安装了ABS/ASR系统，有更高的行驶安全性和通过性。
(6)独特的空调系统，是汽车空调设计师和医生共同完成的杰作，保证车内温度 在24℃±3℃范围区，每小时空气循环120次。
(7)驾驶区空气调节、温度控制系统独立于整车空调系统，由驾驶员任意进行选 择。
(8)驾驶员门电动升降玻璃带有电子除霜装置、后视镜除霜、前挡风玻璃热力除 霜，发动机在环境温度0℃以下可自动预热。
(9)悬架可根据路面的不同情况而提升(前80MM)，后60MM)，能有效地提高整车的通过性。
(10)车内布局典雅，装饰别致，EC级座椅豪华、舒适。客车底盘，是引进国外汽车制造技术，经过消化吸收，现已自成体系并具有独立的生产能力。客车底盘的零部件积木化设计，品种多样，系列齐全，底盘覆盖10—12米，共16个品种，车型通用化程度极高，适应不同客户各种用途需要。客车底盘自1992年投放市场以来，曾在国内行业评比中多次获奖：HFF6120D07双层客车底盘获1992年度安徽省科技成果二等奖；HFF6120D09、HFF6120D10客车底盘1992年度获省科技成果三等奖；HFF6110D04、HFF6120D05、D06、D07大型客车底盘获1994年度省优秀新产品一等奖；HFF6110D04、HFF6120D05、HFF6120D06大型客车底盘1995年度获中国汽车工业和机械部科技进步二等奖。
5.职工数量及业务水平的变化
载止1996年12月31日，本公司职工人数为920名，其中大专以上学历的人员110人，占总人数的11.9％，中专学历408人，占总人数的44.3％，工人技师25名，占总人 数的2.7％。？ 本公司将采取下列措施提高公司及职工的科研能力和业务水平：
(1)每年从大专院校引进专业人才10—15名；
(2)每年派遣大约20名管理人员和技术工人到德国EVOBUS公司进行业务培训。
(3)由公司技术部组织有关人员进行专业知识学习，每年保证有20％的职工参加 轮训。
十、股本
1.本公司拟注册股份：14000万股；拟注册资本： 14000万元。
2.本次发行超过面值部分在扣除发行费用后列入本公司资本公积金。所募集资金在本招股说明书第六章所载用途使用。
3.经安徽资产评估事务所评估，国家国有资产管理局国资评(1997)202号文确认 ，安徽省国有资产管理局皖国资工字(1997)第080号文批准，合肥淝河汽车制造厂投 入本公司的净资产为9，406.094万元，折国家股为8，000万股，折股比例为85.05％ ，超过面值的部分1406.094万元列入公司资本公积金。安徽省国有资产管理局委托淝河汽车厂持有国家股8000万股股权。
4.本次发行后公司股权结构如下：
股份类别 股数 占总股份比例
(一)尚未流股：
国家股 8，000万股 57.14％
(二)可流通股：
社会公众持股 6，000万股 42.86％
其中：公司职工持股 200万股 1.43％
股份合计 14，000万股 100％
说明：本公司本次发行6000万股A股，其中向社会公众发售5800万股，向公司职 工配售200万股。公司职工所持股份根据有关规定从公司股票上市之日起满六个月后 可申请上市流通。
5.本次发行前每股净资产：1.18元(以1996年10月31日评估值计算)
6.本次发行后每股净资产：3.02元
7.本次发行后净资产总额：42226.094万元
8.本次发行前， 合肥淝河汽车制造厂持有本公司全部股份8000万股。
十一、财务会计资料
根据安徽会计师事务所会事股字(1997)第189号审计报告，本公司截止到1996年12月31 日为基准日的主要财务资料如下：
(四)重要会计政策
1.公司会计制度
合肥淝河汽车制造厂1996年12月31日前均执行《工业企业会计制度》。安徽安凯汽车股份有限公司(筹)的1994年度、1995年度、1996年度的会计报表，已按《股份制试点企业会计制度》调整编报。
2.会计期间
本公司采用公历年度，即从每年1月1日起至12月31日止为一个完整的会计期间。
3.记帐原料和计价基础
以权责发生制为记帐原则；以历史成本为计价基础。
4.记帐本位币
本公司以人民币作为记帐本位币
5.外币折算方法
对发生的非记帐本位币经济业务均按业务发生当日的外汇牌价折合为记帐本位币，月份终了，各外币帐户的月末余额按月末外汇牌价调整，调整的差额作为汇兑损益，其中生产经营期间发生的，计入财务费用；与购建固定资产等直接有关的汇兑损益，在资产尚未交付使用或者虽已交付使用但尚未办理竣工决算之前，计入资产的价值。
6.存货计价方法
原材料中的国产件采用计划成本核算，根据领用或发出的原材料按月结转应负担的材料成本差异，将计划成本调整为实际成本；原材料中的进口件采用实际成本核算，发出采用分批实际法。产成品采用实际成本核算、发出采用加权平均法。低值易耗品领用按一次摊销法摊销。
7.固定资产及其折旧
