湖北楚天高速公路股份有限公司2004年第一季度报告
§1 重要提示
1.1 本公司董事会及其董事保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述
或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性负个别及连带责任。
1.2 本公司于2004 年4 月28 日以传真方式召开第二届董事会第四次会议，全体董
事审议通过了2004 年第一季度报告。
1.3 公司本季度财务报告未经审计。
公司负责人董事长贺长松先生、主管会计工作负责人总经理祝向军先生、财务负责
人兼计划财务部经理许文红先生声明：保证季度报告中财务报告的真实、完整。
§2 公司基本情况
2.1 公司基本信息
A股 B股 其它一 其它二 其它三
股票简称 楚天高速
变更前简称(如有)
股票代码 600035
董事会秘书 证券事务代表
姓名 逯英劲
联系 地址武汉市汉阳区龙阳大道9号
电话 027-84636878-68733
传真 02784863942
电子信箱 ctgs@vip.sina.com
2.2 财务资料
2.2.1 主要会计数据及财务指标
单位:元币种:人民币
本报告期末 上年度期末
总资产 2,262,741,604.86 1,419,171,939.36
股东权益(不含少数股东权益) 2,029,942,771.13 1,184,096,929.25
每股净资产 2.18 1.82
调整后的每股净资产 2.18 1.82
本报告期末比上
年度期末增减(％)
总资产 59.44
股东权益(不含少数股东权益) 71.43
每股净资产 19.78
调整后的每股净资产 19.78
报告期 年初至报告期期末
经营活动产生的现金流量净额 48,552,166.31 48,552,166.31
每股收益 0.044 0.044
净资产收益率 2.013 2.013
扣除非经常性损益后的净资产
收益率 2.013 2.013
本报告期比上年
同期增减(％)
经营活动产生的现金流量净额 -35.80
每股收益 -8.38
净资产收益率 -29.14
扣除非经常性损益后的净资产
收益率 -29.14
非经常性损益项目 金额
合计
2.2.2 利润表
利润表
单位:元币种:人民币未经审计
本期数
项目 合并 母公司
一、主营业务收入 - 88,015,214.92
减：主营业务成本 - 16,183,134.73
主营业务税金及附加 - 4,928,852.03
二、主营业务利润(亏
损以"-"号填列) - 66,903,228.16
加：其他业务利润(亏
损以"-"号填列) - 20,000.00
减：营业费用 - -
管理费用 - 6,249,505.65
财务费用 - -388,551.56
三、营业利润(亏损以
"-"号填列) - 61,062,274.07
加：投资收益(损失以
"-"号填列) - -
补贴收入 - -
营业外收入 - 19,535.00
减：营业外支出 - 88,015.22
四、利润总额(亏损总
额以"-"号填列) - 60,993,793.85
减：所得税 - 20,127,951.97
减：少数股东损益 - -
五、净利润(亏损以"-"
号填列) - 40,865,841.88
上年同期数
项目 合并 母公司
一、主营业务收入 - 70,164,501.77
减：主营业务成本 - 15,091,817.89
主营业务税金及附加 - 3,929,240.38
二、主营业务利润(亏
损以"-"号填列) - 51,143,443.50
加：其他业务利润(亏
损以"-"号填列) - -
减：营业费用 - -
管理费用 - 3,504,842.09
财务费用 - 1,004,688.73
三、营业利润(亏损以
"-"号填列) - 46,633,912.68
加：投资收益(损失以
"-"号填列) - -
补贴收入 - -
营业外收入 - -
减：营业外支出 - 70,165.01
四、利润总额(亏损总
额以"-"号填列) - 46,563,747.67
减：所得税 - 15,366,036.73
减：少数股东损益 - -
五、净利润(亏损以"-"
号填列) - 31,197,710.94
2.3 报告期末股东总人数为96050 户
§3 管理层讨论与分析
3.1 公司报告期内经营活动总体状况的简要分析
