上海家化2005年第三季度报告
上海家化联合股份有限公司2005年第三季度报告
1重要提示
1.1本公司董事会及其董事保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述
或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性负个别及连带责任。
1.2因工作原因无法出席董事会，杨荣春董事委托冯珺董事行使表决权；厉伟达董
事委托季建忠董事行使表决权；孙铮独立董事委托徐志毅独立董事行使表决权；强纪英
独立董事委托冯珺董事行使表决权。
1.3公司第三季度财务报告未经审计。
1.4公司负责人葛文耀先生，会计机构负责人（会计主管人员）赵兰萍女士声明：
保证本季度报告中财务报告的真实、完整。
2公司基本情况简介
2.1公司基本信息
股票简称 上海家化 变更前简称(如有)
股票代码 600315
董事会秘书 证券事务代表
姓名 冯珺 曾巍
联系地址 上海市保定路527号 上海市保定路527号
电话 65456400-3725 65456400-3374
传真 65129748 65129748
电子信箱 Fengjun@jahwa.com.cn Zengwei@jahwa.com.cn
2.2财务资料
2.2.1主要会计数据及财务指标
币种:人民币
本报告期末比上年
本报告期末 上年度期末
度期末增减（％）
总资产(元) 1,737,163,899.65 1,750,664,649.57 -0.77
股东权益(不含少数股东权
1,195,118,561.15 1,195,009,854.58 0.01
益)(元)
每股净资产(元) 4.426 4.426
调整后的每股净资产(元) 4.374 4.325 1.14
本报告期比上年同
报告期 年初至报告期期末
期增减（％）
经营活动产生的现金流量净额
2,782,636.73 -32,057,434.77 -74.77
(元)
每股收益(元) 0.05 0.17 -26.82
净资产收益率(%) 1.02 3.74 减少1.45个百分点
扣除非经常性损益后的净资产收
0.93 3.50 减少1.62个百分点
益率(%)
非经常性损益项目 金额(元)
处置除公司产品外的其他资产产生的损益 -18,093.63
各种形式的政府补贴 2,788,150.01
短期投资收益 1,068,635.19
扣除资产减值准备后的其他各项营业外收入、支出 93,324.54
少数股东损益 -61,693.15
所得税影响数 -980,197.07
合计 2,890,125.89
2.2.2利润表
单位:元 币种:人民币审计类型:未经审计
合并 母公司
项目 本期数 上年同期数 本期数 上年同期数
(7-9月) (7-9月) (7-9月) (7-9月)
一、主营业务收入 571,674,347.91 511,144,457.81 112,580,657.28 98,066,747.96
减：主营业务成本 351,856,208.59 308,938,918.82 72,278,778.84 49,400,013.88
主营业务税金及附加 10,023,009.42 9,881,366.42 4,701,154.55 5,837,499.22
二、主营业务利润（亏损以“-
209,795,129.90 192,324,172.57 35,600,723.89 42,829,234.86
”号填列）
加：其他业务利润（亏损以“-
1,213,651.23 1,581,404.01 673,142.36 273,485.96
”号填列）
减:营业费用 131,110,432.74 109,640,160.70 5,114,608.76 13,324,055.04
管理费用 59,129,097.51 55,749,760.58 29,369,371.97 26,305,116.16
财务费用 2,109,725.55 742,301.60 633,260.05 481,896.31
三、营业利润（亏损以“-”号
18,659,525.33 27,773,353.70 1,156,625.47 2,991,653.31
填列）
加：投资收益（损失以“-”号
455,746.62 -1,093,589.57 15,852,295.80 20,189,358.59
填列）
补贴收入 1,244,694.11 1,382,150.24
营业外收入 111,741.72 23,186.83 44,067.64 -88,359.46
减：营业外支出 219,694.45 3,936,084.78 900.00 3,875,301.93
四、利润总额（亏损总额以“-
20,252,013.33 24,149,016.42 17,052,088.91 19,217,350.51
”号填列）
减：所得税 5,853,321.30 2,247,976.61 13,558.97
减：少数股东损益 1,837,136.75 4,735,654.77
加：未确认投资损失(合并报表
填列)
五、净利润（亏损以“-”号填
12,561,555.28 17,165,385.04 17,052,088.91 19,203,791.54
列）
单位:元 币种:人民币审计类型:未经审计
合并 母公司
项目 本期数 上年同期数 本期数 上年同期数
(1-9月) (1-9月) (1-9月) (1-9月)
