广东电力发展股份有限公司2003年第一季度报告
广东电力发展股份有限公司2003年第一季度报告
§1 重要提示
1.1 本公司董事会及其董事保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
1.2 公司邓安、曹特朝、余福敏董事因公出差，未出席本次会议。
1.3 公司董事长潘力先生、总经理刘谦先生、财务负责人刘学毛女士，声明保证本季度报告中的财务报告真实、完整。
1.4 公司本季度财务报告未经审计。
§2 公司基本情况
2.1 公司基本信息
股票简称 粤电力A、粤电力B
股票代码 000539、200539
董事会秘书 证券事务代表
姓名 张德伟 陈进良
联系地址 广州市环市东路498 广州市环市东路498 号
号广发花园柏丽商业 广发花园柏丽商业中心
中心九楼 九楼
电话 02087609276 02087604922
传真 02087604922 02087604922
电子信箱 zhangdw@ged.com.cn chenjl@ged.com.cn
2.2 财务资料
2.2.1 主要会计数据和财务指标
单位：人民币元
2003年3月31日 2002年12月31日 本报告期末
比上年度末
增减（％）
总资产 12,159,998,744.35 11,729,216,333.02 3.67
股东权益(不
含少数股东
权益) 6,868,065,525.62 6,630,638,120.98 3.58
每股净资产 2.58 2.49 3.61
调整后的股
净资产 2.50 2.41 3.73
2003年1-3月 2003年1-3月 本报告期比
上年同期增减
经营活动产
生的现金流
量净额 133,560,989.38 133,560,989.38 ---
每股收益 0.09 0.09 -19.18%
净资产收益率 3.46 3.46 -1.3个百分点
扣除非经常性
损益的净利润
为基础计算的
净资产收益率 3.46 3.46 ---
非经常性损 金额
益项目
营业外收入 -23,879.44(税后)
营业外支出 432,778.26(税后)
委托投资收益 -155,363.32(税后)
2.2.2 利润表
编制单位：广东电力发展股份有限公司 单位：人民币元
合并数
2003年1-3月 2002年1-3月
主营业务收入 1,176,871,259.72 1,306,443,947.34
减：主营业务成本 700,105,739.68 713,226,350.69
主营业务税金及附加 5,643,591.93 8,511,574.59
主营业务利润 471,121,928.11 584,706,022.06
加：其他业务利润 (195,605.69) (21,812.34)
减：营业费用 -- --
管理费用 56,722,310.94 53,110,429.19
财务费用 15,473,384.00 21,078,416.11
营业利润 398,069,839.24 509,434,271.36
加：投资收益 (3,103,781.00) (788,457.68)
补贴收入 -- --
营业外收入 34,446.40 163,058.01
营业外支出 591,453.64 435,693.39
利润总额 395,069,839.24 509,434,271.36
减：所得税 116,712,005.24 138,612,475.73
少数股东损益 40,930,429.36 68,279,477.79
净利润 237,427,404.64 302,542,317.84
母公司数
2003年1-3月 2002年1-3月
主营业务收入 490,757,447.65 495,124,907.39
减：主营业务成本 302,158,119.16 303,888,788.25
主营业务税金及附加 -- --
主营业务利润 188,599,328.49 191,236,119.14
加：其他业务利润 (288,507.41) (21,812.34)
减：营业费用 -- --
管理费用 27,182,297.48 20,273,428.93
财务费用 (952,431.49) (2,398,741.26)
营业利润 162,080,955.09 349,454,608.38
加：投资收益 118,623,984.24 176,202,885.88
补贴收入 -- --
营业外收入 -- 163,058.01
营业外支出 484,517.38 250,954.64
利润总额 280,220,421.95 349,454,608.38
减：所得税 42,793,017.31 46,912,290.54
少数股东损益 -- --
净利润 237,427,404.64 302,542,317.84
