深圳高速公路股份有限公司2002年半年度报告
重要提示
本公司董事会及其董事保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性负个别及连带责任。
本半年度报告经公司第二届董事会第十五次会议审议通过，公司独立董事赵志?_先生、董事张杨女士未亲自出席，分别授权委托陈潮董事长、施大庆董事代为出席并表决。
本半年度财务报告未经审计。
目录
释义
Ⅰ 公司基本情况
Ⅱ 股本变动和主要股东持股情况
Ⅲ 董事、监事、高级管理人员情况
Ⅳ 管理层讨论与分析
Ⅴ 重要事项
Ⅵ 财务报告附后
Ⅶ 备查文件19
释释义义
本半年度报告中，除非文意另有所指，下列简称具有如下特定意义：
本公司、公司指深圳高速公路股份有限公司
本集团、集团指深圳高速公路股份有限公司及其附属公司
半年度、报告期指截至2002 年6 月30 日止期间
A 股指公司於中国境内发行的以人民币认购并在境内上海证券交易所上市的面值人民币1.00 元的人民币普通股
H 股指公司於中国境外发行的以外币认购的於香港联交所上市的每股面值人民币1.00 元的境外上市外资股
董事会指深圳高速公路股份有限公司董事会
董事指公司的董事
107 国道指107 国道深圳段
205 国道指205 国道深圳段
梅观高速指深圳市梅观高速公路
机荷高速指深圳市机荷高速公路，由东、西两段构成
机荷东段指深圳市机荷高速公路（东段）
机荷西段指深圳市机荷高速公路（西段）
盐坝A 段指深圳市盐坝高速公路盐田至溪涌段
盐坝B 段指深圳市盐坝高速公路溪涌至葵涌段
长沙环路指湖南省长沙市国道绕城高速公路（西北段）
深长公司指长沙市深长快速干道有限公司
索道公司指深圳市梧桐岭索道有限公司
中民公司指索道公司的合作方——深圳市中民投资服务公司
Ⅰ、`公司基本情况`
一、基本情况
公司法定中英文名称深圳高速公路股份有限公司
Shenzhen Expressway Company Limited
股票上市证券交易所、
股票简称和股票代码
A 股：上海证券交易所
股票代码：600548 股票简称：深高速
H 股：香港联合交易所有限公司
股票代码：0548 股票简称：深圳高速
公司注册与办公地址深圳市滨河路北5022 号联合广场A 座19 楼
邮政编码518026
公司互联网网址
http://www.sz-expressway.com
电子信箱szew@sz-expressway.com
法定代表人陈潮
董事会秘书张荣兴
证券事务代表吕瑞
联系地址深圳市滨河路北5022 号联合广场A 座19 楼
电话86-755-82910588-208/218
传真86-755-82910696/82910496
证券事务电子信箱Johnson@sz-expressway.com
登载公司半年度报告的网址http://www. hkex.com.hk
http://www.sse.com.cn
http://www.sz-expressway.com
公司选定信息披露报纸中国香港：《香港经济日报》、《The Standard》（英文）
中国境内：《上海证券报》、《证券时报》
半年度报告备置地点中国香港：中环干诺道中111 号永安中心九楼907A 室
中国境内：深圳市滨河路北5022 号联合广场A 座19 楼
香港主要营业地点香港中环干诺道中111 号永安中心九楼907A 室
电话：（852）2543 0633 传真：（852）2543 9996
香港股份过户登记处香港证券登记有限公司
香港皇后大道东183 号合和中心19 楼1901-1905
境内股份过户登记处中国证券登记结算公司上海分公司
上海浦东新区浦建路727 号
二、按中国会计准则编制之主要财务数据及指标（未经审计）
指标项目 2002 年1~6月 2001年1~6月
净利润(人民币元) 191,178,291 181,564,910
扣除非经常性损益后的净利润＊ 193,051,100 181,453,642
全面摊薄每股收益(元/股) 0.088 0.090
净资产收益率(全面摊薄) 3.63% 4.07%
扣除非经常性损益后加权平均净资产收益率 3.74% 4.15%
每股经营活动产生的现金流量净额(元/股) 0.094 0.176
注：扣除非经常性损益项目和涉及金额：
（1）罚款收入 143
（2）保险赔偿收入 28,087
（3）固定资产清理损失 -195
（4）委托投资及自营投资损益 -2,499,843
（5）其他 -30,815
（6）所得税影响数 629,814
合计 -1,872,809
*** 本公司报告期内收取的长期债权收益9,147,870 人民币元未列入非经常性损益项目，是由于该项收益可在持续八年时间内按较为稳定的金额收取。
指标项目 2002年6月30日 2001年12月31日
每股净资产 2.41 2.33
调整后每股净资产 2.40 2.31
股东权益(不含少数股东权益) 5,261,724,628 5,070,546,337
三、按香港会计准则编制之主要财务数据及指标（未经审计）
业绩摘要
截至6月30日止6个月
2002年 2001年 增减
人民币千元 人民币千元 （%）
营业额 250,011 219,700 13.80
除税前经营盈利 210,245 203,464 3.33
股东应占盈利 199,118 201,980 -1.42
每股盈利(人民币元) 0.0913 0.1002 -8.88
资产摘要
于2002年6月30日 于2001年12月31日
人民币千元 人民币千元
资产总额 6,454,237 6,783,685
负债总额 1,109,797 1,420,293
净资产总额 5,344,440 5,363,392
每股净资产(人民币元) 2.451 2.459
四、按不同会计准则编制帐目的主要差异
净利润 净资产
2002年1~6月于 2002年6月30日
按中国会计准则计算 191,178 5,261,724
按香港会计准则计算 199,118 5,344,,440
差异 (7,940) (82,716)
其中：资产负债表日后提议之股息
土地使用权摊销 (6,934) (77,421)
未变现的其他投资收益 (1,006) (5,295)
Ⅱ、股本变动和`主要股东持股情况`
一、报告期内本公司股份总数及股本结构均未有变动。
二、截至2002 年6 月30 日止，本公司股东总数为45166 户，其中法人股东4 家，A 股股东44,423 户，H 股股东743 户。
三、报告期内持股5%以上（含5%）股东的股份无变动。
名称 期初数（股） 报告期内增减 期末数（股）
深圳市高速公路开发有限公司 654,780,000 --- 654,780,000
深圳市深广惠公路开发总公司 457,780,000 --- 457,780,000
四、截至2002 年6 月30 日，公司前10 名最大股东的持股情况如下：
股东名称 股份性质 持股数（股）
HKSCCNOMINEESLTD(代理人) 外资股 725,717,499
深圳市高速公路开发有限公司 国家股 654,780,000
深圳市深广惠公路开发总公司 国有法人股 457,780,000
华建交通经济开发中心 国有法人股 91,000,000
广东省路桥建设发展公司 国有法人股 64,640,000
ARSENTONNOMINEESLTD 外资股 3,000,000
国研基金 流通股A股 2,452,010
银河证券 流通股A股 2,293,882
鹏华成长 流通股A股 2,041,900
HSBCNOMINEES(HK)LTD 外资股 2,000,000
股东名称 持股比例
HKSCCNOMINEESLTD(代理人) 33.28%
深圳市高速公路开发有限公司 30.03%
深圳市深广惠公路开发总公司 20.99%
华建交通经济开发中心 4.17%
广东省路桥建设发展公司 2.96%
ARSENTONNOMINEESLTD 0.14%
国研基金 0.11%
银河证券 0.11%
鹏华成长 0.09%
HSBCNOMINEES(HK)LTD 0.09%
注：⑴根据香港中央结算（代理人）有限公司（HKSCC NOMINEES LTD）提供的股东名册，其持有的H 股股份乃代表多个客户所持有，没有单个股东的持股数超过本公司总股本的5%。
⑵表中法人股股东之间不存在关联关系；其他股东之间关联关系无法确定。
⑶持有本公司5%以上的股东不存在所持股份质押或冻结的情况。
五、报告期内本公司实际控制人无变化。
六、购买、出售及购回本公司股份
自2002 年1 月1 日至2002 年6 月30 日止之期间，本公司及其附属公司及共同控制实体概无购买、出售或购回任何本公司之股份。
Ⅲ、董事、监事、`高级管理人员`情况
一、董事、监事及高级管理人员持股情况
报告期内公司董事、监事、高级管理人员均未持有本公司股票，亦无变动。
二、董事、监事及高级管理人员变动情况
1、公司于2002 年1 月24 日刊登第二届董事会第十一次会议决议公告，宣布由于公司董事、总经理陶宏女士的总经理任期于2002 年1 月24 日届满，董事会决议不再续聘陶宏女士为公司总经理，指派公司董事吴亚德先生代行总经理之职，直至新聘总经理上任之日止。
2、公司于2002 年6 月11 日刊登公告，由于独立董事李国荣先生与本公司的董事服务任期合同由1999 年6 月10 日起至2002 年6 月9 日止已经届满，李国荣先生已于2002 年6 月10 日停任本公司的独立董事之职务。
3、从2002 年6 月10 起，公司现任董事10 名，其中包括2 名独立董事。
三、董事、监事及高级管理人员之证券权益及购买证券的权利
于2002 年6 月30 日，本公司各董事、监事、高级管理人员及其关连人士概无持有任何本公司及附属公司与共同控制实体注册股本权益而需根据证券（公开权益）条例第二十九条要求於登记册上予以记录，或根据香港联交所证券上市规则（“上市规则”）内的上市公司董事进行证券交易的标准守则通知本公司及香港联交所。
于报告期，本公司并未作授予董事、监事、主要行政人员及其关连人士认购本公司或其他公司的股本或债券而取得利益的安排。报告期内，本公司概无发行购买本公司股本或债券的权利，亦没有任何人仕兑换或行使此等权利。
Ⅳ、`管理层讨论与分析`
一、报告期内公司经营情况回顾
报告期内，本集团实现收入任务过半，并且成本费用控制情况良好。按照中国会计准则，主营业务收入达人民币308,390,317 元，较2001 年同期增长13.05%；净利润为人民币191,178,291 元，较上年同期增长5.29%；每股收益人民币0.088元。按照香港会计准则，本集团实现营业额人民币250,011,000 元，比上年同期增长13.8%，股东应占盈利为人民币199,118,000 元，比上年同期减少1.42%，每股盈利为人民币0.0913 元。
1、公司主营业务范围及其状况
本公司主要从事收费公路的建设、经营及管理，拥有深圳市高速公路专营权，享有对深圳市新建高速公路的优先发展、经营权。目前的核心业务为经营及管理107 国道、205 国道、梅观高速、机荷西段、机荷东段、长沙环路、盐坝A段等7 条收费公路以及建造盐坝B 段，已收费公路里程达176 公里。其中深圳市境内的收费公路，连接了深圳港口、机场、海关、工业区等的主要通道，同时作为国家、广东省干线公路网的重要组成部分，构筑了连接深港两地以及辐射大陆腹地的主干线通道，有着理想的车流量，是公司稳定收益的基础，也因此使得本公司在深圳市公路运输中发挥着重要作用。