√ 适用 □ 不适用
报告期内公司所处行业、主营业务及经营范围均未发生变化,经营状况良好。公司
所经营的沪蓉国道主干线武汉至荆州段高速公路的交通流量及车辆通行费收入均稳定增
长。
公司主营业务收入均为武汉至荆州段高速公路车辆通行费收入。2004 年1-3月公司
实现主营业务收入88,015,214.92 元,净利润40,865,841.88 元,每股收益0.044 元,净
资产收益率为2.013%,扣除非经常性损益后的净资产收益率为2.013%。
截止2004 年3 月31 日,公司总资产为2,262,741,604.86 元,股东权益(不含少数股
东权益)为2,029,942,771.13 元,每股净资产为2.18 元;分别比上年度期末增长59.44%
,71.43%,19.78%。公司总资产、净资产较上年度期末增长幅度较大的主要原因系本公司
在报告期内公开发行A 股股票募集资金80,498.00 万元(扣除发行费用)。
3.1.1 占主营收入或主营业务利润总额10%以上的主营行业或产品情况
√ 适用 □ 不适用
单位:万元币种:人民币未经审计
分行业或分产品 主营业务收入 主营业务成本 毛利率(%)
高速公路收费 88,015,214.92 16,183,134.73 81.61
其中：关联交易
3.1.2 公司经营的季节性或周期性特征
□ 适用 √ 不适用
3.1.3 报告期利润构成情况（主营业务利润、其他业务利润、期间费用、投资收益
、补贴收入与营业外收支净额在利润总额中所占比例与前一报告期相比的重大变动及原
因的说明）
□ 适用 √ 不适用
3.1.4 主营业务及其结构与前一报告期相比发生重大变化的情况及原因说明
□ 适用 √ 不适用
3.1.5 主营业务盈利能力（毛利率）与前一报告期相比发生重大变化的情况及其原
因说明
□ 适用 √ 不适用
3.2 重大事项及其影响和解决方案的分析说明
√ 适用 □ 不适用
公司于2004 年2 月24 日首次公开发行28,000 万股A 股股票,并于2004 年3 月10
日起在上海证券交易所上市交易。本次发行扣除发行费用后,实际募集资金80,498.00
万元,用于收购江陵至宜昌段高速公路收费权。相关《招股说明书摘要》及《上市公告
书》分别于2004 年2 月19 日、3 月5 日刊登于《中国证券报》、《上海证券报》及《
证券时报》,《招股说明书》全文及《上市公告书》同时刊载于上海证券交易所网站(网
址:www.sse.com.cn)。
报告期内,江陵至宜昌段高速公路收费权收购工作尚在进行之中。
3.3 会计政策、会计估计、合并范围变化以及重大会计差错的情况及原因说明
□ 适用 √ 不适用
3.4 经审计且被出具"非标意见"情况下董事会和监事会出具的相关说明
□ 适用 √ 不适用
3.5 预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生
大幅度变动的警示及原因说明
□ 适用 √ 不适用
3.6 公司对已披露的年度经营计划或预算的滚动调整情况
□ 适用 √ 不适用
湖北楚天高速公路股份有限公司
董事长：贺长松
二〇〇四年四月二十八日
资产负债表
湖北楚天高速公路股份有限公司 2004年1-3月 单位:元
资产类科目 合并期末数 合并期初数 母公司期末数
流动资产：
货币资金 1,076,738,278.71
短期投资
应收票据
应收股利
应收利息
应收账款 2,610,952.72
其它应收款 309,037.30
预付账款
应收补贴款
存货
待摊费用 104,292.35
一年内到期的长期债权投资
其它流动资产
流动资产合计 1,079,762,561.08
长期投资：
长期股权投资
长期债权投资
长期投资合计
固定资产：
固定资产原价 1,775,157,239.20
减：累计折旧 599,192,616.71
固定资产净值 1,175,964,622.49
减：固定资产减值准备
固定资产净额 1,175,964,622.49
工程物资
在建工程 6,796,204.80
固定资产清理
固定资产合计 1,182,760,827.29
无形资产及其它资产：
无形资产 119,259.26
长期待摊费用 98,957.23
其它长期资产
无形资产及其它资产合计 218,216.49
递延税项：
递延税款借项
资产总计 2,262,741,604.86