一、主营业务收入 1,541,480,316.08 1,285,500,262.42 246,228,733.13 237,850,723.45
减：主营业务成本 936,172,938.35 770,915,558.69 149,044,064.65 122,235,881.84
主营业务税金及附加 29,892,040.01 26,974,898.29 13,739,918.01 15,138,862.09
二、主营业务利润（亏损以
575,415,337.72 487,609,805.44 83,444,750.47 100,475,979.52
“-”号填列）
加：其他业务利润（亏损以
6,961,494.23 5,060,822.73 2,544,266.86 1,075,641.92
“-”号填列）
减:营业费用 354,316,129.05 264,241,262.43 14,311,608.76 14,626,048.21
管理费用 165,694,892.29 142,699,468.62 86,734,573.54 91,295,034.76
财务费用 5,651,901.95 1,868,302.69 1,605,136.98 867,648.14
三、营业利润（亏损以“-”
56,713,908.66 83,861,594.43 -16,662,301.95 -5,237,109.67
号填列）
加：投资收益（损失以“-”
2,102,341.77 -2,764,685.08 59,637,192.23 64,409,113.58
号填列）
补贴收入 2,788,150.01 1,500,859.10
营业外收入 498,674.17 616,432.22 216,415.74 387,817.78
减：营业外支出 423,443.26 4,062,173.46 37,145.00 3,875,921.93
四、利润总额（亏损总额以
61,679,631.35 79,152,027.21 43,154,161.02 55,683,899.76
“-”号填列）
减：所得税 9,662,730.55 7,498,504.72 13,558.97
减：少数股东损益 7,329,842.04 8,941,406.58
加：未确认投资损失(合并报
表填列)
五、净利润（亏损以“-”号
44,687,058.76 62,712,115.91 43,154,161.02 55,670,340.79
填列）
2.3报告期末股东总数及前十名流通股股东持股表（非G股公司）
单位：股
报告期末股东总数（户） 34,622
前十名流通股股东持股情况
股东名称(全称) 期末持有流通股的数量 种类（A、B、H股或其它）
通用技术集团投资管理有限公司 3,352,743 A股
博时主题行业股票证券投资基金 2,214,202 A股
全国社保基金一零二组合 1,999,999 A股
金鑫证券投资基金 1,709,201 A股
通用技术集团国际广告展览有限公司 1,210,000 A股
全国社保基金一零三组合 1,089,566 A股
丰和价值证券投资基金 916,170 A股
国元证券有限责任公司 752,317 A股
司建占 734,300 A股
王益民 309,514 A股
3管理层讨论与分析
3.1公司报告期内经营活动总体状况的简要分析
公司报告期内，化妆品市场竞争日益激烈，公司通过营销网络，市场营销策略的调
整，主要产品的销售收入获得了较大幅度的增长。公司1-9月份累计主营业务收入同比
增长19.9%，7—9月主营业务收入同比增长11.8%。其中六神品牌1-9月销售收入同比
增长16.7%，7-9月在去年同期历史记录的基础上销售收入同比增长12%，1-9月以及7-
9月六神品牌各类别均保持增长，其中花露水和香皂的增长幅度尤为突出；佰草集品牌
产品销售收入同比增长93%，达到近年来的新高点。2005年公司管理层为了保持扩大夏
季六神产品的市场份额，适时调整了广告投放策略，增加了六神花露水、六神沐浴露的
广告投放，这些策略对六神品牌产品的销售收入增长带来了较明显的效果。由于上述改
变，1-3季度营销费用相对保持在高比例增长的水平，其对公司利润产生一定影响，公
司1-9月累计净利润下降28%。公司管理层将继续执行目前行之有效的市场策略和管理
策略，同时将努力提高营销活动的效率，平衡市场份额与营销投入的比例关系，给股东
以良好的回报。
3.1.1占主营收入或主营业务利润总额10%以上的主营行业或产品情况
√适用□不适用
单位:元 币种:人民币审计类型:未经审计
主营业务收入 主营业务成本 毛利率(%)
分行业
工业 708,261,729.09 459,997,752.24 35.05
商业 1,375,658,634.46 1,080,997,949.52 21.42
技术服务 52,384,546.02 100.00
旅游饮食服务业 1,000,703.00 100,671.35 89.94
小计 2,137,305,612.57 1,541,096,373.11 27.90
减:公司各业务分部相互抵消 595,825,296.49 604,923,434.76
合计 1,541,480,316.08 936,172,938.35 39.27
3.1.2公司经营的季节性或周期性特征
□适用√不适用
3.1.3报告期利润构成情况（主营业务利润、其他业务利润、期间费用、投资收益、补贴收入与