2002 年上半年，深圳市经济呈快速健康增长态势，累计实现国内生产总值940.21 亿元，比上年同期增长13.5%，外贸进出口保持进一步增长，深港两地的贸易往来频繁，为本公司的收费公路提供了良好的经营环境。上半年以来珠江三角洲地区私家车增长迅速，深圳市月增汽车6500 辆，深圳市民家庭小轿车的拥有量由2000 年平均每百户7 辆上升到今年的18.5 辆，为本公司提供了稳定的车流量保障，今年以来一类车车流量较去年同期显著增加30%，直接促进了公司路费收入的增长。另外，公司与深圳市商业银行联手开发的“高速公路自动缴费系统”实现了下属11 个收费站、28 条专用出入口通道不停车自动缴费，提高了通行效率，吸引了新的车流，使本公司除205 国道外的几条收费路段的车流量均有不同程度的增长。
另一方面，由于深圳地区经济繁荣，村镇路网发达，部分村道对本公司的公路不同程度地存在着分流的因素，影响本公司路费收入。同时，广东省高速公路自2002 年4 月1 日起取消对过境的港、澳车辆收取港币，对梅观高速和机荷东段路费收入的影响为每日分别减少约14,000 元和2,400 元。
2、主营业务经营情况分析
报告期内各收费路段经营情况具体如下：
收费公路 日均混合车流量(辆次)
梅观高速 34,842 28,177 23.65
机荷东段 25,724 23,331 9.65
机荷西段 20,162 14,975 34.64
长沙环路 2,064 1,239 66.64
盐坝A段 5,194 --- ---
107国道 24,199 21,151 14.14
205国道 41,541 43,511 -5.65
收费公路 日均路费收入(人民币元)
2002上半年 2001上半年 增减(%)
梅观高速 475,929 399,297 19.19
机荷东段 422,760 396,558 6.61
机荷西段 359,903 267,256 34.67
长沙环路 27,963 16,901 65.45
盐坝A段 34,626 --- 不适用
107国道 242,095 208,109 16.33
205国道 344,481 391,094 -11.92
*盐坝A 段于2001 年4 月16 日开通，故不适用于同年比较。
2002 年上半年，梅观高速的车流量继续保持高增长的良好态势，路费收入同比增长19.19%；机荷西段进入高速成长期，2002 年上半年路费收入增长率从上年的23.87%增加到34.67%；这两条高速公路成为公司盈利增长的主要来源。
107 国道加强了对分流的管制，使得车流量与路费收入稳定增长，上半年表现好于预期；205 国道受水官高速开通带来的分流影响，2002 年上半年车流量呈现较大的跌幅。
盐坝A 段于2001 年4 月16 日正式投入营运以来，由于公路里程短、未形成有效的路网，且季节性较强，路费收入一直处于较低水平，但2002 年上半年以来车流量和路费收入均较上年有明显增长。
长沙环路上半年车流量及路费收入快速增长，并于五月份首次突破百万元大关，较上年同期有65%的大幅增长，主要由于1）长沙环路公司加强了内部控制；2）配套的新安寺和黄花塘两个收费站全部开通，3）受5 月17 日起长沙伍家岭改建工程的影响，部分受管制车流驶入长沙环路，使车流量增加了近一倍。
报告期内各收费路段盈利情况如下： （单位：人民币元）
收费路段 主营业务收入 主营业务成 本期间费用
梅观高速 86,143,207 14,739,877 4,764,006
机荷东段 42,085,771 6,209,250 4,008,820
机荷西段 65,142,448 11,583,241 1,463,375
长沙环路 2,581,243 2,493,081 533,663
盐坝A段 6,267,359 6,292,064 -39,816
107国道 43,819,163 15,242,578 1,568,478
205国道 62,351,126 15,861,028 1,123,044
合计 308,390,317 72,421,119 13,421,570
收费路段 营业利润
梅观高速 62,324,507
机荷东段 29,865,486
机荷西段 48,816,109
长沙环路 -566,246
盐坝A段 -237,039
107国道 24,729,511
205国道 42,124,795
合计 207,057,123
*** 机荷东段和长沙环路路费收入和营业利润等相应指标，已按持有的合营公司股权比例（55%、51%）计算，与合并报表口径相同，期间费用按可直接归属于该收费公路的相关部分归集。
二、公司投资情况
1、募集资金及使用情况
公司于2001 年12 月增发A 股募集资金6.04 亿元用于盐坝高速公路B 段的建设。盐坝高速B 段由溪涌至葵涌，全长9.19 公里，双向六车道，估算总投资人民币6.55 亿元，建设资金主要来源于发行A 股所募资金6.04 亿元，不足部分将由本公司自筹解决。
盐坝高速B 段于2001 年6 月动工，本集团严格按照A 股招股说明书所承诺事项使用募集资金，2002 年计划投入3.21 亿元，目前施工进度正按计划顺利进行。截至2002 年6 月30 日，该项目实际进度35.88%，累计投入募股资金共人民币152,048,749 元，预期将于2003 年7 月完工。由于项目尚在建设期，因此本年度未产生收益。
截至2002 年6 月30 日，本集团尚未使用的募股资金共人民币452,079,251元，全部以银行存款的方式存放于国内商业银行中。
2、重大非募股资金投资项目
本集团报告期无重大非募股资金投资项目。
三、公司财务状况、经营成果分析
1、公司报告期经营成果（单位：人民币元）
项目 2002年上半年 2001年上半年 增减比率（%）
主营业务收入 308,390,317 272,791,131 13.05
主营业务成本 72,421,119 63,598,477 13.87
主营业务利润 219,986,404 195,057,685 12.78
其他业务利润 2,931,194 14,241,712 -79.42
管理费用 32,221,488 25,378,739 26.96
财务费用 9,309,542 15,359,261 -39.39
投资收益 2,819,732 5,506,380 -48.79
补贴收入 18,109,254 8,771,036 106.47
所得税 8,178,984 -- 不适用
净利润 191,178,291 181,564,910 5.29
1) 主营业务收入：报告期内本集团主营业务收入的增长主要得益于机荷西段与梅观高速车流量的增加。报告期两收费公路路费收入增长额约占集团路费收入总增量的八成以上，分别达47.1%与39.0%。
2) 主营业务利润：公司主营业务利润率相对稳定，报告期主营业务利润率为71.33%（上年同期71.5%），公司主营业务利润和主营业务收入同步增长。
3) 其他业务利润：公司受深圳市政府委托建设管理的深圳东部快速路盐田港至盐坝高速公路连接线工程，项目主体工程已于2001 年完工，本年度从事该项目附属工程等的管理，报告期相应管理收益下降，为其他业务利润减少的主要原因。
4) 管理费用：报告期管理费用较上年同期增加26.96%，主要为本期对梧桐岭索道公司债权计提5,650,000 元的坏账准备；另外，本集团实施了模拟股票期权计划，截止报告期末，已提出行权的模拟期权为2,491,200 股，按已提出的行权股数及行权价格，计提人民币3,090,100 元的模拟期权行权奖励金。
5) 财务费用：财务费用的降低主要为报告期银行贷款总额减少及银行贷款利率下调，相应减少利息支出，及募集资金2001 年12 月份到位增加银行存款，相应增加存款利息收入。
6) 投资收益：报告期投资收益减少主要是本集团接管了委托投资做为自营管理，在证券市场逐步变现体现的证券投资损失。
7) 补贴收入：深圳市政府对盐坝A 段提前投资及提前投资车流量未能达到正常水平而给予的政府补贴，补贴收入的计算与车流量挂钩。盐坝A 段于上年4月投入营运，由于报告期营运时间比上年同期多3.5 个月，补贴收入相应增加。
8) 所得税：报告期本集团合营企业——机荷高速公路东段有限公司以及本公司下属分公司盐坝分公司、机荷高速公路西段分公司处于所得税的“五免五减”期间，本公司及子公司——深圳市梅观高速公路有限公司从本年度起五年内减半按7.5%的税率缴纳企业所得税，因此，本报告期增加了所得税费用。
9) 净利润：基于以上因素，本集团报告期净利润同比增长5.29%。
2、资产、负债与权益状况
项目 2002年6月30日 2001年12月31日 增幅
总资产 6,655,567,101 6,995,999,210 -4.87%
负债 1,370,797,281 1,905,105,782 -28.05%
股东权益 5,261,724,628 5,070,546,337 3.77%
截至报告期末，总资产减少4.87%，主要为货币资金和短期投资的减少；负债减少28.05%，主要为报告期支付2001 年度现金股利和银行贷款总额下降；股东权益增加主要为报告期实现的净利润。
3、资产流动性和财务资源
1）流动比率
2002年6月30日 2001年12月31日
流动比率 1.49 2.13
速动比率 1.48 2.12
资产负债率 20.60% 27.23%
报告期末流动性指标较年初有所下降，主要为募集资金用于盐坝B段工程建设、银行短期借款增加及用于归还长期借款，该指标仍处于良好水平。本集团作为收费公路企业，自营运以来一直保持着较为强劲的现金流，资产的流动性良好，资本结构稳健，具备较强的偿债能力。
2）财务资源
于2002 年6 月30 日，本公司共持有现金人民币832,660,552 元，短期投资人民币94,785,620 元；银行贷款人民币494,418,290 元。具体明细如下：
2002年6月30日
现金 币种 原币金额 折合人民币
库存现金 148,747
银行存款
----定期人民币存款 RMB 461,200,000 461,200,000
----活期人民币存款 RMB 222,521,772 222,521,772
----港币存款HKD 115,032,366 122,003,328
----美元存款 USD 292,496 2,421,017
其他货币资金 RMB 24,365,688 24,365,688
现金小计 RMB 832,660,552
短期投资
----委托投资 50,000,000 50,000,000
----自营证券 44,785,620 44,785,620
合计 94,785,620 94,785,620
银行借款
----短期借款 RMB 470,000,000 470,000,000
----长期借款 USD 2,950,102 24,418,290
本集团共拥有质押授信额度人民币19 亿元，扣除已使用的银行贷款授信额，截至报告期末，尚有备用的质押授信额度人民币14.3 亿元。
另外，深圳市政府计划给予盐坝B 段提供的人民币1.5 亿元财政拨款，截至报告期末，累计已收到人民币0.5 亿元。
3）财务政策及目标
a) 现金管理
本集团对募股资金实行专项管理，并专项用于盐坝高速公路B 段的建设，结余募股资金主要以定期存款方式存于银行。其他经营周转现金，主要为正常运营支付、偿还到期债务及适当投资用途之准备等，其他经营周转资金闲置时主要存于银行或归还银行借款。
b) 短期投资管理
本集团已全面终止委托理财业务。报告期收回委托理财人民币2.4亿元，报告期末，委托理财余额人民币0.5 亿元，已于2002 年8 月2 日收回。
本集团接管了委托华融经贸集团公司的投资作自营管理，采取只卖不买、逐步变现的原则处理，年初投资成本103,857,206 元（市值75,348,801 元），报告期已部分变现。
报告期末，该证券投资成本为人民币67,507,920 元，扣除减值准备人民币22,722,300 元，投资余额为人民币44,785,620 元（市值人民币50,080,456 元），本集团下半年将抓住证券市场有利时机，尽快变现。
c) 外汇风险管理
本集团外汇为港币存款1.15 亿港元，美元贷款295 万美元，美元存款29.2 万美元。