资产类科目 母公司年初数
流动资产：
货币资金 224,703,659.84
短期投资
应收票据
应收股利
应收利息
应收账款 2,679,596.56
其它应收款 295,991.30
预付账款
应收补贴款
存货
待摊费用 195,315.52
一年内到期的长期债权投资
其它流动资产
流动资产合计 227,874,563.22
长期投资：
长期股权投资
长期债权投资
长期投资合计
固定资产：
固定资产原价 1,775,146,759.20
减：累计折旧 590,320,094.44
固定资产净值 1,184,826,664.76
减：固定资产减值准备
固定资产净额 1,184,826,664.76
工程物资
在建工程 6,357,168.60
固定资产清理
固定资产合计 1,191,183,833.36
无形资产及其它资产：
无形资产
长期待摊费用 113,542.78
其它长期资产
无形资产及其它资产合计 113,542.78
递延税项：
递延税款借项
资产总计 1,419,171,939.36
续表
负债和股东权益类科目 合并期末数 合并起初数 母公司期末数
流动负债：
短期借款 89,310,000.00
应付票据
应付账款 6,125,331.74
预收账款
应付工资
应付福利费
应付股利
应交税金 36,345,231.42
其它应交款 1,306,112.09
其它应付款 1,070,230.31
预提费用 2,641,928.17
预计负债
一年内到期的长期负债
其它流动负债
流动负债合计 136,798,833.73
长期负债：
长期借款
应付债券
长期应付款
专项应付款 96,000,000.00
其它长期负债
长期负债合计 96,000,000.00
递延税项：
递延税款贷项
负债合计 232,798,833.73
股东权益：
股本 931,652,495.00
减：已归还投资
股本净额 931,652,495.00
资本公积 879,786,842.16
盈余公积 75,155,007.68
其中：法定公益金 15,145,606.18
未分配利润 143,348,426.29
股东权益合计 2,029,942,771.13
负债和股东权益总计 2,262,741,604.86
负债和股东权益类科目 母公司年初数
流动负债：
短期借款 89,310,000.00
应付票据
应付账款 6,900,586.04
预收账款
应付工资
应付福利费
应付股利
应交税金 36,083,838.26
其它应交款 443,503.68
其它应付款 1,849,291.58
预提费用 4,487,790.55
预计负债
一年内到期的长期负债
其它流动负债
流动负债合计 139,075,010.11
长期负债：
长期借款
应付债券
长期应付款
专项应付款 96,000,000.00
其它长期负债
长期负债合计 96,000,000.00
递延税项：
递延税款贷项
负债合计 235,075,010.11
股东权益：
股本 651,652,495.00
减：已归还投资
股本净额 651,652,495.00
资本公积 354,806,842.16
盈余公积 75,155,007.68
其中：法定公益金 15,145,606.18
未分配利润 102,482,584.41
股东权益合计 1,184,096,929.25
负债和股东权益总计 1,419,171,939.36
公司负责人： 主管会计工作负责人： 会计机构负责人：
利润表
湖北楚天高速公路股份有限公司 2004年1-3月 单位:元
项目 合并期末数 合并上年同期数 母公司期末数
一、主营业务收入 88,015,214.92
减：主营业务成本 16,183,134.73
主营业务税金及附加 4,928,852.03
二、主营业务利润（亏损以“-”号填列） 66,903,228.16
加：其它业务利润（亏损以“-”号填列） 20,000.00
减：营业费用
管理费用 6,249,505.65
财务费用 -388,551.56
三、营业利润（亏损以“-”号填列） 61,062,274.07
加：投资收益（损失以“-”号填列）
补贴收入
营业外收入 19,535.00
减：营业外支出 88,015.22
四、利润总额（亏损总额以“-”号填列） 60,993,793.85
减：所得税 20,127,951.97