营业外收支净额在利润总额中所占比例与前一报告期相比的重大变动及原因的说明）
□适用√不适用
3.1.4主营业务及其结构与前一报告期相比发生重大变化的情况及原因说明
□适用√不适用
3.1.5主营业务盈利能力（毛利率）与前一报告期相比发生重大变化的情况及其原因说
明
□适用√不适用
3.2重大事项及其影响和解决方案的分析说明
√适用□不适用
报告期内关联交易
为适应公司快速发展的需要，公司二届二十七次董事会同意本公司以自有资金
1373.75万元受让上海家化（集团）有限公司拥有的位于上海市保定路427号4层的办
公用房，建筑面积2073.27平方米，受让价格为6626元/平方米。因交易对方上海家化
（集团）有限公司为本公司控股股东，本次交易构成关联交易。有关公告见2005年8月
9日的《中国证券报》和《上海证券报》（公告编号：临2005-007）。
公司已于2005年8月20日向上海家化（集团）有限公司支付购房预付款。目前进
度：上海家化（集团）有限公司按照国资委规定在联合产交所挂牌，预计12月中旬可以
通过虹口房地产交易中心办理过户手续。
3.3会计政策、会计估计、合并范围变化以及重大会计差错的情况及原因说明
□适用√不适用
3.4经审计且被出具"非标意见"情况下董事会和监事会出具的相关说明
□适用√不适用
3.5预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生大幅
度变动的警示及原因说明
□适用√不适用
3.6公司对已披露的年度经营计划或预算的滚动调整情况
□适用√不适用
3.7公司原非流通股东在股权分置改革过程中做出的特殊承诺及其履行情况（G股公
司）
□适用√不适用
上海家化联合股份有限公司
法定代表人:葛文耀
2005年10月31日
4附录
资产负债表
2005年9月30日
编制单位:上海家化联合股份有限公司
单位:元 币种:人民币审计类型:未经审计
合并 母公司
项目
期末数 期初数 期末数 期初数
流动资产：
货币资金 226,605,194.72 376,853,902.34 46,822,069.52 152,904,221.17
短期投资 18,736,441.70 20,159,320.68 11,062,591.70 11,826,040.68
应收票据 97,103,346.69 92,278,327.09 19,558,159.00
应收股利 11,087,640.95
应收利息
应收账款 400,055,432.11 286,670,973.47 292,524,745.91 211,355,553.03
其他应收款 95,813,012.97 114,530,241.23 34,792,351.85 43,064,693.78
预付账款 22,847,040.45 12,712,354.09 1,560.00
应收补贴款
存货 219,724,881.36 205,628,983.91 71,449,802.29 54,050,576.08
待摊费用 2,458,142.36 3,622,034.21 1,918,388.38 2,141,709.64
一年内到期的长期债权投资
其他流动资产
流动资产合计 1,083,343,492.36 1,112,456,137.02 458,569,949.65 505,990,154.33
长期投资：
长期股权投资 132,635,980.97 121,066,935.12 614,957,546.10 589,380,801.17
长期债权投资
长期投资合计 132,635,980.97 121,066,935.12 614,957,546.10 589,380,801.17
其中：合并价差
其中：股权投资差额
固定资产：
固定资产原价 668,397,371.22 663,923,619.51 418,649,042.85 415,848,144.72
减：累计折旧 252,480,901.30 219,459,716.26 173,963,191.05 155,191,096.66
固定资产净值 415,916,469.92 444,463,903.25 244,685,851.80 260,657,048.06
减：固定资产减值准备 12,580,411.12 12,580,411.12 8,120,601.31 8,120,601.31
固定资产净额 403,336,058.80 431,883,492.13 236,565,250.49 252,536,446.75
工程物资
在建工程 61,799,084.16 29,287,913.45 45,428,615.77 19,044,010.00
固定资产清理 98,780.00 98,780.00
固定资产合计 465,233,922.96 461,270,185.58 281,993,866.26 271,580,456.75
无形资产及其他资产：
无形资产 52,450,024.06 51,692,234.02 29,256,440.56 30,178,135.96
长期待摊费用 3,500,479.30 4,179,157.83
其他长期资产
无形资产及其他资产合计 55,950,503.36 55,871,391.85 29,256,440.56 30,178,135.96
递延税项：
递延税款借项
