光明乳业2005年第三季度报告
光明乳业股份有限公司2005年第三季度报告
1重要提示
1.1本公司董事会及其董事保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗
漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性负个别及连带责任。
1.2公司董事共九人，徐向华独立董事、季建忠董事因事不能亲自出席会议，分别委托谢荣独立
董事、姚方董事行使表决权，其余七名董事出席董事会会议。
1.3公司第三季度财务报告未经审计。
1.4公司董事长兼总经理王佳芬女士，主管财务工作副总经理吕公良先生，财务总监章国政先
生，会计机构负责人姚第兴先生声明：保证本季度报告中财务报告的真实、完整。
2公司基本情况简介
2.1公司基本信息
股票简称 光明乳业
股票代码 600597
董事会秘书
姓名 朱建毅
联系地址 上海市吴中路578号
电话 021-54584520
传真 021-64013337
电子信箱 600597@brightdairy.com
2.2财务资料
2.2.1主要会计数据及财务指标
币种:人民币
本报告期末比上年度
本报告期末 上年度期末
期末增减（％）
总资产(元) 3,663,578,874 3,567,160,706 2.70
股东权益(不含少数股东权
2,096,108,555 2,050,236,233 2.24
益)(元)
每股净资产(元) 2.01 1.97 2.03
调整后的每股净资产(元) 1.97 1.93 2.07
本报告期比上年同期
报告期 年初至报告期期末
增减（％）
经营活动产生的现金流量净
69,005,472 185,350,107 -37.26
额(元)
每股收益(元) 0.048 0.194 -47.25
净资产收益率(%) 2.41 9.63 减少2.42个百分点
扣除非经常性损益后的净资
2.35 9.68 减少2.44个百分点
产收益率(%)
非经常性损益项目 金额(元)
各种形式的政府补贴 2,577,865
短期投资收益 -699,225
扣除资产减值准备后的其他各项营业外收入、支出 -4,978,976
以前年度已经计提各项减值准备的转回 2,077,923
合计 -1,022,413
2.2.2利润表
单位:元 币种:人民币审计类型:未经审计
合并 母公司
项目 本期数 上年同期数 本期数 上年同期数
(7-9月) (7-9月) (7-9月) (7-9月)
一、主营业务收入 1,802,124,981 1,837,745,346 982,957,064 996,479,918
减：主营业务成本 1,253,791,335 1,276,651,393 754,094,117 797,918,830
主营业务税金及附加 4,799,086 4,511,297
二、主营业务利润（亏损以“-”
543,534,560 556,582,656 228,862,947 198,561,088
号填列）
加：其他业务利润（亏损以“-”
27,835,729 16,616,633 -6,574,017 214,916
号填列）
减:营业费用 429,544,391 381,449,222 182,770,068 157,037,943
管理费用 86,914,522 67,878,751 34,258,463 12,810,491
财务费用 472,086 3,064,844 -1,820,690 -665,407
三、营业利润（亏损以“-”号填
54,439,290 120,806,472 7,081,089 29,592,977
列）
加：投资收益（损失以“-”号填
-238,847 908,591 42,866,295 69,197,783
列）
补贴收入 2,235,967 559,115 16,200
营业外收入 1,352,240 2,064,982 891,886 111,652
减：营业外支出 2,589,902 7,295,705 -47,523 666,220
四、利润总额（亏损总额以“-”
55,198,748 117,043,455 50,886,793 98,252,392
号填列）
减：所得税 5,450,936 21,471,206 737,318 3,745,501
减：少数股东损益 -779,831 245,553
加：未确认投资损失(合并报表填
列)
五、净利润（亏损以“-”号填
50,527,643 95,326,696 50,149,475 94,506,891
列）
单位:元 币种:人民币审计类型:未经审计
合并 母公司
项目 本期数 上年同期数 本期数 上年同期数
(1-9月) (1-9月) (1-9月) (1-9月)
一、主营业务收入 5,269,537,154 5,083,019,444 2,874,681,600 2,797,123,647
减：主营业务成本 3,600,653,625 3,445,295,943 2,175,485,996 2,166,104,377
主营业务税金及附加 11,333,550 12,239,935
二、主营业务利润（亏损以“-
1,657,549,979 1,625,483,566 699,195,604 631,019,270