五、净利润（净亏损以“-”号填列） 40,865,841.88
项目 母公司上年同期数
一、主营业务收入 70,164,501.77
减：主营业务成本 15,091,817.89
主营业务税金及附加 3,929,240.38
二、主营业务利润（亏损以“-”号填列） 51,143,443.50
加：其它业务利润（亏损以“-”号填列）
减：营业费用
管理费用 3,504,842.09
财务费用 1,004,688.73
三、营业利润（亏损以“-”号填列） 46,633,912.68
加：投资收益（损失以“-”号填列）
补贴收入
营业外收入
减：营业外支出 70,165.01
四、利润总额（亏损总额以“-”号填列） 46,563,747.67
减：所得税 15,366,036.73
五、净利润（净亏损以“-”号填列） 31,197,710.94
补充资料：
项 目 本年累计数 上年实际数
1、出售、处置部门或被投资单位所得收益
2、自然灾害发生的损失
3、会计政策变更增加（或减少）利润总额
4、会计估计变更增加（或减少）利润总额
5、债务重组损失
6、其他
公司负责人： 主管会计工作负责人： 会计机构负责人：
现金流量表
湖北楚天高速公路股份有限公司 2004年1-3月 单位：元
项目 合并期末数 母公司期末数
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金 88,083,858.76
收到的税费返还
收到的其他与经营活动有关的现金 1,472,976.61
现金流入小计 89,556,835.37
购买商品、接受劳务支付的现金 6,442,897.69
支付给职工以及为职工支付的现金 4,826,897.09
支付的各项税费 24,935,924.31
支付的其他与经营活动有关的现金 4,798,949.97
现金流出小计 41,004,669.06
经营活动产生的现金流量净额 48,552,166.31
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资所收到的现金
取得投资收益所收到的现金
处置固定资产、无形资产和其他长期资产所收回的现金净额
收到的其他与投资活动有关的现金
现金流入小计
购建固定资产、无形资产和其他长期资产所支付的现金 430,516.20
投资所支付的现金
支付的其他与投资活动有关的现金
现金流出小计 430,516.20
投资活动产生的现金流量净额 -430,516.20
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收投资所收到的现金 804,980,000.00
借款所收到的现金
收到的其他与筹资活动有关的现金
现金流入小计 804,980,000.00
偿还债务所支付的现金
分配股利、利润或偿付利息所支付的现金 1,067,031.24
支付的其他与筹资活动有关的现金
现金流出小计 1,067,031.24
筹资活动产生的现金流量净额 803,912,968.76
四、汇率变动对现金的影响
五、现金及现金等价物净增加额 852,034,618.87
补充资料 金额
1、将净利润调节为经营活动现金流量：
净利润 40,865,841.88
加：计提的资产减值准备
固定资产折旧 8,872,522.27
无形资产摊销
长期待摊费用摊销 14,585.55
待摊费用减少（减：增加） 91,023.17
预提费用增加（减：减少） -1,845,862.38
处置固定资产、无形资产和其他长期资产的损失（减：收益）
固定资产报废损失
财务费用 5,060,962.58
投资损失（减：收益）
递延税款贷项（减：借项）
存货的减少（减：增加）
经营性应收项目的减少（减：增加） 55,597.84
经营性应付项目的增加（减：减少） -569,314.00
其他 283,034.49
经营活动产生的现金流量净额 52,828,391.40
2、不涉及现金收支的投资和筹资活动：
债务转为资本
一年内到期的可转换公司债券
融资租入固定资产
3、现金及现金等价物净增加情况：
现金的期末余额 1,076,738,278.71
减：现金的期初余额 224,703,659.84
加：现金等价物的期末余额
减：现金等价物的期初余额
现金及现金等价物净增加额 852,034,618.87
公司负责人： 主管会计工作负责人： 会计机构负责人：