资产总计 1,737,163,899.65 1,750,664,649.57 1,384,777,802.57 1,397,129,548.21
流动负债：
短期借款 95,000,000.00 111,358,159.00 60,000,000.00 79,558,159.00
应付票据 125,294.40 24,993,589.76 2,591,004.53
应付账款 216,547,190.42 213,096,133.43 96,018,296.11 49,108,637.57
预收账款 20,381,623.38 10,920,628.74 2,380.00
应付工资 4,307,959.76 4,847,094.92 2,886,374.12 3,175,303.26
应付福利费 10,356,279.02 11,164,020.49 795,082.35 2,324,317.72
应付股利 5,651,146.68
应交税金 16,436,905.02 8,004,074.70 5,363,792.24 4,914,611.66
其他应交款 632,724.34 554,687.82 19,260.71 10,987.01
其他应付款 94,084,660.45 82,017,017.61 14,455,867.42 50,246,510.33
预提费用 3,486,125.03 1,730,743.24 332,093.20 79,650.00
预计负债 3,900,000.00
一年内到期的长期负债 4,000,000.00
其他流动负债
流动负债合计 461,358,761.82 482,237,296.39 179,870,766.15 192,011,561.08
长期负债：
长期借款 10,000,000.00 10,000,000.00
应付债券
长期应付款
专项应付款 9,409,853.32 9,545,414.38 2,444,000.00 2,000,000.00
其他长期负债
长期负债合计 19,409,853.32 19,545,414.38 2,444,000.00 2,000,000.00
递延税项：
递延税款贷项
负债合计 480,768,615.14 501,782,710.77 182,314,766.15 194,011,561.08
少数股东权益 61,276,723.36 53,872,084.22
所有者权益（或股东权
益）：
实收资本（或股本） 270,000,000.00 270,000,000.00 270,000,000.00 270,000,000.00
减：已归还投资
实收资本（或股本）净额 270,000,000.00 270,000,000.00 270,000,000.00 270,000,000.00
资本公积 752,567,575.58 753,176,687.31 752,567,575.58 753,176,687.31
盈余公积 59,903,724.70 60,684,200.60 41,765,956.82 41,765,956.82
其中：法定公益金 19,967,908.23 20,228,066.86 13,921,985.61 13,921,985.61
未分配利润 112,615,845.56 111,128,786.80 138,129,504.02 138,175,343.00
拟分配现金股利
外币报表折算差额 31,415.31 20,179.87
减：未确认投资损失
所有者权益（或股东权益）
1,195,118,561.15 1,195,009,854.58 1,202,463,036.42 1,203,117,987.13
合计
负债和所有者权益（或股东
1,737,163,899.65 1,750,664,649.57 1,384,777,802.57 1,397,129,548.21
权益）总计
公司法定代表人:葛文耀 主管会计工作负责人:赵兰萍 会计机构负责人:赵兰萍
利润表
单位:元 币种:人民币审计类型:未经审计
合并 母公司
项目 本期数 上年同期数 本期数 上年同期数
(7-9月) (7-9月) (7-9月) (7-9月)
一、主营业务收入 571,674,347.91 511,144,457.81 112,580,657.28 98,066,747.96
减：主营业务成本 351,856,208.59 308,938,918.82 72,278,778.84 49,400,013.88
主营业务税金及附加 10,023,009.42 9,881,366.42 4,701,154.55 5,837,499.22
二、主营业务利润（亏损以“-
209,795,129.90 192,324,172.57 35,600,723.89 42,829,234.86
”号填列）
加：其他业务利润（亏损以“-
1,213,651.23 1,581,404.01 673,142.36 273,485.96
”号填列）
减:营业费用 131,110,432.74 109,640,160.70 5,114,608.76 13,324,055.04
管理费用 59,129,097.51 55,749,760.58 29,369,371.97 26,305,116.16
财务费用 2,109,725.55 742,301.60 633,260.05 481,896.31
三、营业利润（亏损以“-”号