2.3 报告期末股东总数
报告期末股东总人数为123,817 户，其中A 股72,986 户，B 股50,732户。
§3 管理层讨论与分析
3.1 公司报告期内经营活动总体状况的简要分析
截至2003 年3 月31 日止，公司完成发电量37.32 亿千瓦时，上网电量34.78 亿千瓦时，分别比上年同期增长3.09%和2.81%，实现主营业务收入11.77 亿元，主营业务利润总额4.71 亿元，利润总额3.95 亿元，扣除少数股东损益后，公司实现净利润2.37 亿元。
公司全资附属的沙角A 电厂，完成发电量16.54 亿千瓦时、上网电量15.43亿千瓦时，分别比上年同期下降0.12%、0.32%；公司控股76%的湛江电力有限公司（湛江电力，下同）附属的湛江电厂完成发电量14.81 亿千瓦时、上网电量13.93 千瓦时，分别比上年同期上升25.40%、25.38%；公司控股68%的广东粤嘉电力有限公司（粤嘉电力，下同）附属的梅县B 电厂完成发电量4.28 亿千瓦时、上网电量3.92 亿千瓦时，分别比上年同期增长3.88%、3.43%。公司控股65%的广东韶关粤江发电有限公司（粤江电力，下同）附属的韶关电厂#10 机组完成发电量1.69 亿千瓦时、上网电量1.50 亿千瓦时，分别比上年同期下降54.45%、56.52%。
报告期公司在发电量、上网电量稍为增加的情况下，净利润比2002 年同期下降21.52%，其中由于权益上网电量增加3.24%及成本变动等因素的综合影响使净利润增加了2.60%，由于上网电价下调使净利润下降了23.51%（由于2002 年第一、二季度上网电价未下调，故同期比较存在明显差异）。韶关电厂#10 机组完成发电量、上网电量不理想主要是报告期内按计划进行了大修所致。
3.1.1 占主营业务收入或主营利润总额10%以上的主营行业和产品情况
□√适用 □不适用
单位：人民币万元
分行业或分产品 主营业务收入 主营业务成本 毛利率(%)
电力 117,687.12 70,010.57 40.03
其中：关联交易 无
3.1.2 公司经营的季节性或周期性特征
□√适用 □不适用
由于受经济活动季节性变动的影响，公司所在的广东电力市场具有冬半年电力需求低于夏半年电力需求的一般特征。因应此规律，公司一般都将发电机组的大修理安排在冬半年进行。今年第一季度公司已安排了沙角发电厂#1 机组、韶关发电厂#10 机组的大修，且已大修完毕。
3.1.3 报告期利润构成情况
□√适用 □不适用
2003年第一季度 2002年度
项目 金额 占利润总额的 金额
（万元） 比例（%） （万元）
主营业务利润 47,112.19 119.25 240,407.40
其他业务利润 -19.56 -0.05 67.27
期间费用 7,219.57 18.27 39,192.28
投资收益 -310.38 -0.79 -67.65
营业外收支
净额 -55.71 -0.14 -2,197.86
利润总额 39,506.98 100.00 199,016.87
2002年度
项目 占利润总额 增减(+、-)
的比例（%）
主营业务利润 120.80 -1.55个百分点
其他业务利润 0.03 -0.08个百分点
期间费用 19.69 -1.42个百分点
投资收益 -0.03 -0.76个百分点
营业外收支
净额 -1.10 0.96个百分点
利润总额 100.00
注：本报告期公司主营业务利润、其他业务利润、期间费用、投资收益、营业外收支净额占利润总额的比例与前一报告期相比变化不大。
3.1.4 主营业务及其结构与前一报告期相比发生重大变化的情况及原因说明
□适用 □√不适用
3.1.5 主营业务盈利能力（毛利率）与前一报告期相比发生重大变化的情况及其原因说明
□适用 □√不适用
3.2 重大事项及其影响和解决方案的分析说明
□适用 □√不适用
3.3 会计政策、会计估计、合并范围变化以及重大会计差错的情况及原因说明
□√适用 □不适用
根据财政部印发的财会[2003]10 号文的有关规定，公司及下属子公司从2003 年1 月1 日起执行对固定资产修理费用支出不再采用预提或待摊的方式核算，而在发生时直接计入当期费用的会计政策。本公司2003 年第一季度累计发生固定资产修理费支出21,404,406.13 元，其中直接计入本期成本费用4,227,537.49 元，冲减年初结余预提费用17,176,868.64 元。
3.4 经审计且被出具“非标意见”情况下董事会和监事会出具的相关说明
□适用 □√不适用
3.5 预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生大幅度变动的警示及原因说明
□适用 □√不适用
3.6 公司对已披露的年度经营计划或预算的滚动调整情况