本集团自2002 年4 月1 日起不再有港币路费收入。报告期港币与美元折合人民币相对稳定，其汇率波动对集团业绩并无造成重大影响。
d) 到期债务、银行借款期限及利率的管理
本集团按时支付到期的银行借款和其他债务，银行借款期限根据集团中长期财务计划、资金的流动性、灵活性、风险性和银行借款利率等因素综合确定，以确保集团及时偿还到期债务、减低偿债风险、降低财务成本，并为现在和未来发展提供资金。报告期本集团均能按时支付到期各项债务。
本集团银行借款利率主要为浮动利率，利率基准为中国人民银行发布的基准利率，集团凭借着良好的信誉，一般能获取低于基准利率的优惠借款利率。中国人民银行发布的基准利率调整时，则相应调整银行借款利率。
4）现金来源与主要运用项目
截至6月30日止6个月
（单位：元）
经营活动现金净流量 205,477,113
收回短期投资 263,964,874
政府拨款 10,000,000
固定资产购置等资本性支出 (183,059,217)
银行借款减少 (274,641,614)
支付股利 (177,164,326)
其他现金流动增加 38,571,617
截至2002年6 月30 日现金及等价物净增加 (116,851,553)
a） 经营活动现金净流量：本集团作为高速公路企业，经营活动一直保持较为充沛的现金流，2002 年上半年本集团经营活动现金净流入为2.05 亿元，主要为收费公路经营产生的现金流入。
b) 短期投资参照短期投资管理一节。
c) 主要融资活动：
政府拨款：本集团上半年收到政府对盐坝B 段拨款1000 万元。
银行融资：报告期共归还借款人民币8.9 亿元，其中短期借款2.4 亿元，长期借款6.5 亿元；报告期新增短期借款6.1 亿元、长期借款64.72 万美元（折合人民币535.69 万元）。报告期末，短期借款人民币4.7 亿元，3—5 年长期借款美元295.01 万元，折合人民币0.24 亿元。
d) 资本性支出：本报告期用于公路建设等固定资产购置的资本性支出为1.83亿元，主要为支付盐坝A 段的工程款及建设B 段的工程支出。
e)其他现金流动增加:主要为年初部分三个月以上的定期存款到期收回。
4、资产押记详情
本集团为取得银行借款及授信额度，有以下公路经营收费权质押给银行：
质押资产 银行 最高质押金额
107国道（深圳段）之经营收费权 中国工商银行 9亿元
205国道（深圳段）之经营收费权 招商银行 10亿元
质押资产 起止日期
107国道（深圳段）之经营收费权 1999/2/9—2004/2/9
205国道（深圳段）之经营收费权 1999/2/11—2004/2/11
四、下半年经营计划及展望
根据收费公路下半年路费收入较上半年收入多的变动规律，梅观高速、机荷高速下半年将进入营运高峰期，车流量及路费收入将继续保持高速增长；但是水官高速公路对机荷东段与205 国道的分流影响仍将继续存在，对公司的路费收入有一定的负面影响。在剔除各种突发因素对路费收入的影响后，预计下半年集团可实现主营业务收入3.40 亿元。本集团将进一步提高收费公路管理水平，完善成本预算控制管理，以确保全年经营目标的顺利完成。
另外，为充分发挥本公司在工程管理方面的专业优势，本公司拟成立深圳高速工程顾问有限公司，以提升工程咨询、项目管理等业务的竞争力。
公司目前正在进行可行性研究或项目前期准备工作的项目主要有盐排高速与其他深圳市已规划的高速公路。盐排高速由盐田港起向北经横岗至机荷东段排榜立交，是盐田港的一条主要疏港快速干道。全长约11 公里，总投资额约人民币9.89 亿元。其可行性研究报告已通过省交通部门的评审，预计可于2002 年底或2003 年年初动工，公司将通过银行贷款或其他方式筹集建设资金。
根据《深圳市公路网规划》，未来十年深圳将投入200 亿元，兴建270 公里高速公路，使已有的高速公路路网联结成更加密集的网络，到“十五”期末，全市公路里程将达到1750 公里，密度为每100 平方公里86 公里。这一发展规划为本公司主营业务的发展提供了广阔的发展空间，公司将以深圳为基地，充分利用高速公路专营权优势，在综合考虑新设项目的内部收益率、资金安排和建设周期等的条件下，积极建设、发展深圳市的高速公路。同时，在深圳外贸进出口连创新高、深港两地贸易往来日益频繁以及珠江三角洲地区制造业的发展对公路运输的需求越来越迫切的大前提下，不间断地在珠江三角洲地区寻求新的项目，投资收购已营运的高速公路的股权，通过吸收更多回报高的优良项目，进一步提高公的盈利能力，以保持公司的持续良好的发展。
Ⅴ、`重要事项`
1、公司治理情况
报告期内，本公司已认真、按时完成《上市公司建立现代企业制度自查报告》，并于2002 年7 月22 日至26 日接受了中国证监会深圳证管办对本公司的治理结构、信息披露、募集资金使用和财务处理进行的巡回检查，检查认为本公司整体运作比较规范，同时也提出了一些需要改进的地方，本公司正针对检查提出的要求逐条进行整改，以进一步完善公司治理结构。
2、2002 半年度利润分配方案
本公司董事会建议不派发截至2002 年6 月30 日止6 个月中期股息，也不进行资本公积转增股本。
3、2001 年度利润分配实施情况
本公司2001 年度利润分配方案于2002 年5 月31 日经2001 年度股东周年大会审议通过，具体方案为：以2001 年度末总股本2,180,700,000 股为基数向全体股东派发每股现金红利人民币0.10 元（H 股股东获派发现金红利每股港币0.0943 元），派发股利总额为218,070,000 元，详见2002 年6 月3 日《香港经济日报》、《南华早报》、《上海证券报》、《证券时报》。
4、重大诉讼、仲裁事项
1997 年5 月，本公司受让中民公司在索道公司持有的40%股权。同年6月，本公司为索道公司（购买索道设备）提供234 万美元的信用证开证金额及由此产生的押汇本息和费用的担保。1997 年7 月，本公司履行担保责任为索道公司支付信用证款项人民币18,000,000 元。
1999 年12 月，本公司为索道公司人民币25,000,000 银行借款提供保证担保。2002 年1 月，本公司履行担保责任代索道公司归还人民币25,000,000元银行贷款及利息人民币195,450 元。
2002 年5 月本公司向深圳市中级人民法院提出诉讼，要求索道公司偿还本公司为其支付的担保款计人民币43,000,000 元及有关利息。同时本公司向深圳市中级人民法院对中民公司提出诉讼，要求其对本公司已付人民币18,000,000 元担保款其中的55%计人民币9,900,000 元及利息承担赔偿责任。
深圳市中级人民法院已应本公司要求查封中民公司拥有索道公司的55%股权。截至本报告披露日，本案尚未开庭审理。
截至2002 年6 月30 日，本公司对该应收款项已提取坏帐准备人民币9,284,396 元。
5、重大收购及出售资产、吸收合并事项
报告期内本公司无收购兼并、资产重组事项发生。
6、重大关联交易事项
报告期内本公司无重大关联交易事项发生。
7、重大合同及其履行情况
1、担保履行
本公司于2002 年1 月履行担保义务代索道公司向中信实业银行福南支行归还借款本金人民币25,000,000 元及利息人民币195,450 元。
2、委托投资
截至报告期末，本公司的委托投资情况如下：
1）本集团委托国信证券有限责任公司理财的人民币2 亿元已于2002 年3 月收回本金，该项投资共获取收益人民币8,800,000 元。
2）2001 年3 月，本集团委托大鹏证券有限公司投资理财一年，金额为人民币40,000,000 元。已于2002 年3 月收回本金并获收益人民币3,944,444元。
3）2001 年10 月，本集团委托大鹏证券有限责任公司投资理财一年，金额为人民币50,000,000 元。该委托投资已于2002 年8 月2 日提前收回，其收益将于双方核算后于近期收回。
8、承诺事项
本公司持股5%以上的两大股东深圳市高速公路开发有限公司和深圳市深广惠公路开发总公司已在发起人协议中作出承诺，不会以任何形式在深圳从事任何直接或间接与本公司造成竞争的行业与业务，本公司董事会认为，持续到报告期，上述两大股东均严格遵守了该项承诺。
本公司于2001 年12 月增发A 股募集资金净额604,128,000 元人民币，计划用于盐坝高速B 段的建设。目前该资金正根据工程项目进度按招股意向书的承诺予以投入。
9、员工与薪酬政策
截至2002 年6 月30 日止，本公司共有1,170 名员工，其中本公司总部员工89 人。员工的薪酬福利与员工岗位职责和绩效评估相对应。
本公司推行模拟股票期权计划（“本计划”），旨在将管理人员的经济利益与股东利益相结合，与本公司的经营业绩和股价表现相结合，以鼓励公司管理人员更好及长期为公司服务，提升公司与股东的价值。本计划有效期十年。接受公司董事会的管理，并由其辖下的人力资源及薪酬委员会具体负责。
截至2002 年6 月30 日止，本公司共授出期权18,405,000 股，2002/2003年度可行使的期权数量为4,601,250 股。截至2002 年6 月30 日，已提出行权申请的期权为2,491,200 股，计提期权行权奖励金人民币3,090,100 元。
10、员工培训
本公司重视员工培训，常设培训工作领导机构，建立了《员工培训制度》，每年依据公司发展形势制定具体培训计划。
11、其他重大事项
报告期内，公司、公司董事会及现任董事并无受到监管部门的任何处罚。
12、最佳应用守则
董事认为，在本年度内本公司已遵守香港联交所上市规则附录十四之最佳应用守则。
13、审核委员会
报告期内，本公司审核委员会共召开两次会议，审阅了本集团2001 年度业绩报告与财务报告及截至2002 年6 月30 日止6 个月之中期业绩与未经审计之简明中期帐目，审议了境内外审计师的委聘、前任总经理的离任审计、短期投资内部检讨及其他内部监控事宜。
Ⅵ、`财务报告`（ 境内外）
一、会计报表（附后）
二、会计报表附注（附后）
Ⅶ、`备查文件`
（一）载有董事长亲笔签名的半年度报告文本；
（二）载有公司法人代表、总会计师、财务负责人签名并盖章的会计报表；
（三）报告期内在《香港经济日报》、《南华早报》、《上海证券报》、《证券时报》上公开披露过的所有公司文件的正本及公告原稿；
（四）公司章程文本；
（五）在其他证券市场披露的半年度报告文本。
深圳高速公路股份有限公司
`合并资产负债表`
二零零二年六月三十日
单位:人民币元
附注 2002.6.30
资产
流动资产：
货币资金 5 RMB 832,660,552
短期投资 2(7)、6 94,785,620
应收账款 2(8)、7、38(1) 958,534
其他应收款 2(8)、7、38(1) 39,499,748
预付账款 8 6,501,643
存货 2(9)、9 5,728,889
待摊费用 51,074
流动资产合计 980,186,060
长期投资：
长期股权投资 2(10)、10 190,843,124
其中：合并价差 2(10)、10 188,843,124
长期债权投资 2(10)、11 306,000,000
长期投资合计 496,843,124
固定资产：
固定资产原价 2(12)、12 4,872,487,820
减：累计折旧 2(12)、12 464,197,268
固定资产净值 4,408,290,552
减：固定资产减值准备 2(12) -
固定资产净额 4,408,290,552
在建工程 2(13)、13 191,476,596
固定资产合计 4,599,767,148
无形资产及其他资产：
无形资产 2(15)、14 562,448,360
长期待摊费用 2(16)、15 16,322,409
无形资产及其他资产合计 578,770,769
资产总计 RMB 6,655,567,101
2001.12.31
资产
流动资产：
货币资金 RMB 973,787,105
短期投资 365,348,801