使用期限超过一年的机器、机械、运输工具以及其他与生产经营有关的设备、器具工具等；不属于生产经营主要设备的物品、单位价值在2000元以上、并且使用期限超过两年的均确认为固定资产。固定资产按实际成本计价，采用平均年限法计提折旧，固定资产类别、估计经济使用年限、预计残值率及折旧率如下：
类别 使用年限 预计残值率(％) 年折旧率(％)
机器设备 13 4 7.4
动力设备 15 3 6.5
运输设备 10 3 9.7
自动化控制及仪器仪表 10 3 9.7
工具及其他生产用具 12 3 8.1
非生产用设备及器具 18 3 5.4
8.坏帐准备
采用备抵法，按期末应收帐款余额5‰计提坏帐准备。
9.税项
(1)增值税
1994年1月1日至1996年12月31日执行17％的增值税税率，即按销项税额(产品销 售收入×适用税率) 减进项税额计缴。
(2)城市维护建设税及教育费附加
城市维护建设税及教育费附加分别按应纳增值税额的7％和3％计提缴纳。
(3)所得税
根据安徽省财政厅财预字(1994)第236号文件规定，1994年度至1996年度按33％ 的所得税率征收，地方财政返还18％，本公司实际所得税负为15％。
10.销售收入确认
销售收入以产品已经发出、劳务已经提供，同时收讫价款或者取得了索取价款的凭据时，确认销售收入的实现。
11.利润分配
(1)按税后利润的10％计提法定公积金
(2)按税后利润的8％计提法定公益金
(3)提取任意公积金
(4)分配利润
(五)会计报表项目附注
1.货币资金
载止1996年12月31日，货币资金金额为954，595.93元，其中：现金8，843.69元，银行存款945，752.24元。
2.应收票据
载止1996年12月31日，应收票据余额为16，200，000.00元，其明细项目如下：
出票人 票据种类 票面金额 出票日 到期日 备注
蚌埠专用汽车制造厂 银行承兑汇票 500，000.00 96.11.22 97.4.1
质押给合肥市工行营业部
蚌埠专用汽车制造厂 银行承兑汇票 500，000.00 96.11.22 97.3.11
质押给合肥市工行营业部
重庆长渝优钢有限责任公司 银行承兑汇票 5，000，000.00 96.10.25 97.4.25
质押给合肥市工行营业部
重庆长渝优钢有限责任公司 银行承兑汇票 5，000，000.00 96.10.25 97.4.25
质押给安徽省信托国际业务部
重庆长渝优钢有限责任公司 银行承兑汇票 2，000，000.00 96.10.25 97.4.25
质押给合肥市工行营业部
重庆长渝优钢有限责喂？ 银行承兑汇票 2，000，000.00 96.7.31 97.1.31
质押给合肥市建行营业部
马鞍山市公交总公司 银行承兑汇票 200，000.00 96.10.30 97.2.1
背书转让
重庆国盛民族文化经济发展
公司 银行承兑汇票 1，000，000.00 96.12.9 97.6.8
质押给合肥市工行营业部
合计 16，200，000.00
应收票据中无应收持本公司5％以上股份的股东单位的票据。
3.应收帐款
应收帐款系销售产品形成的债权，载止1996年12月31日应收帐款余额为83，408 ，828.93元。
(1)帐龄分析
帐龄 金额 比例
一年以内 83，408，828.93 100％
(2)应收帐款中无应收持公司5 ％以上股份的股东单位的欠款。
4.其他应收款
其他应收款系对其他单位和个人的应收及暂付款项，载止1996年12月31日其他应收款余额为20，859，190.02元，
(1)帐龄分析
帐龄 金额 比例
一年以内 20，859，190.02 100％
(2)明细项目如下：
户名 金额 款项内容
安徽省财政厅 20，000，000.00 注
机械第五安装公司 380，000.00 预付设备安装款
职工备用金 479，190.02
合计 20，859，190.02
注：安徽省财政厅(96)财工便字第207号文《关于合肥淝河汽车制造厂新产品开 发经费的批复》：“经研究同意合肥淝河汽车制造厂财政拨款2000万元，作为新产品试制费用。在此款未到位之前， 企业可作冲减新产品试制费的财务处理。
其他应收款无应收持本公司5％以上股份的股东单位的欠款。
5.存货
截止1996年12月31日存货余额为99，872，550.58元，其中含评估增值15，332，082.76元，其明细项目如下：
项目 金额
原材料 72，895，721.99
低值易耗品 11，891，060.95
在产品 8，982，014.15
产成品 6，103，753.49
合计 99，872，550.58
6.固定资产及其折旧
(1)固定资产原价
类别 期初价值 本年增加 本年减少 期末价值
机械设备 10,201,035.78 14,543,296.64 154,319.43 24,590,012.99
动力设备 826,861.00 1,569,823.00 / 2,396,684.00