□适用 □√不适用
§4 附录
4.1 资产负债表（附后）
4.2 利润表（附后）
4.3 现金流量表（附后）
广东电力发展股份有限公司
二00 三年四月二十九日
资产负债表
编制单位：广东电力发展股份有限公司
单位：人民币元
合并数
2003年3月31日 2002年12月31日
流动资产
货币资金 2,530,977,109.00 2,536,545,683.22
短期投资 -
应收票据 -
应收股利 1,644,091.85
应收利息 165,000.00
应收账款 817,864,480.98 506,779,374.12
其他应收款 85,589,986.25 27,303,608.29
预付账款 287,675,320.56 154,011,177.11
应收补贴款 - -
存货 283,355,255.86 301,995,281.06
待摊费用 734,827.99 979,770.67
一年内到期的长期债权投资 - -
其他流动资产 - -
流动资产合计 4,006,196,980.64 3,529,423,986.32
长期投资
长期股权投资 201,210,376.82 199,402,230.55
长期债权投资 9,321,743.06 9,321,743.06
长期投资合计 210,532,119.88 208,723,973.61
固定资产
固定资产原价 10,909,100,231.69 10,902,776,190.69
减：累计折旧 4,130,522,378.84 3,961,557,382.52
固定资产净值 6,778,577,852.85 6,941,218,808.17
减：固定资产减值准备 - -
固定资产净额 6,778,577,852.85 6,941,218,808.17
工程物资 218,454,545.99 237,194,859.99
在建工程 440,687,288.56 310,862,927.79
固定资产清理 74,479.08 18,159.77
固定资产合计 7,437,794,166.48 7,489,294,755.72
无形资产及其他资产
无形资产 496,850,710.85 490,688,002.76
开办费 - -
长期待摊费用 8,624,766.50 11,085,614.61
其他长期资产 - -
无形资产及其他资产合计 505,475,477.35 501,773,617.37
资产总计 12,159,998,744.35 11,729,216,333.02
母公司数
2003年3月31日 2002年12月31日
流动资产
货币资金 1,011,459,183.07 950,247,500.38
短期投资 - -
应收票据 - -
应收股利 1,644,091.85
应收利息 165,000.00
应收账款 220,075,473.59 221,759,259.85
其他应收款 19,475,068.36 17,918,255.16
预付账款 124,889,280.00 125,153,400.00
应收补贴款 - -
存货 123,495,952.40 128,436,714.76
待摊费用 - -
一年内到期的长期债权投资 - -
其他流动资产 - -
流动资产合计 1,499,394,957.42 1,445,324,222.00
长期投资
长期股权投资 4,415,305,078.82 4,239,119,167.31
长期债权投资 9,321,743.06 9,321,743.06
长期投资合计 4,424,626,821.88 4,248,440,910.37
固定资产
固定资产原价 3,800,697,787.94 3,798,030,457.09
减：累计折旧 2,045,949,559.59 1,991,679,785.93
固定资产净值 1,754,748,228.35 1,806,350,671.16
减：固定资产减值准备 - -
固定资产净额 1,754,748,228.35 1,806,350,671.16
工程物资 - -
在建工程 60,634,340.30 50,556,114.27
固定资产清理 - -
固定资产合计 1,815,382,568.65 1,856,906,785.43
无形资产及其他资产
无形资产 136,832,303.99 139,151,495.60
开办费 - -
长期待摊费用 - -
其他长期资产 - -
无形资产及其他资产合计 136,832,303.99 139,151,495.60
资产总计 7,876,236,651.94 7,689,823,413.40
所附注释为本会计报表的组成部分
公司负责人： 财务负责人： 制表人：
资产负债表
编制单位：广东电力发展股份有限公司