”号填列）
加：其他业务利润（亏损以“-
68,298,684 57,038,644 -9,024,015 420,471
”号填列）
减:营业费用 1,240,187,329 1,111,482,224 511,705,899 469,584,680
管理费用 259,874,221 233,316,032 107,952,144 84,782,519
财务费用 -1,642,537 9,102,987 -7,567,304 -2,543,889
三、营业利润（亏损以“-”号
227,429,650 328,620,967 78,080,850 79,616,431
填列）
加：投资收益（损失以“-”号
-6,951,667 1,089,743 131,807,546 190,521,925
填列）
补贴收入 4,133,595 2,862,000 16,200
营业外收入 3,817,908 4,507,542 1,141,435 281,219
减：营业外支出 9,697,105 13,719,602 -461,259 1,945,580
四、利润总额（亏损总额以“-
218,732,381 323,360,650 211,491,090 268,490,195
”号填列）
减：所得税 20,355,878 68,245,545 9,161,909 25,670,334
减：少数股东损益 -3,441,270 12,718,694
加：未确认投资损失(合并报表
填列)
五、净利润（亏损以“-”号填
201,817,773 242,396,411 202,329,181 242,819,861
列）
2.3报告期末股东总数及前十名流通股股东持股表（非G股公司）
单位：股
报告期末股东总数（户） 37,472
前十名流通股股东持股情况
种类（A、B、H股或其
股东名称(全称) 期末持有流通股的数量
它）
交通银行－科汇证券投资基金 10,872,204 A股
丰和价值证券投资基金 7,758,457 A股
中国银行－易方达策略成长证券投资基金 7,597,204 A股
中国银行－易方达平稳增长证券投资基金 6,269,291 A股
交通银行－普惠证券投资基金 6,042,707 A股
全国社保基金一零九组合 4,395,656 A股
交通银行－科讯证券投资基金 3,957,584 A股
上海慧恒投资有限公司 3,177,100 A股
银丰证券投资基金 2,341,936 A股
中国人寿保险股份有限公司－分红－个人分红
2,341,503 A股
－005L－FH002沪
3管理层讨论与分析
3.1公司报告期内经营活动总体状况的简要分析
报告期内，公司认真总结上半年工作的经验和教训，加强对控股子公司的管理，加大市场营销的
力度，强化质量管理体系的建设，力争保持公司经营业绩的平稳发展。经过努力，年初至报告期末，
公司实现主营业务收入526,954万元,同比增长3.7％，实现净利润20,182万元，同比下降16.7％。
3.1.1占主营收入或主营业务利润总额10%以上的主营行业或产品情况
√适用□不适用
单位:元 币种:人民币审计类型:未经审计
主营业务收入 主营业务成本 毛利率(%)
分行业
乳制品等 4,187,770,432 2,742,778,599 34.51
商业零售 1,081,766,722 857,875,026 20.70
合计 5,269,537,154 3,600,653,625
其中:关联交易 54,621,689 47,995,927
3.1.2公司经营的季节性或周期性特征
√适用□不适用
根据乳制品行业的特征，在夏秋季节，酸奶等产品的销量相对高于其他季节。
3.1.3报告期利润构成情况（主营业务利润、其他业务利润、期间费用、投资收益、补贴收入与营业
外收支净额在利润总额中所占比例与前一报告期相比的重大变动及原因的说明）
√适用□不适用
本报告期 前一报告期
项目 增减比例%
金额（元） 占利润总额% 金额（元） 占利润总额%
主营业务利润 543,534,560 984.68 1,114,015,419 681.22 303.46
其他业务利润 27,835,729 50.43 40,462,955 24.74 25.69
期间费用 516,930,999 936.49 981,488,014 600.18 336.31
投资收益 -238,847 -0.43 -6,712,820 -4.10 3.67
补贴收入 2,235,967 4.05 1,897,628 1.16 2.89
营业外收支 -1,237,662 -2.24 -4,641,535 -2.84 0.60
利润总额 55,198,748 100 163,533,633 100 -
由于本报告期乳制品的毛利率降低1.9个百分点，期间费用有所上升，使利润总额降低，导致主
营业务利润、期间费用占利润总额的比例增加。
3.1.4主营业务及其结构与前一报告期相比发生重大变化的情况及原因说明
□适用√不适用
3.1.5主营业务盈利能力（毛利率）与前一报告期相比发生重大变化的情况及其原因说明
□适用√不适用
3.2重大事项及其影响和解决方案的分析说明
√适用□不适用
2005年6月部分媒体传闻郑州光明山盟乳业有限公司产品质量问题（以下简称"郑州山盟事