应收账款 815,449
其他应收款 45,419,533
预付账款 6,157,936
存货 5,989,324
待摊费用 98,342
流动资产合计 1,397,616,490
长期投资：
长期股权投资 195,289,419
其中：合并价差 192,671,025
长期债权投资 306,000,000
长期投资合计 501,289,419
固定资产：
固定资产原价 4,862,561,528
减：累计折旧 421,295,745
固定资产净值 4,441,265,783
减：固定资产减值准备 -
固定资产净额 4,441,265,783
在建工程 64,182,117
固定资产合计 4,505,447,900
无形资产及其他资产：
无形资产 573,959,014
长期待摊费用 17,686,387
无形资产及其他资产合计 591,645,401
资产总计 RMB 6,995,999,210
深圳高速公路股份有限公司
合并资产负债表(续)
二零零二年六月三十日
单位:人民币元
附注 2002.6.30
负债和股东权益
流动负债：
短期借款 16 RMB 470,000,000
应付票据 -
应付账款 17 78,142,820
预收账款 17 2,167,090
应付工资 4,129,215
应付福利费 3,253,722
应付股利 18 69,356,198
应交税金 19 12,296,675
其他应交款 37,954
其他应付款 17 12,909,831
预提费用 20 6,545,401
预计负债 -
一年内到期的长期负债 -
流动负债合计 658,838,906
长期负债：
长期借款 21 24,418,290
长期应付款 22 328,354,866
递延收入 2(18)、23 255,185,219
专项应付款 24 104,000,000
长期负债合计 711,958,375
负债合计 1,370,797,281
少数股东权益 25 23,045,192
股东权益：
股本 26 2,180,700,000
资本公积 27 2,061,219,349
盈余公积 28 766,539,278
其中：法定公益金 156,573,974
未分配利润 29 253,266,001
股东权益合计 5,261,724,628
负债和股东权益总计 RMB 6,655,567,101
2001.12.31
负债和股东权益
流动负债：
短期借款 RMB 100,000,000
应付票据 2,100,000
应付账款 118,857,661
预收账款 11,525,724
应付工资 5,701,008
应付福利费 3,497,484
应付股利 231,126,273
应交税金 5,956,320
其他应交款 3,102
其他应付款 20,226,687
预提费用 11,025,839
预计负债 25,000,000
一年内到期的长期负债 120,000,000
流动负债合计 655,020,098
长期负债：
长期借款 549,059,904
长期应付款 333,731,307
递延收入 273,294,473
专项应付款 94,000,000
长期负债合计 1,250,085,684
负债合计 1,905,105,782
少数股东权益 20,347,091
股东权益：
股本 2,180,700,000
资本公积 2,061,219,349
盈余公积 766,539,278
其中：法定公益金 156,573,974
未分配利润 62,087,710
股东权益合计 5,070,546,337
负债和股东权益总计 RMB 6,995,999,210
(所附注释系合并会计报表的组成部分)
法定代表人 陈潮 主管会计工作负责人___ 吴亚德____会计机构负责人_
深圳高速公路股份有限公司
合并利润及`利润分配表`
二零零二年一月一日起至六月三十日止会计期间
单位：人民币元
附注 2002.1.1—6.30 2001.1.1—6.30
主营业务收入 2(17)、30 RMB 308,390,317 RMB 272,791,131
减：主营业务成本 30 72,421,119 63,598,477
主营业务税金及附加 31 15,982,794 14,134,969
主营业务利润 219,986,404 195,057,685
加：其他业务利润 32 2,931,194 14,241,712
减：管理费用 32,221,488 25,378,739
财务费用 33 9,309,542 15,359,261
营业利润 181,386,568 168,561,397
加：投资收益 34 2,819,732 5,506,380
补贴收入 35 18,109,254 8,771,036
营业外收入 36 28,230 382,829
减：营业外支出 37 31,010 271,561
利润总额 202,312,774 182,950,081
减：所得税 2(19)、3(2) 8,178,984 -
少数股东损益 2(20) 2,955,499 1,385,171
净利润 191,178,291 181,564,910
加：年初未分配利润 62,087,710 -
可供分配的利润 253,266,001 181,564,910
减：提取法定盈余公积 - -
提取法定公益金 - -
可供股东分配的利润 253,266,001 181,564,910
减：应付普通股股利 - -
未分配利润 RMB 253,266,001 RMB 181,564,910
(所附注释系合并会计报表的组成部分)
法定代表人 陈潮 主管会计工作负责人 吴亚德____会计机构负责人
深圳高速公路股份有限公司
`资产负债表`
二零零二年六月三十日
单位:人民币元
附注 2002.6.30 2001.12.31
资产
流动资产：
货币资金 RMB 734,891,141 RMB 854,959,579
短期投资 2(7) 94,785,620 365,348,801
应收账款 2(8)、38(1) 2,148,983 1,732,112
其他应收款 2(8)、38(1) 38,483,643 44,776,835
预付账款 6,133,382 5,695,934
存货 2(9) 5,151,509 5,243,808
待摊费用 3,419 -
流动资产合计 881,597,697 1,277,757,069
长期投资：
长期股权投资 2(10)、38(2) 1,759,197,850 1,801,180,027
长期债权投资 2(11)、38(3) 306,000,000 306,000,000
长期投资合计 2,065,197,850 2,107,180,027
固定资产：
固定资产原价 2(12) 3,271,116,798 3,263,523,871
减：累计折旧 2(12) 352,908,256 325,779,429
固定资产净值 2,918,208,542 2,937,744,442
减：固定资产减值准备 - -
固定资产净额 2,918,208,542 2,937,744,442
在建工程 2(13) 191,298,734 64,065,579
固定资产合计 3,109,507,276 3,001,810,021
无形资产及其他资产：
无形资产 2(15) 214,139,835 218,510,031
长期待摊费用 2(16) 13,562,239 14,511,244
无形资产及其他资产合计 227,702,074 233,021,275
资产总计 RMB 6,284,004,897 RMB 6,619,768,392
深圳高速公路股份有限公司
资产负债表(续)
二零零二年六月三十日
单位:人民币元
附注 2002.6.30 2001.12.31
负债和股东权益
流动负债：
短期借款 RMB 470,000,000 RMB 100,000,000
应付票据 - 2,100,000
应付账款 76,221,380 118,561,380
预收账款 1,346,663 10,433,789
应付工资 3,599,327 4,355,715
应付福利费 2,595,401 2,657,281
应付股利 69,098,800 225,826,800
应交税金 8,453,027 4,441,518
其他应交款 36,011 1,205
其他应付款 4,812,728 14,179,855
预提费用 2,513,423 5,310,136
预计负债 - 25,000,000
一年内到期的长期负债 - 120,000,000
流动负债合计 638,676,760 632,867,679
长期负债：
长期借款 24,418,290 549,059,903
递延收入 2(18) 255,185,219 273,294,473
专项应付款 104,000,000 94,000,000
长期负债合计 383,603,509 916,354,376
负债合计 1,022,280,269 1,549,222,055
少数股东权益
股东权益：
股本 2,180,700,000 2,180,700,000
资本公积 2,061,219,349 2,061,219,349
盈余公积 766,539,278 766,539,278
其中：法定公益金 156,573,974 156,573,974
未分配利润 253,266,001 62,087,710
股东权益合计 5,261,724,628 5,070,546,337
负债和股东权益总计 RMB 6,284,004,897 RMB 6,619,768,392
(所附注释系会计报表的组成部分)
法定代表人 陈潮 主管会计工作负责人 吴亚德 会计机构负责人
深圳高速公路股份有限公司
`利润及利润分配表`
二零零二年一月一日起至六月三十日止会计期间
单位：人民币元
附注 2002.1.1?.30 2001.1.1?.30
主营业务收入 2(17)、38(5) RMB 177,580,097 RMB 159,480,896
减：主营业务成本 38(5) 48,978,911 43,228,720
主营业务税金及附加 9,233,466 8,295,812
主营业务利润 119,367,720 107,956,364
加：其他业务利润 2,460,971 13,504,840
减：管理费用 22,508,472 14,318,214
财务费用 9,716,068 15,795,939
营业利润 89,604,151 91,347,051
加：投资收益 38(6) 86,969,727 81,713,581
补贴收入 18,109,254 8,771,036
减：营业外支出 195 266,758
利润总额 194,682,937 181,564,910
减：所得税 2(19)、3(2) 3,504,646 -
净利润 191,178,291 181,564,910
加：年初未分配利润 62,087,710 -
可供分配的利润 253,266,001 181,564,910
减：提取法定盈余公积 - -
提取法定公益金 - -
可供股东分配的利润 253,266,001 181,564,910
减：应付普通股股利 - -
未分配利润 RMB 253,266,001 RMB 181,564,910
(所附注释系会计报表的组成部分)
法定代表人____陈潮__ 主管会计工作负责人___ 吴亚德____会计机构负责人
深圳高速公路股份有限公司
`合并现金流量表`
二零零二年一月一日起至六月三十日止会计期间
单位：人民币元
2002.1.1-6.30
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金 RMB 309,116,112
收到的其他与经营活动有关的现金 3,250,356