单位：人民币元
合并数
2003年3月31日 2002年12月31日
流动负债
短期借款 50,000,000.00 50,000,000.00
应付票据 - -
应付账款 382,051,205.26 276,165,578.30
预收账款 - -
应付工资 50,135,785.45 47,198,840.14
应付福利费 9,064,904.85 8,628,278.62
应付股利 611,662,920.00 611,662,920.00
应交税金 242,998,098.52 270,525,103.75
其他应交款 28,806,758.75 23,644,718.36
其他应付款 148,885,118.00 169,917,185.69
预提费用 15,265,804.54 33,053,393.18
预计负债 - -
一年内到期的长期负债 475,000,000.00 475,000,000.00
其他流动负债 - -
流动负债合计 2,013,870,595.37 1,965,796,018.04
长期负债
长期借款 1,654,500,000.00 1,578,500,000.00
应付债券 - -
长期应付款 - -
专项应付款 - -
其他长期负债 - -
长期负债合计 1,654,500,000.00 1,578,500,000.00
负债合计 3,668,370,595.37 3,544,296,018.04
少数股东权益 1,623,562,623.36 1,554,282,194.00
股东权益
股本 2,659,404,000.00 2,659,404,000.00
资本公积 1,383,187,147.66 1,383,187,147.66
盈余公积 2,390,547,778.49 2,390,547,778.49
其中：公益金 196,622,399.82 196,622,399.82
未分配利润 434,926,599.47 197,499,194.83
股东权益合计 6,868,065,525.62 6,630,638,120.98
负债和股东权益总计 12,159,998,744.35 11,729,216,333.02
母公司数
2003年3月31日 2002年12月31日
流动负债
短期借款 - -
应付票据 - -
应付账款 192,048,514.45 165,487,554.93
预收账款 - -
应付工资 45,063,024.44 47,188,599.44
应付福利费 2,734,501.50 2,705,590.97
应付股利 611,662,920.00 611,662,920.00
应交税金 79,774,888.71 127,276,002.56
其他应交款 (470,371.88) (461,271.19)
其他应付款 73,037,903.79 88,500,563.50
预提费用 4,319,745.31 16,825,332.21
预计负债 - -
一年内到期的长期负债 - -
其他流动负债 - -
流动负债合计 1,008,171,126.32 1,059,185,292.42
长期负债
长期借款 - -
应付债券 - -
长期应付款 - -
专项应付款 - -
其他长期负债 - -
长期负债合计 - -
负债合计 1,008,171,126.32 1,059,185,292.42
少数股东权益 - -
股东权益
股本 2,659,404,000.00 2,659,404,000.00
资本公积 1,383,187,147.66 1,383,187,147.66
盈余公积 2,390,547,778.49 2,390,547,778.49
其中：公益金 196,622,399.82 196,622,399.82
未分配利润 434,926,599.47 197,499,194.83
股东权益合计 6,868,065,525.62 6,630,638,120.98
负债和股东权益总计 7,876,236,651.94 7,689,823,413.40
所附注释为本会计报表的组成部分
公司负责人： 财务负责人： 制表人：
利润及利润分配表
编制单位：广东电力发展股份有限公司
单位：人民币元
合并数
2003年1季度 2002年1季度
主营业务收入 1,176,871,259.72 1,306,443,947.34
减：主营业务成本 700,105,739.68 713,226,350.69
主营业务税金及附加 5,643,591.93 8,511,574.59
主营业务利润 471,121,928.11 584,706,022.06
加：其他业务利润 (195,605.69) (21,812.34)
减：营业费用 - -