件"）。公司于2005年6月10日和6月20日分别就郑州山盟事件作了提示性公告和澄清公告（详见
2005年6月10日和6月20日《上海证券报》、《中国证券报》和《证券时报》，公告编号：临
2005－008号、临2005－009号）。
报告期内，公司完成了对产品配方、工艺、技术、质量系统的全面审查和改进；通过与各类
客户的沟通合作，保证光明产品的市场覆盖率；通过加大产品和品牌的宣传，逐步恢复品牌形象。由
于郑州山盟事件的不良影响，本报告期公司经营业绩较去年同期下降幅度较大。
公司将继续采取各项有效措施，保证公司健康运营。1、进一步加强对子公司质量体系管控。
2、完善光明产品从奶源到生产、物流、消费者的"安全链"。3、加大市场营销力度，恢复光明品牌
"新鲜、健康"的市场形象。
3.3会计政策、会计估计、合并范围变化以及重大会计差错的情况及原因说明
□适用√不适用
3.4经审计且被出具"非标意见"情况下董事会和监事会出具的相关说明
□适用√不适用
3.5预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生大幅度变动的警示
及原因说明
□适用√不适用
3.6公司对已披露的年度经营计划或预算的滚动调整情况
□适用√不适用
3.7公司原非流通股东在股权分置改革过程中做出的特殊承诺及其履行情况（G股公司）
□适用√不适用
公司名称:光明乳业股份有限公司
法定代表人:王佳芬
日期:二零零五年十月三十一日
4附录
资产负债表
2005年9月30日
编制单位:光明乳业股份有限公司
单位:元 币种:人民币审计类型:未经审计
合并 母公司
项目
期末数 期初数 期末数 期初数
流动资产：
货币资金 606,286,132 749,962,408 350,712,652 456,298,525
短期投资 9,876,238 45,053,301 6,936,000 25,434,586
应收票据
应收股利 39,047,647
应收利息
应收账款 590,417,590 453,057,144 858,497,198 542,182,830
其他应收款 76,466,097 88,570,303 36,471,175 78,010,278
预付账款 78,592,410 24,818,049 73,235,690 74,247,861
应收补贴款
存货 441,399,654 376,832,681 87,386,586 98,860,298
待摊费用 46,351,450 42,477,969 4,570,619 3,158,660
一年内到期的长期债权投资
其他流动资产
流动资产合计 1,849,389,571 1,780,771,855 1,456,857,567 1,278,193,038
长期投资：
长期股权投资 57,566,113 59,308,387 1,232,572,461 1,104,505,126
长期债权投资 2,000,000 2,000,000 249,331,709 320,131,857
长期投资合计 59,566,113 61,308,387 1,481,904,170 1,424,636,983
固定资产：
固定资产原价 2,505,640,743 2,463,718,537 746,560,909 756,581,268
减：累计折旧 996,732,210 869,422,491 362,126,174 335,904,562
固定资产净值 1,508,908,533 1,594,296,046 384,434,735 420,676,706
减：固定资产减值准备 16,147,610 18,016,050 6,081,657 7,465,400
固定资产净额 1,492,760,923 1,576,279,996 378,353,078 413,211,306
工程物资
在建工程 205,640,741 86,480,376 29,489,551 15,116,763
固定资产清理
固定资产合计 1,698,401,664 1,662,760,372 407,842,629 428,328,069
无形资产及其他资产：
无形资产 56,221,526 62,320,092 51,963,974 57,802,126
长期待摊费用
其他长期资产
无形资产及其他资产合计 56,221,526 62,320,092 51,963,974 57,802,126
递延税项：
递延税款借项
资产总计 3,663,578,874 3,567,160,706 3,398,568,340 3,188,960,216
流动负债：
短期借款 104,700,000 93,000,000
应付票据
应付账款 561,574,514 456,526,185 920,856,907 756,223,067
预收账款 122,892,116 127,951,654 75,833,552 84,074,619
应付工资 44,130,204 58,859,530 28,116,378 28,515,387
应付福利费 27,793,412 27,830,038 15,082,654 19,720,313
应付股利
应交税金 1,849,512 14,888,147 -11,487,558 -17,975,766