现金流入小计 312,366,468
购买商品、接受劳务支付的现金 22,019,791
支付给职工以及为职工支付的现金 24,663,491
支付的各项税费 21,357,896
支付的其他与经营活动有关的现金 38,848,177
现金流出小计 106,889,355
经营活动产生的现金流量净额 205,477,113
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资所收到的现金 263,964,874
取得投资收益所收到的现金 6,360,118
收到的其他与投资活动有关的现金 70,905,417
现金流入小计 341,230,409
购建固定资产、无形资产和其他长期资产所支付的现金 183,059,217
支付的其他与投资活动有关的现金 33,000,000
现金流出小计 216,059,217
投资活动产生的现金流量净额 125,171,192
三、筹资活动产生的现金流量：
借款所收到的现金 615,358,387
收到的其他与筹资活动有关的现金 10,000,000
现金流入小计 625,358,387
偿还债务所支付的现金 895,376,441
分配股利、利润或偿付利息所支付的现金 177,164,326
其中：子公司支付少数股东的股利 5,299,473
现金流出小计 1,072,540,767
筹资活动产生的现金流量净额 (447,182,380)
四、汇率变动对现金的影响 (317,478)
五、现金及现金等价物净增加(减少)额 RMB (116,851,553)
深圳高速公路股份有限公司
合并现金流量表（续）
二零零二年一月一日起至六月三十日止会计期间
单位：人民币元
附注 2002.1.1-6.30
1.将净利润调节为经营活动现金流量：
净利润 RMB 191,178,291
加：少数股东损益 2,955,499
计提的资产减值准备 (136,105)
固定资产折旧 43,620,489
无形资产摊销 11,510,654
长期待摊费用摊销 1,363,978
待摊费用减少(减：增加) 47,268
预提费用增加(减：减少) (4,480,438)
固定资产报废损失 195
财务费用 11,127,615
投资损失(减：收益) (2,819,732)
递延收入增加(减：减少) (18,109,254)
存货的减少(减：增加) 260,435
经营性应收项目的减少(减：增加) 1,626,836
经营性应付项目的增加(减：减少) (32,668,618)
经营活动产生的现金流量净额 205,477,113
2.现金及现金等价物净增加情况：
现金的期末余额* 795,660,552
减：现金的期初余额* 912,512,105
现金及现金等价物净增加(减少)额 2(6) RMB (116,851,553)
(所附注释系合并会计报表的组成部分)
法定代表人 陈潮 主管会计工作负责人 吴亚德 会计机构负责人
深圳高速公路股份有限公司
`现金流量表`
二零零二年一月一日起至六月三十日止会计期间
单位：人民币元
附注 2002.1.1-6.30
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金 RMB 176,677,762
收到的其他与经营活动有关的现金 2,387,990
现金流入小计 179,065,752
购买商品、接受劳务支付的现金 18,459,203
支付给职工以及为职工支付的现金 19,235,600
支付的各项税费 11,973,120
支付的其他与经营活动有关的现金 35,397,873
现金流出小计 85,065,796
经营活动产生的现金流量净额 93,999,956
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资所收到的现金 263,964,874
取得投资收益所收到的现金 128,045,995
收到的其他与投资活动有关的现金 12,826,344
现金流入小计 404,837,213
购建固定资产、无形资产和其他长期资产所支付的现金 182,172,939
支付的其他与投资活动有关的现金 33,000,000
现金流出小计 215,172,939
投资活动产生的现金流量净额 189,664,274
三、筹资活动产生的现金流量：
借款所收到的现金 615,358,387
收到的其他与筹资活动有关的现金 10,000,000
现金流入小计 625,358,387
偿还债务所支付的现金 890,000,000
分配股利、利润或偿付利息所支付的现金 171,864,853
现金流出小计 1,061,864,853
筹资活动产生的现金流量净额 (436,506,466)
四、汇率变动对现金的影响 (226,202)
五、现金及现金等价物净增加(减少)额 2(6) RMB (153,068,438)
深圳高速公路股份有限公司
现金流量表（续）
二零零二年一月一日起至六月三十日止会计期间
单位：人民币元
附注 2002.1.1-6.30
1.将净利润调节为经营活动现金流量：
净利润 RMB 191,178,291
加：计提的资产减值准备 (136,105)
固定资产折旧 27,847,208
无形资产摊销 4,370,196
长期待摊费用摊销 949,005
待摊费用减少(减：增加) (3,419)
预提费用增加(减：减少) (2,796,713)
固定资产报废损失 195
财务费用 11,481,888
投资损失(减：收益) (81,183,621)
递延收入增加(减：减少) (18,109,254)
存货的减少(减：增加) 92,299
经营性应收项目的减少(减：增加) 1,555,319
经营性应付项目的增加(减：减少) (41,245,333)
经营活动产生的现金流量净额 93,999,956
2.现金及现金等价物净增加情况：
现金的期末余额 701,891,141
减：现金的期初余额 854,959,579
现金及现金等价物净(减少)增加额 2(6) RMB (153,068,438)
(所附注释系会计报表的组成部分)
法定代表人 陈潮 主管会计工作负责人 吴亚德 会计机构负责人
深圳高速公路股份有限公司
会计报表及附注
二零零二年一月一日起至六月三十日止会计期间
目录 页次
合并资产负债表 1-2
资产负债表 3-4
合并利润及利润分配表 5
利润及利润分配表 6
合并现金流量表 7-8
现金流量表 9-10
合并会计报表附注 11-46
三、补充资料
按不同会计准则编制账目的差异说明 47
净资产收益率和每股收益有关指标 48
资产减值准备明细表 49
非经常性损益明细表 50
深圳高速公路股份有限公司
合并会计报表附注
二零零二年一月一日起至六月三十日止会计期间
单位：人民币元
附注1. 公司简介
一九九六年十二月十日,经中华人民共和国国家经济体制改革委员会以体改生[1996]185 号文《关于设立深圳高速公路股份有限公司的批复》的批准,由深圳市高速公路开发公司(以下简称"开发公司")、深圳市深广惠公路开发总公司(以下简称"深广惠公司")、广东省路桥建设发展公司(以下简称"广东路桥公司")作为发起人,将其拥有的若干经营性资产(扣除相关负债后)折价入股,发起设立本公司。
一九九六年十二月三十日,本公司领取了执照号为深司字N23624、注册号为4403011018527 的企业法人营业执照。
一九九六年十二月三十一日,本公司临时股东大会决议,并经中华人民共和国国家经济体制改革委员会体改生[1997]9 号文《关于同意深圳高速公路股份有限公司转为境外发行股票并上市公司的批复》及国务院证券委员会证委发[1997]11 号文《关于同意深圳高速公路股份有限公司发行境外上市外资股的批复》批准,向境外公众发行境外上市外资股(H 股)股票。一九九七年三月十二日,本公司发行的境外上市外资股(H 股)股票计747,500,000 股在香港联合交易所挂牌交易。一九九七年四月十六日,本公司在深圳市工商行政管理局办理了工商变更登记手续。
二零零零年十二月二十八日，本公司临时股东大会通过了《关于审请公募增发不超过18,000 万股人民币普通股(A 股)的议案》，二零零一年十一月二十九日经中国证监会核准，本公司于二零零一年十二月六日发行境内上市内资股(A 股)股票计165,000,000 股，每股面值为1.00 人民币元，发行价格为每股3.66 人民币元，并于二零零一年十二月二十五日在上海证券交易所挂牌交易。二零零一年十二月十九日,本公司在深圳市工商行政管理局办理了工商变更登记手续。
本公司的经营范围为：收费公路的经营、管理。
附注2. 重要会计政策、会计估计和合并会计报表的编制方法
(1) 会计制度
本公司及其子公司和合营企业执行中华人民共和国《企业会计准则》和《企业会计制度》及其补充规定。
(2) 会计年度
会计年度自公历每年一月一日起至十二月三十一日止。
(3) 记账本位币
以人民币为记账本位币。
(4) 记账基础和计价原则
会计核算以权责发生制为基础,各项财产物资在取得时按照实际成本计价。其后,各项财产如果发生减值,按《企业会计制度》的有关规定计提相应的减值准备。
(5) 外币业务核算方法
对年度内发生的非本位币经济业务,按业务发生当日中国人民银行公布的外汇市场汇价的中间价("市场汇价")折合为人民币记账。月份终了,货币性项目中的非本位币余额按照当日市场汇价进行调整,由此产生的折合人民币差额,属于筹建期间发生的汇兑损益,计入长期待摊费用账项；属于与购建固定资产有关的外币专门借款产生的汇兑损益,按照借款费用资本化的原则进行处理；其他汇兑损益均计入当年度(期间)损益类账项。
(6) 现金等价物的确定标准
现金等价物是指持有的期限不超过三个月、易于转换为已知金额、价值变动风险很小的投资。本公司三个月以上的定期存款，不视为现金等价物。
(7) 短期投资核算方法
短期投资是指能够随时变现并且持有时间不准备超过一年的股票、债券及基金投资，于取得时以实际发生的投资成本扣除已宣告但尚未领取的现金利或已到付息期但尚未领取的债券利息后计价。短期投资持有期间所收到的股利利息等收益除已计入应收项目的现金股利或利息外，均直接冲减投资成本；处置短期投资时，其成本按加权平均法计算确定；短期投资期末按成本与市价孰低法计价，短期投资跌价准备按投资类别的成本高于市价的差额提取，如单项投资成本超过投资总额的10%，则以单项投资为基础提取跌价准备。预计短期投资跌价损失计入当年度(期间)损益类账项。
委托投资是指委托金融机构及其他单位进行投资理财的款项，收到受托方按协议规定条款支付的委托投资收益时计入损益类账项。期末如有迹象表明，委托投资本金高于预计可收回金额的，按其差额计提减值准备。预计委托投资减值损失计入当年度(期间)损益类账项。
短期投资及短期投资跌价准备的细节在附注6 中表述。
(8) 坏账核算方法
本公司及其子公司和合营企业对有确凿的证据表明确实无法收回的应收款项,如债务单位已撤销、破产、资不抵债、现金流量严重不足等,经本公司及其子公司和合营企业董事会的批准确认为坏账损失。
坏账损失采用备抵法核算。本公司及其子公司和合营企业于决算日对应收款项(包括应收账款和其他应收款)根据本公司及其子公司和合营企业以往的经验、债务单位的财务状况和现金流量以及其他相关信息,按账龄分析法计提坏账准备，并对回收有困难的应收款项，结合实际经验和实际情况计提专项坏账准备并计入当年度(期间)损益类账项。坏账准备计提的比例列示如下：
账龄 计提比例
一年以内 0%
一至二年 5%
二至三年 10%
三年以上 20%
本公司及其子公司和合营企业应收账款回收期短(一般为一个月)，周转快，且其他应收款主要系押金及关联方往来款项，故二年以内账龄的应收账款和其他应收款按较低的比例计提坏账准备。
坏账准备的细节在附注7 中表述。
(9) 存货核算方法
存货包括票证、低值易耗品和维修备件。