管理费用 56,722,310.94 53,110,429.19
财务费用 15,473,384.00 21,078,416.11
营业利润 398,730,627.48 510,495,364.42
加：投资收益 (3,103,781.00) (788,457.68)
补贴收入 - -
营业外收入 34,446.40 163,058.01
减：营业外支出 591,453.64 435,693.39
利润总额 395,069,839.24 509,434,271.36
减：所得税 116,712,005.24 138,612,475.73
少数股东损益 40,930,429.36 68,279,477.79
净利润 237,427,404.64 302,542,317.84
加：年初未分配利润 197,499,194.83 95,171,109.46
其他转入 - -
可供分配的利润 434,926,599.47 397,713,427.30
减：提取法定盈余公积
提取法定公益金
可供股东分配的利润 434,926,599.47 397,713,427.30
减：应付优先股股利 - -
提取任意盈余公积
应付普通股股利
转作股本的普通股股利 - -
未分配利润 434,926,599.47 397,713,427.30
母公司数
2003年1季度 2002年1季度
主营业务收入 490,757,447.65 495,124,907.39
-
减：主营业务成本 302,158,119.16 303,888,788.25
主营业务税金及附加 -
主营业务利润 188,599,328.49 191,236,119.14
加：其他业务利润 (288,507.41) (21,812.34)
减：营业费用 - -
管理费用 27,182,297.48 20,273,428.93
财务费用 (952,431.49) (2,398,741.26)
营业利润 162,080,955.09 173,339,619.13
加：投资收益 118,623,984.24 176,202,885.88
补贴收入 - -
营业外收入 163,058.01
减：营业外支出 484,517.38 250,954.64
利润总额 280,220,421.95 349,454,608.38
减：所得税 42,793,017.31 46,912,290.54
少数股东损益 - -
净利润 237,427,404.64 302,542,317.84
加：年初未分配利润 197,499,194.83 95,171,109.46
其他转入 - -
可供分配的利润 434,926,599.47 397,713,427.30
减：提取法定盈余公积
提取法定公益金
可供股东分配的利润 434,926,599.47 397,713,427.30
减：应付优先股股利 - -
提取任意盈余公积
应付普通股股利
转作股本的普通股股利 - -
未分配利润 434,926,599.47 397,713,427.30
所附注释为本会计报表的组成部分
公司负责人： 财务负责人： 制表人：
现金流量表
编制单位：广东电力发展股份有限公司
单位：元
合并数
2003年1季度
经营活动产生的现金流量
销售商品、提供劳务收到的现金 1,065,820,000.00
收到的税费返还 -
收到的其他与经营活动有关的现金 13,324,881.54
现金流入小计 1,079,144,881.54
购买商品、接受劳务支付的现金 567,037,705.23
支付给职工及为职工支付的现金 60,876,373.37
支付的各项税费 290,007,878.11
支付的其他与经营活动有关的现金 27,661,935.45
现金流出小计 945,583,892.16
经营活动产生的现金流量净额 133,560,989.38
投资活动产生的现金流量
收回投资所收到的现金
取得投资收益所收到的现金 2,534,338.11
处置固定资产、无形资产和其他长期资
产而收回的现金净额 -
收到的其他与投资活动有关的现金 50,000.00
现金流入小计 2,584,338.11
购建固定资产、无形资产和其他长期资产所支付的现金 210,202,208.73
投资所支付的现金
支付的其他与投资活动有关的现金 5,587,728.58
现金流出小计 215,789,937.31
投资活动产生的现金流量净额 (213,205,599.20)
筹资活动产生的现金流量
吸收投资所收到的现金 22,500,000.00
借款所收到的现金 76,000,000.00
收到的其他与筹资活动有关的现金 45,476.35
现金流入小计 98,545,476.35
偿还债务所支付的现金
分配股利、利润或偿付利息所支付的现金 24,476,389.75