运输设备 489,710.40 929,986.60 / 1,419,697.00
自动化控制及仪器仪表 616,513.00 513,927.00 / 1,130,440.00
工具及其他生产用具 / 39,325,076.16 / 39,325,076.16
非生产用设备及器具110,241.00 656,113.97 / 766,354.97
合计 12,244,361.18 57,538,223.37 154,319.43 69,628,265.12
本年增加数中包括资产评估固定资产原值的增值数17，160，928.06元。工具及 其他生产用具本年增加数系1996年12月31日将已投入使用，尚未办理竣工决算的在建工程按实际发生的工程成本转入固定资产。
(2)累计折旧
类别 期初价值 本年增加 本年减少 期末价值
机械设备 3,656,854.33 3,757,060.84 19,831.00 7,394,084.17
动力设备 168,542.75 44,498.00 / 213,040.75
运输设备 256,346.09 390,782.91 / 647,129.00
自动化控制及仪器仪表 347,430.65 172,764.35 / 520,195.00
工具及其他生产用具 / / / /
非生产用设备及器具72,358.00 7,922.50 / 80,280.50
合计 4,501,531.82 4,373,028.60 19,831.00 8,854,729.42
本年增加数中包括资产评估累计折旧的增值数3，322 ，043.22元。
7.在建工程
截止1996年12月31日在建工程余额为1，439，275.71元，其明细项目如下：
工程名称 工程进度 实际支用数 原预算数 批准机关及文号 资金来源
汽车CAD/CAM系统 55％ 369，200.00 720，000.00 省经委经
科字(1992)234号文 自筹
大客油漆车间烘干房 10％ 52，441.48 780，000.00 国家经贸委
国经贸(1993)150号文 自筹
大客车间改造工程 50％ 565，237.09 1，200，000.00 国家经贸委
国经贸(1993)150号文 自筹
客底厂充电配酸间改造 75％ 15，240.59 20，000.00 省计委计
施字(1993)771号文 自筹
大客车停车场 70％ 437，156.55 600，000.00 省计委计
施字(1993)771号文 自筹
合 计 1，439，275.71 3，320，000.00
8.短期借款
截止1996年12月31日短期借款余额为67，389，640.00元，其明细项目如下：
贷款单位 本 金 月利率(‰) 期 限 借款条件
中国建设银行合肥市支行 2，000，000.00 9.24 96.12.31－97.8.4 担保
中国建设银行合肥市支行 3，000，000.00 10.08 96.7.26－97.4.25 担保
中国建设银行合肥市支行 15，730，000.00 10.20 96.7.26－97.7.26 担保
中国建设银行合肥市支行 10，000，000.00 10.065 96.8.15－97.7.31 担保
中国工商银行合肥市支行 24，000，000.00 11.055 96.4.8－97.4.8 信用
中国工商银行合肥市支行 2，000，000.00 10.065 96.5.10－97.4.25 信用
中国工商银行合肥市支行 4，000，000.00 9.24 96.11.25－97.7.25 信用
安徽省信托投资公司 1，659，640.00 9.00 96.11.21－97.5.21 担保
安徽省财政厅工交处 2，000，000.00 9.60 96.8.22－97.8.22 信用
安徽省财政厅工交处 3，000，000.00 9.60 96.9.27－97.9.27 信用
合 计 67，389，640.00
9.应付帐款
应付帐款系购进材料而应付供货单位的货款，截止1996年12月31日应付帐款余额为3，944，755.10元。
应付帐款中无应付本公司5％以上股份的股东单位的款项。
10.未交税金
截止1996年12月31日未交税金余额为11，220，686.81元，包括：
税 种 金 额 减免情况
增值税 10，255，208.66 /
城市维护建设税 965，478.15 /
合 计 11，220，686.81
税金未交系新产品投入期资金紧张所致。
11.其他应付款
截止1996年12月31日，其他应付款余额为25，375，811.14元。其明细项目如下 ：
单位名称 金 额 款项内容
合肥淝河汽车制造厂 961，303.58 水、电、气款
合肥淝河汽车制造厂 24，414，507.56 注
合 计 25，375，811.14