存货以实际成本计价,发出存货的成本按加权平均法计算确定。
低值易耗品于领用时采用一次摊销法核算。
决算日,存货按成本与可变现净值孰低法计价。存货跌价准备系按单个存货项目的成本高于其可变现净值的差额提取,预计的存货跌价损失计入当年度(期间)损益类账项。本公司及其子公司和合营企业本会计期间未发生存货跌价损失。
存货的细节在附注9 中表述。
(10) 长期投资核算方法
长期投资包括准备持有超过一年的股权投资和不能变现或不准备随时变现的其它债权投资。
长期股权投资的成本按投资时实际支付的价款或按投出非现金资产的账面价值加上相关税费入账。
本公司拥有被投资公司不足20%的权益性资本时,以成本法核算；拥有被投资公司20%至50%的权益性资本时,以权益法核算；拥有被投资公司50%以上权益性资本以及拥有被投资公司20%至50%的权益性资本,但本公司对其实质上拥有控制权时,采用权益法核算并对会计报表予以合并。
本公司对其子公司---深圳市梅观高速公路有限公司(以下简称"梅观公司")、联营公司---深圳市梧桐岭索道有限公司(以下简称"梧桐岭索道公司")的权益性资本投资成本与本公司在该等公司所有者权益总额中所占份额的差额,设置"长期股权投资棗股权投资差额"明细账项核算,自一九九七年三月一日起分三十年摊销和自一九九七年九月起分261 个月摊销；本公司对梅观公司的股权投资差额在合并资产负债表中以"合并价差"项目在长期股权投资中单独反映。
长期债权投资的成本按投资时的实际成本计价。处置长期债权投资时，实际取得的价款与长期债权投资账面价值的差额，计入当年度(期间)的损益类账项。
决算日,本公司的长期投资由于被投资公司经营状况恶化等原因导致其可收回金额低于账面价值,并且这种降低的价值在可预计的未来期间内不可能恢复,则按可收回金额低于长期投资账面价值的差额计提长期投资减值准备,预计的长期投资减值损失计入当年度(期间)损益类账项。截至二零零二年六月三十日止，本公司对梧桐岭索道公司的长期股权投资按长期股权投资差额的余额全额计提减值准备。
长期股权投资的细节在附注10 中表述。
长期债权投资的细节在附注11 中表述。
(11) 委托贷款核算方法
委托贷款按实际委托贷款的金额入账；按照委托贷款规定的利率按期利息并计入当年度(期间)损益类账项；按期计提的利息到期不能收回,停止计提利息,并冲回原已计提的利息。
决算日,委托贷款按预计可收回金额低于委托贷款本金的差额计提委托贷款减值准备,预计的委托贷款减值损失计入当年度(期间)损益类账项。本公司本会计期间未发生委托贷款减值损失。
一年内到期的委托贷款,其本金和利息减去已计提的减值准备后的净值在"短期投资"项目反映。超过一年到期的委托贷款,其本金和利息减去已计提的减值准备后的净值在"长期债权投资"项目反映。
委托贷款的细节在附注11 中表述。
(12) 固定资产计价和折旧方法
固定资产是指使用年限在一年以上的公路及构筑物、房屋及建筑物、交通工程、机器、机械、运输工具和其他与生产、经营有关的设备、器具、工具等,以及不属于生产、经营主要设备,单位价值在2,000.00 人民币元以上并且使用年限在两年以上的实物资产。
固定资产以实际成本计价。一九九七年一月一日的固定资产及其累计折旧系以资产评估机构评估,并经国家国有资产管理局国资评(1996)911 号文确认的评估后固定资产原价及累计折旧调整入账；本公司已交付使用但尚未办理竣工决算的固定资产按其工程账面价值或工程概算价值暂估入账,待竣工决算时,再将已入账的账面价值调整为实际价值。
本公司及其子公司和合营企业采用工作量法计提折旧。公路及构筑物在计提折旧时,以各收费公路经营年限内预测总车流量和公路及构筑物的固定资产原价为基础,计算每标准车流量应计提的折旧额,然后按照各会计年度(期间)实际车流量与每标准车流量应计提的折旧额计算固定资产折旧。
本公司已制定政策每隔三至五年对各收费公路经营期限内的预测总车流量进行审核，当实际车流量与预测车流量产生重大差异时，本公司将委任独立的专业交通研究机构对未来交通车流量进行研究，并根据重新预测的总车流量调整以后年度的每标准车流量应计提的折旧额，以确保累计折旧于经营期满后相等于公路及构筑物的原价。
本公司根据近年实际车流量情况，于二零零一年度委托交通部第一公路勘察设计研究院重新对本公司各收费公路未来经营期限内的预计车流量进行独立的专业交通研究，并根据其出具的《交通量发展预测报告》对未来经营期限内各收费公路交通车流量的预测值，对相关公路的折旧计算依据作适当调整，自二零零一年度开始执行。
除公路及构筑物外,其余固定资产折旧采用直线法平均计算,并根据固定资产类别的原价、估计经济使用年限和预计残值率(原价的5％),确定其折旧率。
各类固定资产的折旧方法、折旧年限、残值率和年折旧率列示如下：
类别 折旧方法 折旧年限(年) 残值率(%)
公路及构筑物
其中：107国道深圳段 工作量法 30 ---
205国道深圳段 工作量法 30 ---
盐坝高速公路A段 工作量法 30 ---
梅观高速公路 工作量法 30 ---
长沙绕城公路(西北段) 工作量法 30 ---
机荷高速公路东段 工作量法 28.83 ---
机荷高速公路西段 工作量法 27.58 ---
房屋及建筑物
其中：生产办公用房 直线法 30 5
简易房 直线法 10 5
建筑物 直线法 15 5
交通工程 直线法 10 5
机器设备 直线法 10 5
运输工具 直线法 6 5
其他设备 直线法 5 5
类别 年折旧率(%)
公路及构筑物
其中：107国道深圳段 ---
205国道深圳段 ---
盐坝高速公路A段 ---
梅观高速公路 ---
长沙绕城公路(西北段) ---
机荷高速公路东段 ---
机荷高速公路西段 ---
房屋及建筑物
其中：生产办公用房 3.17
简易房 9.50
建筑物 6.33
交通工程 9.50
机器设备 9.50
运输工具 15.83
其他设备 19.00
决算日,固定资产如果由于市价持续下跌,或技术陈旧、损坏、长期闲置等原因导致其可收回金额低于账面价值的,按单项固定资产可收回金额低于其账面价值的差额计提固定资产减值准备,预计的固定资产减值损失计入当年度(期间)损益类账项。本公司及其子公司和合营企业本会计期间未发生固定资产减值损失。
固定资产及累计折旧的细节在附注12 中表述。
(13) 在建工程核算方法
在建工程以实际成本计价。与在建工程直接相关的借款利息支出和外汇折算差额,在该项资产达到预定可使用状态之前,计入该项资产的成本。在建工程自达到预定可使用状态之日起转作固定资产。
决算日,当在建工程项目长期停建并且预计在未来三年内不会重新开工,所建项目在性能上或技术上已经落后,并且给本公司所带来的经济利益具有很大的不确定性,以及其他足以证明在建工程已经发生减值的情形,本公司及其子公司和合营企业按可收回金额低于账面价值的差额计提在建工程减值准备,预计的在建工程减值损失计入当年度(期间)损益类账项。本公司及其子公司和合营企业本会计期间未发生在建工程减值损失。
在建工程的细节在附注13 中表述。
(14) 借款费用核算方法
借款费用包括因借款而发生的利息、折价或溢价的摊销和辅助费用以及因外币借款而发生的汇兑差额。
因专门借款而发生的借款费用在同时具备资产支出已经发生、借款费用已经发生和为使资产达到预定可使用状态所必要的购建活动已经开始等三个条件下,于发生时予以资本化。其他的借款费用,于发生当期确认为费用。
若固定资产的购建活动发生非正常中断,并且中断时间连续超过三个月,则暂停借款费用的资本化,将其确认为当期费用,直至资产的购建活动重新开始。
当所购建的固定资产达到预定可使用状态时,停止其借款费用的资本化,以后发生的借款费用于发生当期确认为费用。
其它借款发生的借款费用，于发生当期直接确认为财务费用。
借款费用的细节在附注13、附注33 中表述。
(15) 无形资产计价和摊销方法
本公司及其子公司和合营企业无形资产全部为土地使用权。
无形资产包括205 国道深圳段、107 国道深圳段、机荷高速公路西段、梅观高速公路、机荷高速公路东段的土地使用权。其中,205 国道深圳段、107国道深圳段和机荷高速公路西段的土地使用权系本公司的发起人于一九九七年一月一日以业经国家国有资产管理局确认的一九九六年六月三十日的重估价值作为其对本公司的投资；梅观高速公路和机荷高速公路东段的土地使用权系本公司的发起人对本公司的子公司---梅观公司和合营企业---深圳机荷高速公路东段有限公司(以下简称"机荷东段公司")的投资,按合同约定价计价。
上述土地使用权的使用年限为三十年。除机荷东段公司的土地使用权自该公司正式营运次月(即一九九七年十二月)起按346 个月摊销,本公司机荷高速公路西段从正式营运次月(即一九九九年六月)起按331 个月摊销外,其余自一九九七年一月起按360 个月摊销。
决算日,若无形资产出现市价持续下跌且在剩余摊销年限内预计不会恢复等情形,本公司及其子公司和合营企业按可收回金额低于账面价值的差额计提无形资产减值准备,预计的无形资产减值损失计入当年度(期间)损益类账项。本公司及其子公司和合营企业本会计期间未发生无形资产减值损失。
无形资产的细节在附注14 中表述。
(16) 长期待摊费用的核算方法
A．租入固定资产改良支出
租入固定资产改良支出系租入办公用房发生的装修支出,按房屋租赁期平均摊销。
B．其他递延支出
其他递延支出自费用发生当月起,在受益期内平均摊销,无法合理确定受益期的按五年平均摊销。
筹建期间所发生的费用，先在长期待摊费用中归集，待企业开始生产经营当月起一次计入开始生产经营当月的损益类账项。
如长期待摊的费用项目不能使以后会计期间受益的，尚未摊销的该项目的摊余价值予以全部转入当期损益类账项。
长期待摊费用的细节在附注15 中表述。
(17) 收入确认原则
本公司及其子公司和合营企业从事公路通行所取得的收入,在劳务已经提供,且劳务总收入和总成本能够可靠地计量、与交易相关的经济利益能够流入企业时,确认营业收入的实现。
本公司代建盐坝高速公路联络线取得的收入系按完工百分比法确认营业收入的实现。
本公司及其子公司和合营企业取得其他收入,如广告收入等于完成服务时确认或按合同约定确认。
主营业务收入及其他业务收入的细节在附注30、附注32 中表述。
(18) 递延收入
递延收入系深圳市人民政府为本公司盐坝高速公路A 段项目提供的300,000,000 人民币元政府补贴，该等款项的性质业经深圳市发展计划局于二零零一年十一月以深计投资[2001]764 号文确认。该补贴款系对盐坝高速公路A 段提前投资及早期投资车流量未能达到正常之水平给予的政府补助，于资产负债表上递延并在该收费公路获得的收费经营权年限内予以确认。年度应计收费补贴按每年实际的交通流量所计算的应计补贴额占本公司预计的该收费公路三十年收费经营权年限内按预计总交通流量所计算的应补贴总额之比例计算，并于每年确认为政府补贴收入，每年应计收费补贴与每年实际交通流量成反比。
本公司已制定对各收费公路在经营期限内的预计总交通量作出定期检讨之政策，如有需要时，本公司将委托专业机构进行独立专业研究，并就有关交通量之重大转变做出适当的调整。
盐坝高速公路A 段收费经营年限内的预计交通流量系根据交通部第一公路勘察设计研究院于二零零二年三月出具的《交通量发展预测报告》相关预测值确定。
递延收入的细节在附注23 中表述。
(19) 所得税的会计处理方法
本公司及其子公司和合营企业按应付税款法核算企业所得税。
(20) 合并会计报表的编制方法
本公司合并会计报表系根据财政部财会字(1995)11 号文《关于印发<合并会计报表暂行规定>的通知》和财会(2000)25 号文《关于印发<企业会计制度>的通知》的规定,以本公司和纳入合并范围的子公司和合营企业的会计报表以及其他有关资料为依据,合并各项目数据予以编制。
本公司对合营企业椈啥喂竞统ど呈猩畛た焖俑傻烙邢薰?以下简称"深长公司")采用比例合并法予以合并会计报表，将合营企业的资产、负债、收入、费用、利润和现金流量均按照本公司投资比例进行了合并，内部交易按同比例抵销。