支付的其他与筹资活动有关的现金 3,742.00
现金流出小计 24,480,131.75
筹资活动产生的现金流量净额 74,065,344.60
汇率变动对现金的影响 10,691.00
现金及现金等价物净增加额 (5,568,574.22)
将净利润调节为经营活动的现金流量
净利润 237,427,404.64
加：少数股东损益 40,930,429.36
计提的资产减值准备
固定资产折旧 169,153,740.04
无形资产摊销 11,741,600.67
长期待摊费用摊销 -
待摊费用减少(减：增加) 244,942.68
预提费用增加(减：减少) (17,176,868.64)
处置固定资产、无形资产和其他长期 -
资产的损失(减：收益)
固定资产报废损失
财务费用 23,038,959.80
投资损失(减：收益) 3,103,781.00
递延税款贷项(减：借项) -
存货的减少(减：增加) 18,648,873.20
经营性应收项目的减少(减：增加) (318,089,966.94)
经营性应付项目的增加(减：减少) 35,144,721.34
其他 (70,606,627.77)
经营活动产生的现金流量净额 133,560,989.38
不涉及现金收支的投资和筹资活动
债务转为资本 -
一年内到期的可转换公司债券 -
融资租入固定资产 -
现金及现金等价物净增加情况
货币资金的期末余额 2,530,977,109.00
减：货币资金的期初余额 2,536,545,683.22
现金等价物的期末余额 -
减：现金等价物的期初余额 -
现金及现金等价物净增加额 (5,568,574.22)
母公司数
2003年1季度
经营活动产生的现金流量
销售商品、提供劳务收到的现金 575,870,000.00
收到的税费返还 -
收到的其他与经营活动有关的现金 4,698,120.22
现金流入小计 580,568,120.22
购买商品、接受劳务支付的现金 244,855,750.22
支付给职工及为职工支付的现金 38,288,850.43
支付的各项税费 151,214,177.77
支付的其他与经营活动有关的现金 11,694,388.04
现金流出小计 446,053,166.46
经营活动产生的现金流量净额 134,514,953.76
投资活动产生的现金流量
收回投资所收到的现金
取得投资收益所收到的现金 2,534,338.11
处置固定资产、无形资产和其他长期资
产而收回的现金净额 -
收到的其他与投资活动有关的现金 -
现金流入小计 2,534,338.11
购建固定资产、无形资产和其他长期资产所支付的现金 17,390,034.53
投资所支付的现金 58,500,000.00
支付的其他与投资活动有关的现金 -
现金流出小计 75,890,034.53
投资活动产生的现金流量净额 (73,355,696.42)
筹资活动产生的现金流量
吸收投资所收到的现金 -
借款所收到的现金 -
收到的其他与筹资活动有关的现金 45,476.35
现金流入小计 45,476.35
偿还债务所支付的现金 -
分配股利、利润或偿付利息所支付的现金
支付的其他与筹资活动有关的现金 3,742.00
现金流出小计 3,742.00
筹资活动产生的现金流量净额 41,734.35
汇率变动对现金的影响 10,691.00
现金及现金等价物净增加额 61,211,682.69
将净利润调节为经营活动的现金流量
净利润 237,427,404.64
加：少数股东损益 -
计提的资产减值准备
固定资产折旧 54,361,201.78
无形资产摊销 2,319,191.61
长期待摊费用摊销 -
待摊费用减少(减：增加) -
预提费用增加(减：减少) (12,505,586.90)
处置固定资产、无形资产和其他长期 -
资产的损失(减：收益) -
固定资产报废损失
财务费用 (952,431.49)
投资损失(减：收益) (118,623,984.24)
递延税款贷项(减：借项) -
存货的减少(减：增加) 4,940,762.36
经营性应收项目的减少(减：增加) 556,093.06
经营性应付项目的增加(减：减少) (79,120,142.78)
其他 46,112,445.72
经营活动产生的现金流量净额 134,514,953.76
不涉及现金收支的投资和筹资活动
债务转为资本 -
一年内到期的可转换公司债券 -
融资租入固定资产 -
现金及现金等价物净增加情况
货币资金的期末余额 1,011,459,183.07
减：货币资金的期初余额 950,247,500.38
现金等价物的期末余额
减：现金等价物的期初余额
现金及现金等价物净增加额 61,211,682.69
所附注释为本会计报表的组成部分
摘自 《证券时报》