根据发起人决议，1996年10月31日(评估基准日)至1996年12月31日形成的税后利润全部分配给发起人。
12.预提费用
截止1996年12月31日预提费用余额为4，571，639.20元，主要系预提短期借款利息。
13.一年内到期的长期负债
截止1996年12月31日一年内到期的长期负债余额为35，820，050.00元，其明细 项目如下：
贷款单位 年利率(％) 原币种 原币金额 人民币金额 到期日 借款条件
中国建设银行合肥市支行12.24 RMB 13000000.00 97.11.16 担保
安徽省信托投资公司 10.80 USD 800000.00 6638560.00 97.6.26 信用
安徽省信托投资公司 10.80 USD 800000.00 6638560.00 97.12.26 信用
安徽省信托投资公司 10.80 USD 750000.00 6223650.00 97.12.26 信用
安徽省信托投资公司 10.80 USD 400000.00 3319280.00 97.4.12 担保
合 计 35，820，050.00
14.长期借款
截止1996年12月31日，长期借款余额为32，302，410.07元，其明细项目如下：
贷款单位 借款日 到期日 年利率(％) 原币种 原币金额 人民币金额 借款条件
安徽省信托
投资公司 96.6.26 98.6.26 10.80 USD 800000.00 6638560.00 信用
安徽省信托
投资公司 96.6.26 98.12.26 10.80 USD 800000.00 6638560.00 信用
中国建设银行
合肥市支行 93.12.27 98.2.16 13.86 RMB 6000000.00 担保
安徽省信托
投资公司 96.11.4 98.11.4 10.875 USD 600000.00 4978920.00 信用
中国建设银行
合肥市支行 95.4.27 2003.3.26 14.58 RMB 1000000.00 担保
应计利息 7，046，370.07
合 计 32，302，410.07
15.应付债券
截止1996年12月31日应付债券余额为8，405，000.00元，系依据安徽省计划委员会、中国人民银行安徽省分行计财字[1996]530号文发行地方企业债券的本金及利息 ，其明细项目如下：
债券类别 价值 债券溢价(折价) 债券期限 年利率(％) 利 息
地方企业债券 8000000.00 平价发行 96.8.15－99.8.15 13.50 405，000.00
16.股本
(1)历年变动情况
年 度 期初余额 期末余额
1994年度 35，000，000.00 35，000，000.00
1995年度 35，000，000.00 35，000，000.00
1996年度 35，000，000.00 80，000，000.00
(2)变动情况说明
1996年期初余额为35，000，000.00元，期末余额为80，000，000.00，变动原因系安徽安凯汽车股份有限公司(筹)为上市之目的,以1996年10月31日为基准日进行资 产评估，评估后资产总额为243，171，463.58元，负债总额为149，110，523.17元，净资产总额为94，060，940.41元。评估结果经国家国有资产管理局国资评字(199)202号文件予以确认，安徽省国有资产管理局国资工字(1997)080号文件批复，同意将评估确认后的净资产94，060，940.41元按85.05％的比率折为股本80，000，000.00元 ，其余14，060，940.41元列入资本公积。
17.资本公积
截止1996年12月31日资本公积余额为14，060，940.41元，系股本溢价转入。
18.盈余公积
(1)历年变动情况
年 度 期初余额 本年增加 本年减少 期末余额
1994年度 1，015，997.28 2，748，609.18 / 3，764，606.46
1995年度 3，764，606.46 5，882，944.95 / 9，647，551.41
1996年度 9，647，551.41 2，124，659.13 11，772，210.54 /
(2)变动情况说明
①历年增加数系按1994年度、1995年度、1996年1－10月份税后利润的10％提取 的法定公积金和按税后利润的8％提取的法定公益金。
②1996年度减少数系按安徽省国有资产管理局皖国资工字(1997)080号文件规定 折股转出。
19.主营业务收入
主营业务收入系销售凯斯鲍尔豪华大客车、客车底盘、载重货车等形成的收入，其明细项目如下：
类 别 1996年度 1995年度 1994年度
凯斯鲍尔豪华大客车 197，188，003.03 47，357，353.53 4，068，376.06
客车底盘 46，817，093.88 49，893，310.90 59，129，737.00