本公司纳入合并范围的子公司及合营企业执行的会计政策均与本公司一致。
本公司及其子公司和合营企业之间的所有重大交易和往来款项均在会计报表合并时予以抵销。本公司与非企业法人的独立核算单位之间的内部往来款项均在会计报表汇总时予以抵销。
少数股东权益的数额系根据本公司所属各子公司所有者权益的数额减去本公司所拥有的份额计算确定。少数股东损益系根据本公司所属各子公司于当年度(期间)内实现的损益扣除本公司投资收益后的金额计算确定。
附注3.税项
本公司及其子公司和合营企业承担的主要税项及附加列示如下：
(1) 流转税及附加
税种 税率 计税基础
营业税 5% 车辆通行费收入、广告收入
营业税 3% 工程建造管理服务收入
城市建设维护费 1% 营业税额
教育费附加 3% 营业税额
教育费附加 5% *营业税额
* 深长公司按营业税额的5%缴纳教育费附加。
(2) 企业所得税
本公司及其他在深圳经济特区的子公司和合营企业的企业所得税税率为15%；深长公司的企业所得税税率为33%。
经深圳市地方税务局(1997)深地税福征字第082 号文批准，本公司从获利年度起，五年免缴、五年减半缴纳企业所得税，二零零二年度为第六个获利年度，故减半缴纳企业所得税；经深圳市地方税务局深地税发[2001]933号文批准，本公司下属机荷西段分公司从获利年度起，五年免缴、五年减半缴纳企业所得税，二零零二年度为第三个获利年度，故免缴企业所得税；经深圳市地方税务局深地税发[2001]1004 号文批准，本公司下属盐坝分公司从获利年度起，五年免缴、五年减半缴纳企业所得税，二零零二年为第二个获利年度，故免缴企业所得税。
经深圳市地方税务局以深地税函[1997]20 文批准，梅观公司的企业所得税从获利年度起，五年免缴、五年减半缴纳企业所得税。二零零二年度为第六个获利年度，故减半缴纳企业所得税。
经深圳市地方税务局以深地税函[1998]57 号文批准，机荷东段公司的企业所得税从获利年度起，五年免缴、五年减半缴纳企业所得税。二零零二年度为第五个获利年度，故免缴企业所得税。
(3) 个人所得税
本公司及其子公司、合营企业员工的个人所得税由本公司及其子公司、合营企业代扣代缴。
附注4. 附属机构、控股子公司、合营企业及联营公司
(1) 附属机构
本公司实行独立核算的附属机构概况列示如下：
公司名称 营业场所 注册成立时间
1.深圳高速公路股份有 深圳机荷高速公路
限公司机荷西段分公司 西段石岩收费站 1999.04.08
(机荷西段分公司)
2.深圳高速公路股份有 深圳盐田区盐坝高
限公司盐坝高速分公司 速公路分公司大梅 2001.01.16
(盐坝分公司) 沙收费站办公大楼
公司名称 主营业务 负责人
1.深圳高速公路股份有
限公司机荷西段分公司 机荷高速公路西段的收费、 谢天贤
(机荷西段分公司) 经营及管理
2.深圳高速公路股份有
限公司盐坝高速分公司 盐坝高速公路的收费、经 许黎明
(盐坝分公司) 营和管理
(2) 控股子公司
本公司拥有50%以上权益性资本的子公司概况列示如下：
公司名称 注册地址 注册成
立时间
1.深圳市正一广告公司＊ 深圳市福田区彩田路中 1993.10.21 RMB
银花园新华阁27H
2.梅观公司*＊ 深圳市福田区上梅林福 1994.03.08 RMB
田养路费征收站三楼
公司名称 注册资本 拥有 主营业务
权益
1.深圳市正一广告公司＊ 2,000,000 60% 设计、制作代理国内外广
告业务及其咨询服务
2.梅观公司*＊ 332,400,000 95% 梅林至观澜高速公路的
收费管理
公司名称 经济性质 法定
或类型 代表人
1.深圳市正一广告公司＊
有限责任公司 张延山
2.梅观公司*＊
有限责任公司 王学峰
* 深圳市正一广告公司(以下简称"正一广告公司")原系深圳机场综合开发公司投资成立的国有企业,成立于一九九三年十月二十一日, 经营期限为十年。
一九九八年十月二十八日,深圳市机场股份有限公司(以下简称"机场股份公司")与本公司签订了《共同投资深圳市正一广告公司协议书》,拟共同收购正一广告公司。一九九九年五月,深圳机场综合开发公司与机场股份公司、本公司签订了《股权转让合同书》,本公司出资1,200,000.00 人民币元,拥有正一广告公司60%的权益性资本,机场股份公司出资800,000.00 人民币元,拥有正一广告公司40%的权益性资本。上述股权转让事宜业经深圳市投资管理公司以深投(1998)332 号文批准。一九九九年十月,机场股份公司与本公司签订《合作协议书》,延长正一广告公司的经营期至二零一九年七月二十七日。
二零零零年四月十九日,正一广告公司换领了执照号为深司字N53514,注册号为4403011009143 的企业法人营业执照,经营期限为一九九三年十月二十一日至二零一九年十月二十一日止。
** 梅观公司系经深圳市引进外资办公室以深外资办复(1994)77 号文批准,由开发公司与(香港)彩鹰投资有限公司(以下简称"彩鹰投资公司")合作兴办的中外合作经营企业,开发公司和彩鹰投资公司分别拥有梅观公司55%和45%的权益性资本。于一九九四年三月八日领取了注册号为工商外企作粤深字201339 号的企业法人营业执照,经营期限为二十五年。
根据开发公司、彩鹰投资公司与本公司于一九九七年一月六日签订的《深圳梅观高速公路有限公司修改合同书》,以及一九九七年一月三日开发公司与本公司签订的《关于深圳梅观高速公路有限公司中方股东变更的有关协议》,开发公司将其在与彩鹰投资公司签订的《深圳梅观高速公路有限公司合同书》及其全部补充合同项下的权利及责任转让给本公司,该股权转让事宜业经深圳市引进外资办公室以深外资办复(1997)B0027 号文批准。
一九九九年三月五日,彩鹰投资公司与本公司签订了《深圳梅观高速公路有限公司权益转让合同》,彩鹰投资公司将其拥有的梅观公司45%的全部权益性资本转让予本公司,该股权转让事宜业经深圳市外商投资局以深外资复(1999)B0449 号文《关于合作企业"深圳梅观高速公路有限公司"权益转让、变更企业性质的批复》批准。
一九九九年六月四日,机荷东段公司与本公司签订了《深圳梅观高速公路有限公司股权转让合同》,受让本公司拥有的梅观公司5%的权益性资本,并经深圳市运输局深运复(1999)94 号文批复同意。股权转让生效后,本公司拥有梅观公司95%的权益性资本,机荷东段公司拥有梅观公司5%的权益性资本。
一九九九年七月五日,梅观公司换领了执照号为深司字N52904,注册号为4403011026543 的企业法人营业执照,经营期限变更为三十年。
二零零一年十一月,机荷东段公司将拥有梅观公司5%的权益性资本转让予开发公司，股权转让后本公司直接拥有梅观公司95%权益性资本，该股权转让事宜业经本公司二零零一年七月二十四日二届七次董事会决议同意。
(3) 合营企业
本公司的合营企业概况列示如下：
公司名称 注册地址 注册成
立时间
1.机荷东段 深圳市宝安区观澜镇 1996.10.04
公司* 竹村福民收费楼
2.深长公司 长沙市岳麓区鸭塘嘴 1999.03.05
**
公司名称 注册资本 拥有
权益
1.机荷东段 RMB440,000,000 55%
公司*
2.深长公司 RMB200,000,000 51%
**
公司名称 主营业务 经济性质 法定
或类型 代表人
1.机荷东段 机场至荷坳高速公路 中外合作经营企业 王学峰
公司* 东段的收费管理
2.深长公司 绕城路的建设经营及 有限责任公司 刘忠明
** 物业管理和配套服务
* 机荷东段公司系经深圳市引进外资办公室以深外资办复［1996］0251号文《关于设立中外合作经营企业"深圳机荷高速公路东段有限公司"的批复》批准,由开发公司与(英属维尔京群岛)路安投资有限公司(以下简称"路安投资公司")共同合作兴办的中外合作经营企业。于一九九六年十月四日领取了注册号为企作粤深总字第201631 号的企业法人营业执照,经营期限为三十年。
一九九七年四月十一日,开发公司与本公司签订了《深圳机荷高速公路东段有限公司合作权益转让协议书》,开发公司将其拥有的机荷东段公司55%的权益性资本全部转让予本公司,该股权转让事宜业经深圳市引进外资办以深外资办复［1997］B0028 号文批准。
一九九七年五月十五日,机荷东段公司在深圳市工商行政管理局办理了工商变更登记手续。
路安投资公司与本公司对机荷东段公司重大经营和财务决策实行共同控制,故本公司对机荷东段公司的会计报表按比例合并法予以合并。
** 深长公司系根据长沙市人民政府长政函[1998]第28 号文《长沙市人民政府关于市环路建设开发有限公司与深圳高速公路股份有限公司合作有关事项的批复》,由长沙市环路建设开发有限公司(以下简称"长沙环路公司")与本公司共同投资设立, 于一九九九年三月五日领取了注册号为4301001000261 的企业法人营业执照,经营期限为三十一年(含公路建设期一年)。
长沙环路公司与本公司对深长公司重大经营和财务决策实行共同控制,故本公司对深长公司的会计报表按比例合并法予以合并。
(4) 联营公司
本公司拥有50%以下(含50%)权益性资本的联营公司概况列示如下：
公司名称 注册地址 注册成 注册资本
立时间
1. 梧桐岭索 深圳市福田区 1994.05.05 RMB 5,000,000
道公司 *红荔路四川大
厦14 楼
2、深圳市中 深圳市蛇口龟 1999.02.13 RMB 3,000,000
运杰交通发** 山路8 号明华
展有限公司 国际会议中心
公司名称 拥有 主营业务
权益
1. 梧桐岭索 40% 开发梧桐山风景观光索道,
道公司 山顶观景塔及旅游配套服
务；旅游用品、文化用品的
购销
2、深圳市中 20% 公路建设管理咨询、交通运
运杰交通发** 输服务指导、高新产业技术
展有限公司 开发及相关材料及设备的
购销
公司名称 经济性质 法定
或类型 代表人
1. 梧桐岭索 有限责任公司 陈恬
道公司
2、深圳市中 有限责任公司 江超群
运杰交通发**
展有限公司
* 梧桐岭索道公司系经深圳市贸易发展局批准,由深圳市中民投资服务公司(以下简称"中民投资公司")和深圳市仙湖植物园管理处共同投资成立的有限责任公司,其中，中民投资公司拥有该公司95%的权益性资本。一九九四年五月五日，梧桐岭索道公司领取了注册号为19226705-9,执照号为深司字N23934 的企业法人营业执照,经营期限为二十五年。
一九九七年六月三日,中民投资公司与本公司签订了《股权转让合同》,中民投资公司将其拥有的梧桐岭索道公司40%的权益性资本转让予本公司,并已办理工商变更登记手续。
** 深圳市中运杰交通发展有限公司(以下简称"中运杰公司")系深圳市交通运输服务公司、深圳市丰鑫投资有限公司、北京华运交通咨询开发公司、北京成明达监理咨询有限责任公司与本公司共同投资设立的有限责任公司，于一九九九年二月十三日领取了执照号为深司字N18999, 注册号为4403011016562 的企业法人营业执照,经营期限为二十年。
二零零一年七月，深圳市交通运输服务有限公司与本公司签订《股权转让协议》，本公司将拥有中运杰公司20%的权益性资本转让予深圳市交通运输服务公司，该股权转让的相关手续于本会计期间办理完毕。
附注5. 货币资金
货币资金明细项目列示如下：
2002.6.30
原币金额 汇价 折人民币金额
现金 RMB 106,676 --- RMB 106,676
HKD 4,906 1.0606 5,204
USD 4,450 8.2771 36,833
FFR 12 1.0812 13
比塞塔 446 0.0468 21
148,747
银行存款 RMB 683,721,772 --- 683,721,772
HKD 115,032,366 1.0606 122,003,328
USD 292,496 8.2771 2,421,017
808,146,117
其他货币资金 RMB 24,365,688 --- 24,365,688*