18,659,525.33 27,773,353.70 1,156,625.47 2,991,653.31
填列）
加：投资收益（损失以“-”号
455,746.62 -1,093,589.57 15,852,295.80 20,189,358.59
填列）
补贴收入 1,244,694.11 1,382,150.24
营业外收入 111,741.72 23,186.83 44,067.64 -88,359.46
减：营业外支出 219,694.45 3,936,084.78 900.00 3,875,301.93
四、利润总额（亏损总额以“-
20,252,013.33 24,149,016.42 17,052,088.91 19,217,350.51
”号填列）
减：所得税 5,853,321.30 2,247,976.61 13,558.97
减：少数股东损益 1,837,136.75 4,735,654.77
加：未确认投资损失(合并报表
填列)
五、净利润（亏损以“-”号填
12,561,555.28 17,165,385.04 17,052,088.91 19,203,791.54
列）
加：年初未分配利润
其他转入
六、可供分配的利润 12,561,555.28 17,165,385.04 17,052,088.91 19,203,791.54
减：提取法定盈余公积
提取法定公益金
提取职工奖励及福利基金(合并
报表填列)
提取储备基金
提取企业发展基金
利润归还投资
七、可供股东分配的利润 12,561,555.28 17,165,385.04 17,052,088.91 19,203,791.54
减：应付优先股股利
提取任意盈余公积
应付普通股股利
转作股本的普通股股利
八、未分配利润(未弥补亏损以
12,561,555.28 17,165,385.04 17,052,088.91 19,203,791.54
“-”号填列)
单位:元 币种:人民币审计类型:未经审计
合并 母公司
项目 本期数 上年同期数 本期数 上年同期数
(1-9月) (1-9月) (1-9月) (1-9月)
一、主营业务收入 1,541,480,316.08 1,285,500,262.42 246,228,733.13 237,850,723.45
减：主营业务成本 936,172,938.35 770,915,558.69 149,044,064.65 122,235,881.84
主营业务税金及附加 29,892,040.01 26,974,898.29 13,739,918.01 15,138,862.09
二、主营业务利润（亏损以
575,415,337.72 487,609,805.44 83,444,750.47 100,475,979.52
“-”号填列）
加：其他业务利润（亏损以
6,961,494.23 5,060,822.73 2,544,266.86 1,075,641.92
“-”号填列）
减:营业费用 354,316,129.05 264,241,262.43 14,311,608.76 14,626,048.21
管理费用 165,694,892.29 142,699,468.62 86,734,573.54 91,295,034.76
财务费用 5,651,901.95 1,868,302.69 1,605,136.98 867,648.14
三、营业利润（亏损以“-”
56,713,908.66 83,861,594.43 -16,662,301.95 -5,237,109.67
号填列）
加：投资收益（损失以“-”
2,102,341.77 -2,764,685.08 59,637,192.23 64,409,113.58
号填列）
补贴收入 2,788,150.01 1,500,859.10
营业外收入 498,674.17 616,432.22 216,415.74 387,817.78
减：营业外支出 423,443.26 4,062,173.46 37,145.00 3,875,921.93
四、利润总额（亏损总额以
61,679,631.35 79,152,027.21 43,154,161.02 55,683,899.76
“-”号填列）
减：所得税 9,662,730.55 7,498,504.72 13,558.97
减：少数股东损益 7,329,842.04 8,941,406.58
加：未确认投资损失(合并报
表填列)
五、净利润（亏损以“-”号
44,687,058.76 62,712,115.91 43,154,161.02 55,670,340.79
填列）
加：年初未分配利润 111,128,786.80 121,916,341.93 138,175,343.00 141,873,621.60
其他转入
六、可供分配的利润 155,815,845.56 184,628,457.84 181,329,504.02 197,543,962.39
减：提取法定盈余公积
提取法定公益金
提取职工奖励及福利基金(合
并报表填列)
提取储备基金
提取企业发展基金
利润归还投资
七、可供股东分配的利润 155,815,845.56 184,628,457.84 181,329,504.02 197,543,962.39
减：应付优先股股利
提取任意盈余公积
应付普通股股利 43,200,000.00 40,500,000.00 43,200,000.00 40,500,000.00