载重货车 51，640，645.45 67，303，699.60
汽车配件 1，446，780.98 1，783，571.38
合 计 245，451，877.89 150，674，881.26 130，501，812.66
20.营业成本
营业成本系销售凯斯鲍尔豪华大客车、客车底盘、载重货车等形成的成本，其明细项目如下：
类 别 1996年度 1995年度 1994年度
凯斯鲍尔豪华大客车 149，923，897.75 28，348，612.39 3，400，000.00
客车底盘 40，950，976.58 32，559，504.09 48，377，964.88
载重货车 47，624，669.95 56，618，513.39
汽车配件 62，357.30 302，416.77
合 计 190，937，231.63 108，835，203.20 108，396，478.27
21.销售费用
销售费用系销售产品过程中发生的费用， 其明细项目如下：
项 目 1996年度 1995年度 1994年度
工资性支出 382，646.87 253，424.36 299，081.47
差旅费 641，507.46 278，436.18 197，101.00
广告费 353，098.66 473，726.49 252，433.36
机物料消耗 116，314.04 180，522.41 62，274.75
三包费用 434，411.10 53，051.99 60，204.04
运输费 22，376.00 61，428.79 23，721.68
业务费 136，942.30 69，470.02 65，130.43
其 他 227，884.27 96，481.32 311，323.86
合 计 2，315，180.70 1，466，541.56 1，271，270.59
22.管理费用
管理费用系为组织和管理企业生产经营所发生的费用，其明细项目如下：
项 目 1996年度 1995年度 1994年度
工资性支出 855，000.00 783，750.00 819，924.63
办公费 224，132.31 177，237.90 197，416.66
差旅费 94，914.68 72，581.28 93，117.22
折旧费 110，547.51 161，887.21 79，690.59
修理费 50，454.95 145，509.96 50，059.76
机物料消耗 16，950.33 6，417.25 78，443.90
低值易耗品摊销 17，217.13 17，233.17 55，269.10
工会经费 132，491.29 43，882.23 37，817.93
职工教育经费 99，368.47 3，624.00 1，190.81
排污费 152，817.49 3，094.74 1，446.16
招待费 256，204.48 40，726.90 310，501.81
税 金 81，779.86 69，728.91 6，300.51
坏帐损失 469，433.93 15，182.45 243，741.88
其 他 132，281.08 80，892.45 115，806.28
合 计 2，693，593.51 1，621，748.45 2，090，727.24
23.财务费用
财务费用系为筹集资金而发生的各项费用， 其明细项目如下：
项 目 1996年度 1995年度 1994年度
利息支出(减利息收入) 6，740，506.24 2，046，466.86 1，617，611.96
汇兑损失(减汇兑收益) －290，584.98 －131，840.00 －18，709.67
金融机构手续费 84，498.28 2，667.11 634.80
合 计 6，534，499.54 1，917，293.97 1，599，537.09
24.营业税金及附加
项 目 1996年度 1995年度 1994年度
城市维护建设税 305，032.85 542，317.23 485，310.07
教育费附加 158，970.00 232，421.67 190，152.20
合 计 464，002.85 774，738.90 675，462.27
1996年度营业税金及附加比1995年度下降的原因系本公司1996年度购货量增大，准予抵扣的进项税增多，应交增值税比1995年度减少，故按应交增值税计提的营业税金及附加相应减少。
25.其他业务利润
1996年度共发生其他业务利润131，303.16元、1995年度共发生其他业务利润1，040，104.93元、1994年度共发生其他业务利润1，326，752.45元，均系销售材料形 成的利润。
26.补贴收入
1995年度共发生补贴收入1，261，872.00元，系根据财政部驻安徽省财政监察专员办事处(95)财驻皖监综字第482号、(95)财驻皖监综字第67号文返还省级新产品增 值税。