RMB 832,660,552
2001.12.31
原币金额 汇价 折人民币金额
现金 RMB 111,843 --- RMB 111,843
HKD 15,036 1.0615 15,960
USD 3,495 8.2766 28,927
FFR 11.7 1.0812 13
比塞塔 446 0.0468 21
156,764
银行存款 RMB 826,893,980 --- 826,893,980
HKD 135,900,593 1.0615 144,258,480
USD 3,756 8.2766 31,087
971,183,547
其他货币资金 *RMB 2,446,794 --- 2,446,794
RMB 973,787,105
* 其他货币资金系存放于证券公司但尚未进行短期投资的现金。
附注6. 短期投资
短期投资明细项目列示如下：
2002.6.30
投资成本 跌价准备 账面价值
委托投资 RMB 50,000,000 RMB --- RMB 50,000,000
自营证券 67,507,920 (22,722,300) 44,785,620
其中：股票投资 64,318,700 (22,722,300) 41,596,400
国债投资 108,189,220 --- 108,189,220
国债抵押回购 (105,000,000) --- (105,000,000)
RMB 117,507,920 RMB (22,722,300) RMB 94,785,620
2001.12.31
投资成本 跌价准备 账面价值
委托投资 RMB 393,857,206 RMB (28,508,405) RMB 365,348,801
自营证券 --- --- ---
其中：股票投资 --- --- ---
国债投资 --- --- ---
国债抵押回购 --- --- ---
RMB 393,857,206 RMB (28,508,405) RMB 365,348,801
二零零二年六月三十日,本公司短期投资余额计94,785,620 人民币元,其中：
委托投资系根据本公司二零零一年十月与大鹏证券有限责任公司签订《委托国债理财投资顾问协议》，本公司委托其进行投资理财计50,000,000人民币元，委托期限自二零零一年十月起至二零零二年十月止。该委托投资本金计50,000,000.00 人民币元已于二零零二年八月二日提前收回，本会计期间内本公司尚未取得该项委托投资的投资收益。
二零零零年十月十六日，本公司与国信证券有限责任公司(以下简称"国信证券") 签订《资产管理顾问协议》,本公司委托其进行投资理财计200,000,000 人民币元，委托期限自二零零一年一月起至二零零二年一月止。该项委托投资本金已于二零零二年三月全部收回，本公司二零零一年度收到该项委托投资收益计6,600,000 人民币元，本会计期间收到委托投资收益计2,200,000 人民币元。
自营证券系接管的委托投资。一九九九年十二月和二零零零年九月，本公司和华融经贸(集团)公司签订《委托国债投资理财协议》，委托理财金额分别为50,000,000人民币元和60,000,000 人民币元，由于对方未严格履行合同条款，该项投资自二零零二年二月起实际由本公司接管。对该账户持有的证券，本公司按照只卖不买、逐步变现的原则进行管理。截至二零零二年六月三十日止，该证券账户投资成本总额为67,507,920 人民币元，根据二零零二年六月二十八日证券交易市场收市价格，该等投资的期末市值为50,080,456 人民币元，本公司对其中的股票投资市值低于投资成本的部分计提短期投资跌价准备计22,722,300 人民币元。
二零零二年六月三十日短期投资的账面余额与年初相比减少了70%，主要是本期收回委托投资本金计240,000,000 人民币元及部分自营证券变现。
附注7. 应收账款及其它应收款
(1)本公司及其子公司和合营公司应收账款账龄分析列示如下：
2002.6.30
金额 比例 坏账准备
一年以内 RMB 787,867 82% RMB ---
一至二年 178,334 18% 7,667
RMB 966,201 100% RMB 7,667
2001.12.31
金额 比例 坏账准备
一年以内 RMB 669,782 81% RMB ---
一至二年 153,334 19% 7,667
RMB 823,116 100% RMB 7,667
应收账款中无应收关联方及持有本公司5%(含5%)以上股份的股东单位的款项。
(2) 本公司及其子公司和合营公司应收账款主要明细项目列示如下：
2002.6.30 欠款时间
深圳市宝安区广告公司 RMB 153,334
不停车收费客户 RMB 56,287
深圳市东风广告有限公司 RMB 25,000
欠款原因
深圳市宝安区广告公司 一至二年正一广告公司应收广告牌租金
不停车收费客户 一年以内机荷西公司应收不停车通行费
深圳市东风广告有限公司 一至二年正一广告公司应收广告费
(3) 本公司及其子公司和合营公司其他应收款账龄分析列示如下：
2002.6.30
金额 比例 坏账准备
一年以内 RMB 30,127,105 62% RMB ---
一至二年 211,064 --- 4,440
二至三年 89,939 --- 7,823
三年以上 18,410,846 38% 9,326,943
RMB 48,838,954 100% RMB 9,339,206
2001.12.31
金额 比例 坏账准备
一年以内 RMB 30,557,004 63% RMB ---
一至二年 88,787 --- 4,440
二至三年 78,232 --- 7,823
三年以上 18,384,716 37% 3,676,943
RMB 49,108,739 100% RMB 3,689,206
应收关联方往来款项详见附注39(3)。
其他应收款中无持有本公司5%(含5%)以上股份的股东单位的欠款。
(4) 本公司及其子公司和合营公司其他应收款(不包括应收关联方往来)主要明细项目列示如下：
2002.6.30
定期存款利息 RMB 2,134,276
广东省高速公路管理局 RMB 1,065,005
备用金 RMB 254,749
荷坳服务区 RMB 216,822
联合广场物业公司 RMB 130,642
欠款时间 欠款原因
定期存款利息 一年以内 人民币及港币定期存款利息
广东省高速公路管理局 一个月 2002年5月份路费收入
备用金 一年以内 收费员备用金
荷坳服务区 一年以内 水电费
联合广场物业公司 三年以上 办公楼物业管理押金
附注8. 预付账款
(1) 预付账款的账龄分析列示如下：
2002.6.30
金额 占该账项余额
的百分比
一年以内 RMB 1,882,411 29%
一至二年 2,546,642 39%
二至三年 1,982,590 31%
三年以上 90,000 1%
RMB 6,501,643 100%
2001.12.31
金额 占该账项余额
的百分比
一年以内 RMB 3,935,346 64%
一至二年 2,103,590 34%
二至三年 29,000 ---
三年以上 90,000 2%
RMB 6,157,936 100%
预付账款中无预付关联方及持有本公司5%(含5%)以上股份的股东单位的款项。
(2) 预付账款主要明细项目列示如下：
2002.6.30 欠款时间
转贷款购买设备 RMB 3,255,692 一年以内及一至二年
桃源村微利房 RMB 1,683,590 二至三年
北京市政设计院 RMB 328,000 一年以内
重庆公路勘察设计院 RMB 200,000 二至三年
欠款原因
转贷款购买设备 预付设备款及保险费
桃源村微利房 垫付职工购房款
北京市政设计院 改扩建款
重庆公路勘察设计院 107国道深圳宝安城区改造工程设计费
附注9. 存货及存货跌价准备
存货及存货跌价准备明细项目列示如下：
2002.6.30
金额 存货跌价准备
票证 RMB 1,544,120 RMB ---
低值易耗品 15,465 ---
维修备件 4,169,304 ---
RMB 5,728,889 RMB ---
2001.12.31
金额 存货跌价准备
票证 RMB 1,812,872 RMB ---
低值易耗品 16,335 ---
维修备件 4,160,117 ---
RMB 5,989,324 RMB ---
附注10. 长期股权投资
(1) 本公司及其子公司和合营公司长期股权投资列示如下：
2002.1.1 本期增加
金额 减值准备
其他股权投资 RMB 202,544,018 RMB 7,254,599 RMB---
其中：联营公司 2,618,394 7,254,599 ---
合并价差 192,671,025 ---
股权投资差额 7,254,599 ---
本期减少 2002.6.30
金额 减值准备
其他股权投资 RMB 4,446,295 RMB 198,097,723 RMB 7,254,599
其中：联营公司 618,394 2,000,000 7,254,599
合并价差 3,827,901 188,843,124
股权投资差额 --- 7,254,599
(2) 本公司及其子公司和合营公司其他股权投资明细项目列示如下：
被投资公司名称 投资期限 占被投资公司 初始投资额
注册资本比例
梧桐岭索道公司 21.75年 40% RMB 11,059,570
中运杰公司 20年 20% 600,000
RMB 11,659,570
被投资公司名称 2002.1.1 追加投资额 本期权益增
(减)额
梧桐岭索道公司 RMB 2,000,000 RMB --- RMB ---
中运杰公司 618,394 --- ---
RMB 2,618,394 RMB --- RMB ---
被投资公司名称 本期分得现 累计权益增
金红利 (减)额
梧桐岭索道公司 RMB --- RMB ---
中运杰公司 --- (618,394)
RMB --- RMB (618,394)
被投资公司名称 2002.6.30 减值准备
梧桐岭索道公司 RMB 2,000,000 RMB 7,254,599
中运杰公司 --- ---
RMB 2,000,000 RMB 7,254,599
二零零一年七月，深圳市交通运输服务有限公司与本公司签订《股权转让协议》，本公司将拥有中运杰公司20%的权益性资本转让予深圳市交通运输服务有限公司，转让价款计618,000 人民币元，转让价格根据该项股权投资的账面价值由双方协商确定。股权转让的相关手续已于本会计期间办理完毕。
(3) 本公司及其子公司和合营公司合并价差项目列示如下：
被投资单位 初始金额 摊销期限 2002.1.1
梅观公司 RMB 226,062,038 360 个月 RMB 192,671,025
被投资单位 本期增加 本期摊销 2002.6.30
梅观公司 RMB --- RMB 3,827,901 RMB 188,843,124
被投资单位 剩余摊销年限
梅观公司 294 个月
一九九六年十二月,本公司取得开发公司持有梅观公司55%的权益性资本，产生股权投资贷方差额计21,597,846 人民币元；一九九九年三月,本公司受让了彩鹰投资公司持有梅观公司的45%权益性资本,产生股权投资借方差额计260,694,614 人民币元；一九九九年度，本公司将拥有梅观公司5%的权益性资本转让给机荷东段公司,转让价款中含28,966,068 人民币元股权投资差额，因本公司对拥有机荷东段公司55%权益性资本按比例合并会计报表，故15,931,338 人民币元股权投资差额仍计入本公司合并会计报表。
二零零一年十二月，机荷东段将其拥有的梅观公司5%的权益性资本转让予开发公司,与本公司相关的股权投资差额计15,931,338 人民币元予以转出。
(4) 本公司及其子公司和合营公司股权投资