转作股本的普通股股利
八、未分配利润(未弥补亏损
112,615,845.56 144,128,457.84 138,129,504.02 157,043,962.39
以“-”号填列)
现金流量表
2005年1-9月
单位:元 币种:人民币审计类型:未经审计
项目 合并数 母公司数
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金 1,729,633,999.34 152,944,690.70
收到的税费返还 21,163,610.17
收到的其他与经营活动有关的现金 142,442,380.59 193,377,500.08
现金流入小计 1,893,239,990.10 346,322,190.78
购买商品、接受劳务支付的现金 1,394,087,043.41 203,118,778.39
支付给职工以及为职工支付的现金 78,215,070.15 29,554,506.07
支付的各项税费 123,473,122.27 26,266,496.14
支付的其他与经营活动有关的现金 329,522,189.04 142,078,295.68
现金流出小计 1,925,297,424.87 401,018,076.28
经营活动产生的现金流量净额 -32,057,434.77 -54,695,885.50
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资所收到的现金 73,186,851.29 69,009,700.00
其中：出售子公司收到的现金
取得投资收益所收到的现金 5,235,922.34 56,249,302.86
处置固定资产、无形资产和其他长期资产而收回的现金 37,000.00 10,000.00
收到的其他与投资活动有关的现金 1,000,000.00
现金流入小计 79,459,773.63 125,269,002.86
购建固定资产、无形资产和其他长期资产所支付的现金 39,870,503.64 30,967,267.97
投资所支付的现金 81,437,730.00 82,335,210.00
支付的其他与投资活动有关的现金
现金流出小计 121,308,233.64 113,302,477.97
投资活动产生的现金流量净额 -41,848,460.01 11,966,524.89
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收投资所收到的现金
其中：子公司吸收少数股东权益性投资收到的现金
借款所收到的现金 35,000,000.00
收到的其他与筹资活动有关的现金
现金流入小计 35,000,000.00
偿还债务所支付的现金 55,358,159.00 19,558,159.00
分配股利、利润或偿付利息所支付的现金 55,714,525.99 43,685,864.47
其中：支付少数股东的股利
支付的其他与筹资活动有关的现金
其中：子公司依法减资支付给少数股东的现金
现金流出小计 111,072,684.99 63,244,023.47
筹资活动产生的现金流量净额 -76,072,684.99 -63,244,023.47
四、汇率变动对现金的影响 -270,127.85 -108,767.57
五、现金及现金等价物净增加额 -150,248,707.62 -106,082,151.65
补充材料
1、将净利润调节为经营活动现金流量：
净利润 44,687,058.76 43,154,161.02
加：少数股东损益(亏损以“-”号填列) 7,329,842.06
减：未确认的投资损失
加：计提的资产减值准备 23,615,351.57 1,451,667.12
固定资产折旧 36,249,998.56 19,878,899.18
无形资产摊销 3,403,755.11 2,572,709.40
长期待摊费用摊销 755,239.59
待摊费用减少（减：增加） 1,163,891.85 223,321.26
预提费用增加（减：减少） 1,755,381.79 252,443.20
处理固定资产、无形资产和其他长期资产的损失(减:收益) 18,093.63
固定资产报废损失
财务费用 7,729,461.01 1,441,665.00
投资损失（减：收益） -2,102,341.77 -59,637,192.23
递延税款贷项（减：借项）
存货的减少（减：增加） -14,406,500.70 -18,463,760.68
经营性应收项目的减少(减：增加) -133,151,692.65 -52,734,719.64
经营性应付项目的增加(减：减少) -9,104,973.58 7,164,920.87
其他
经营活动产生的现金流量净额 -32,057,434.77 -54,695,885.50
2．不涉及现金收支的投资和筹资活动：
债务转为资本
一年内到期的可转换公司债券
融资租入固定资产
3、现金及现金等价物净增加情况：
现金的期末余额 226,605,194.72 46,822,069.52
减：现金的期初余额 376,853,902.34 152,904,221.17
加：现金等价物的期末余额
减：现金等价物的期初余额
现金及现金等价物净增加额 -150,248,707.62 -106,082,151.65