27.营业外收入
1996年度共发生营业外收入22，234.20元，系罚款收入。
1995年度共发生营业外收入101，726.35元，系处理固定资产净收益。
1994年度共发生营业外收入182，326.18元，其中出售固定资产净收益170，433.00元，罚款收入11，893.18元。
28.营业外支出
1996年度共发生营业外支出51，295.98元， 系车辆事故赔偿支出。
1995年度共发生营业外支出12，437.90元， 系车辆事故赔偿支出。
1994年度共发生营业外支出12，650.00元， 系公益救济性捐赠。
(六)或有事项
截止1996年12月31日，本公司没有尚未了结或可预见的诉讼、仲裁案件或者被行政处罚的案件。
(七)关联交易
本公司系由合肥淝河汽车制造厂以其部分生产经营性资产进行改组，并拟通过募集方式设立的股份有限公司，因而，成立后本公司与合肥淝河汽车制造厂在生产、生
活后勤等方面存在关联交易。为了保证公司成立后的各项业务能正常开展，本公司已与合肥淝河汽车制造厂遵照公平、公正的市场原则签订了《资产分离协议》及《土地使用权租赁协议》、《房屋建筑物租赁协议》、《专有技术使用费补偿协议》、《商标转让协议》、《供、用水协议》、《供、用电协议》、《供、用气协议》、《综合服务协议》，对本公司使用合肥淝河汽车制造厂持有土地使用权的有关土地、房屋建筑物、专有技术和提供水、电、气以及有关生活后勤服务等均作了约定。
(八)期后事项
截止1997年3月31日审计外勤工作结束日，未发生影响本公司财务状况、经营成 果的重大期后事项。
(九)其他重要事项
根据安徽省人民政府皖政秘(1997)32号文《关于安徽安凯汽车股份有限公司所得税征收问题的批复》，批准本公司股票上市后，所得税实行先征后返的优惠政策，即按33％的税率征收后，再由地方财政返还18％， 本公司所得税实际负担率为15％。
(十)评估增值之调整与审计基准日差异说明
(1) (2) (3)
项目 1996年10月31日评估增值 1996年10月31日按评估增值 1996年12月31日
审计
未调整前的报表数 调整后的报表数 后的报表数
流动资产 166707750.32 182，092，222.87 220，878，121.32
固定资产净值 6764200.13 20，603，085.00 60，773，535.70
在建工程 41246320.11 40，476，155.71 1，439，275.71
固定资产小计 48010520.24 61，079，240.71 62，212，811.41
资产合计 214718270.56 243，171，463.58 283，090，932.73
流动负债 54577674.71 54，577，674.71 148，322，582.25
长期负债 94532848.46 94，532，848.46 40，707，410.07
负债合计 149110523.17 149，110，523.17 189，029，992.32
股东权益合计 65607747.39 94，060，940.41 94，060，940.00
(1)与(2)之差异系按国家国有资产管理局国资评[1997]202号文确认的资产评估 增值的帐务调整数。
(2)与(3)之差异系指1996年11－12月份生产经营活动引起的资产负债及股东权益的变动。
(十一)主要财务指标
1996年12月31日 1995年12月31日 1994年12月31日
流动比率 1.49 1.40 1.63
速动比率 0.82 0.58 0.66
资产负债(％) 66.77 70.39 63.70
应收帐款周转率(％) 4.18 4.73 4.44
存货周转率 2.06 1.57 2.04
净资产收益率(％) 38.51 57.67 33.95
每股净利润(元) 0.453 0.409 0.191
财务指标分析说明：
本公司生产高档大型客车和客车底盘改扩建项目自1997年2月正式施工，近期已 通过银行贷款2000万元投入项目前期工作；本公司1994年、1995年、1996年流动资产分别为8916万元、14608万元、22088万元，流动比率分别为1.63、1.40、1.49，流动资产总量逐年增加，资产状况总体趋势向好的方面发展。 主要是因为本公司近三年
高档大型客车投产，并取得较好的经济效益；本公司1994年、1995年、1996年净利润分别为1527万元、3268万元、3622万元，1994年净利润形成主要是来源于客车底盘产品，1995年、1996年净利润因高档大型客车产品正式投产，产品产销量、主营业务收入增加较大，因此，本公司近两年的净利润增加幅度较大。
十二、资产评估
(一)资产评估情况
根据安徽资产评估事务所皖评字(1996)第045号资产评估报告书，在本次公开发 行股票前，该所对发起人合肥淝河汽车制造厂投入本公司的各类资产进行了评估。以1996年10月31日为评估基准日，资产评估结果如下：
资产项目 帐面原值 帐面净值 重置价值 评估值 增加值 增加率
流动资产 16670.78 16670.78 18209.22 18209.22 1538.45 9.23％
在建工程 4124.63 4124.63 4047.62 4047.62 －77.02 －1.87％
机器设备 1273.19 676.42 2989.28 2060.31 1383.89 204.6％
资产合计 22068.59 21471.83 25246.12 24317.15 2845.32 13.25％
流动负债 — 5457.77 — 5457.77 0 0％
长期负债 — 9453.28 — 9453.28 0 0％
负债总计 — 14911.05 — 14911.05 0.00 0.00％
净资产 — 6560.77 — 9406.09 2845.32 43.37％
(二)各类资产增(减) 值的主要原因及资产评估的主要方法：
1.流动资产
流动资产评估增值1538.45万元，增加率为9.23％，评估方法如下：
(1)货币资金：按核对无误后的帐面价值作为评估值；
(2)应收票据：均为银行承兑汇票，且近期到期，故以核对无误后的帐面价值为 评估值；
(3)应收及预付帐款：在核实无误的基础上，用坏帐估计法确定应收帐款的评估 值；
(4)存货：对外购原辅材料、在库低值易耗品，根据清查核实后的数量乘以现行 市场买价，再加上合理的运杂费、损耗、验收费用确定其评估值。对进口汽车配件，以CIF价为基础，按评估基准日外汇牌价换算成人民币价格，加上代理商代理费和国 内运输费确定其评估值；产成品根据其出厂销售价格减去销售费用和全部税金确定其评估值。
2.在建工程
在建工程评估增值77.02万元，增加率为－1.87％，采用重置成本法进行评定估 算。
3.机器设备
机器设备评估增值1383.89万元，增加率为204.59％。采用重置成本法予以评估 。
十三、盈利预测
发行人提醒投资者：鉴于盈利预测所依据的种种假设的不确定性，投资者在进行投资判断时不应过于依赖于以下预测资料。
安徽会计师事务所对本公司出具的1997年度盈利预测进行审阅，并出具了《盈利预测审核报告》(会事股字[1997]第190号)，根据该审核报告，本公司1997年盈利预 测如下：
(一)盈利预测表
单位：万元
项目名称 1997年度预测
一、主营业务收入 51，131
减：营业成本 43，617
销售费用 511
管理费用 1，400
财务费用 850
进货费用
税金及附加 153
二、主营业务利润 4，600
加：其他业务利润 100
三、营业利润 4，700
加：投资收益
补贴收入
营业外收入
减：营业外支出
加：以前年度损益调整
四、利润总额 4，700
减：所得税(33％) 1，551
所得税(15％) 705
五、净利润(33％税) 3，149
净利润(15％税) 3，995
六、每股盈利(33％税)(元) 0.22
每股盈利(15％税)(元) 0.29
(二)本公司编制以上盈利预测的基准与假设
1.编制基准
竟疽谰菥泄⒉峄峒剖ι蠖ǖ？994年1月1日至1996年12月31日财务报表，并依据本公司1997年度的生产经营计划、投资计划等编制了本公司1997年度的盈利预测。编制该盈利预测所依据的会计原则在各重要方面均与本公司采用的会计原则一致。
2.主要假设
①国家现行的方针政策无重大改变 ；
②国家现行的利率、汇率无重大改变；
③公司所在地的社会经济环境无重大变化；
④本公司所执行的税赋、税率政策不变；
⑤本公司计划的投资项目能如期进行；
⑥本公司的经营运转不会受到诸如交通、水电、进口件的严重短缺或成本大变动的不利影响；
⑦本公司募集的资金能如期到位；
⑧无其他人力不可抗拒因素造成的重大不利影响。
十四、公司发展规划
1.公司的生产经营发展战略
本公司将坚持以市场为导向，依靠科技进步，提高产品质量，增强开发能力，优化组织结构，强化技术改造，完善经营机制，形成经济规模，不断开拓国内外市场，稳步提高经济效益。
(1)经营发展战略
本公司生产经营发展战略将以高档大型客车和客车专用底盘为主导产品，不断扩大生产经营规模，强化企业管理，引用高科技，推出多品种，争创最佳效益，把公司发展成为我国生产高档大型客车及客车底盘的重要基地。
(2)产品发展战略。
充分运用引进的德国凯斯鲍尔高档大型客车及客车底盘制造技术，加速技术消化吸收，加强新产品开发设计，实行产品多元化、系列化，满足国内外市场不同层次的需求，增强本公司产品的市场竞争力。
2.公司发展目标和规模
本公司现已初步实现年产300辆高档大型客车和1000台客车底盘的生产能力，通 过本次改扩建项目实施后，“九五”末或稍长一些时间形成年产1000辆高档大型客车和2500台客车底盘的生产能力。
3.公司市场发展和销售计划
本公司将立足于国内，积极开拓国际市场，尤其重点开发东南亚地区，把公司产品推向国外，参与国际市场竞争，振兴我国汽车工业，避免“复关”后，国外产品对我国汽车行业的冲击。
公司在现有的销售渠道基础上，将以扩大华南、华东、东北重点销售地区的市场占有率为重点，搞好重点销售区域的售后服务工作，使之成为进一步扩大销售网络的据点。同时，公司正在寻求产品国外代销点，使公司产品尽早进入国际市场，参与竞争。
4.公司的固定资产投资计划
本公司“九五”期间将建成高档大型客车备料和小件制作线改扩建、高档大型客车车身焊装线改扩建、高档大型客车车身涂装线改扩建、高档大型客车装配线改扩建、高档大型客车完工检测线改扩建、CAD和CAE开发设计中心改扩建、动力管网配套改扩建，客车底盘改扩建项目由客车底盘车架焊接防腐线改扩建、客车底盘装配线改扩建等9个改扩建项目，项目固定资产计划投资26730万元，其中建筑工程投资6660万元，设备购置及安装投资15050万元，其它费用6180万元，工程计划二年半建成，新建 厂房57752平方米，改扩建工程的建立将大大增强公司产品在国内外市场上的竞争力 。
5.公司的人员扩充计划
为适应本次改扩建项目的需要，本公司继续选送工程技术人员、管理人员、技术工人去德国EVOBUS公司进行业务培训，以提高全体职工的理论水平和技能水平，同时，公司将吸收更多的大专院校毕业生，充实后备力量， 确保公司发展目标的实现。
6.公司的资金筹措和运用计划
本次募集资金32820万元，主要用于形成年产1000辆高档大型客车和2500台客车 底盘能力的改扩建项目26730万元和归还前期技改贷款3570万元。
十五、重要合同及重大诉讼事项
(一)发行人的重要合同
截止本招股说明书签署之日， 本公司签定的重要合同如下：
1.《资产分离协议》：1997年3月10日，本公司与淝汽厂就资产分离的范围和方 式、分离资产的计价、债权债务的享有和承担、资产独立后相关事项的处理作了明确的约定。
2.《商标转让协议》：1997年4月13日，本公司与淝汽厂约定淝汽厂将其“ANKAI”注册商标(注册号：第822609号)和正在申请的图形商标获准注册后无偿转让给本公司，待本公司正式设立后双方共同办理注册商标转让手续。转让登记手续办理完毕前， 本公司有权独家无偿使用该注册商标。
3.《土地使用权租赁协议》：1997年4月13日，本公司与淝汽厂约定本公司以租 赁方式从淝汽厂取得121，800平方米土地使用权，使用期限为40年。该协议还对出租土地的坐落位置、土地用途、租金数额、交纳期限及结算方式、有关税收、违约责任等事项作了明确的约定。
4.《房屋建筑物租赁协议》：1997年4月3日，本公司与淝汽厂就本公司租赁使用淝汽厂的办公用房及生产用建筑物的有关事宜，包括租赁面积、租赁期限、租金标准及支付方式、权利与义务、 违约责任等均作了明确的约定。
5.《综合服务协议》：1997年4月3日，本公司与淝汽厂对有偿使用综合服务设施的范围和项目、服务费的数额及支付办法、有偿使用的期限以及水、电、压缩空气的供应、费用构成、费用结算、水电增容事宜、 违约责任等均作了明确的约定。
6.《专有技术使用费补偿协议》：1993年5月19日，淝汽厂与德国卡尔·凯斯鲍 尔车辆厂股份有限公司签订《SETRAS215HD型大客车专有技术许可贸易合同》(合同号：93BMA/5020106CD)，淝汽厂依约享有该专有技术的使用权，并按约向德方支付了550万德国马克使用费。因该专有技术为本公司主营产品生产所必需，同时鉴于德国EVOBUS公司(原德国卡尔·凯斯鲍尔车辆厂股份有限公司权利继承人)1996年12月5日的确认回函，1997年4月3日本公司与淝汽厂签订了《专有技术使用费补偿协议》，该协议约定该项专有技术由本公司独占使用，淝汽厂不再使用该项专有技术并于合同成立之日向本公司移交全部技术资料，本公司分7次向淝汽厂支付专有技术补偿费。该协议 还对补偿费的数额及支付办法、保密义务、 违约责任等作了明确的约定。
(二)重大诉讼事项
截止本招股说明书签署之日起，本公司及本公司筹委会成员并无涉及任何重大诉讼事项。十六、其他重要事项本公司筹委会成员认为除以上披露事项外，没有其他对投资者做出投资判断有重大影响的事项。
十七、招股说明书及备查文件查阅地点
(一)备查文件
1.审计报告、财务报表及附注；
2.中国证监会证监发字(1997)367号和证监发字(1997)368号批准本公司发行股票文件；
3. 安徽省人民政府关于同意设立安徽安凯汽车股份有限公司的文件；
4.深圳证券交易所同意安排上市的承诺函；
5.承销协议；
6.国家国有资产管理局关于资产评估的确认报告；
7.安徽省证券管理办公室关于下达安徽安凯汽车股份有限公司(筹)A股发行计划 的通知；？ 8.重要合同。
(二)备查地点
1.安徽安凯汽车股份有限公司(筹)
地址：合肥市葛淝路1号
2.安徽省证券公司
地址：合肥市长江中路357号证券大厦？
安徽安凯汽车股份有限公司(筹)
1997年6月28日