其他应交款 2,733,574 1,989,582
其他应付款 347,367,817 331,205,394 207,834,118 191,749,601
预提费用 6,910,329 6,238,124 1,421,176 2,390,761
预计负债 6,925,000 6,925,000
一年内到期的长期负债 25,248,436 54,556,889 13,066,780 13,320,040
其他流动负债
流动负债合计 1,252,124,914 1,179,970,543 1,250,724,007 1,078,018,022
长期负债：
长期借款 88,780,803 91,516,070 21,934,920 26,391,510
应付债券
长期应付款 21,496,303 32,543,687 6,492,112 11,992,112
专项应付款 43,018,332 26,501,180 7,405,000 6,930,000
其他长期负债
长期激励基金 280,000 280,000 280,000 280,000
长期负债合计 153,575,438 150,840,937 36,112,032 45,593,622
递延税项：
递延税款贷项
负债合计 1,405,700,352 1,330,811,480 1,286,836,039 1,123,611,644
少数股东权益 161,769,967 186,112,993
所有者权益（或股东权益）：
实收资本（或股本） 1,041,892,560 1,041,892,560 1,041,892,560 1,041,892,560
减：已归还投资
实收资本（或股本）净额 1,041,892,560 1,041,892,560 1,041,892,560 1,041,892,560
资本公积 408,290,370 407,951,937 416,376,620 416,038,188
盈余公积 274,177,510 274,177,510 202,852,291 202,852,291
其中：法定公益金 124,400,624 124,400,624 100,625,550 100,625,550
未分配利润 371,748,115 169,930,342 450,610,830 248,281,649
拟分配现金股利 156,283,884 156,283,884
外币报表折算差额
减：未确认投资损失
所有者权益（或股东权益）合计 2,096,108,555 2,050,236,233 2,111,732,301 2,065,348,572
负债和所有者权益（或股东权
3,663,578,874 3,567,160,706 3,398,568,340 3,188,960,216
益）总计
公司法定代表人:王佳芬 主管会计工作负责人:章国政 会计机构负责人:姚第兴
利润表
单位:元 币种:人民币审计类型:未经审计
合并 母公司
项目 本期数 上年同期数 本期数 上年同期数
(7-9月) (7-9月) (7-9月) (7-9月)
一、主营业务收入 1,802,124,981 1,837,745,346 982,957,064 996,479,918
减：主营业务成本 1,253,791,335 1,276,651,393 754,094,117 797,918,830
主营业务税金及附加 4,799,086 4,511,297
二、主营业务利润（亏损以“-”
543,534,560 556,582,656 228,862,947 198,561,088
号填列）
加：其他业务利润（亏损以“-”
27,835,729 16,616,633 -6,574,017 214,916
号填列）
减:营业费用 429,544,391 381,449,222 182,770,068 157,037,943
管理费用 86,914,522 67,878,751 34,258,463 12,810,491
财务费用 472,086 3,064,844 -1,820,690 -665,407
三、营业利润（亏损以“-”号填
54,439,290 120,806,472 7,081,089 29,592,977
列）
加：投资收益（损失以“-”号填
-238,847 908,591 42,866,295 69,197,783
列）
补贴收入 2,235,967 559,115 16,200
营业外收入 1,352,240 2,064,982 891,886 111,652
减：营业外支出 2,589,902 7,295,705 -47,523 666,220
四、利润总额（亏损总额以“-”
55,198,748 117,043,455 50,886,793 98,252,392
号填列）
减：所得税 5,450,936 21,471,206 737,318 3,745,501
减：少数股东损益 -779,831 245,553
加：未确认投资损失(合并报表填
列)
五、净利润（亏损以“-”号填
50,527,643 95,326,696 50,149,475 94,506,891
列）
单位:元 币种:人民币审计类型:未经审计
合并 母公司
项目 本期数 上年同期数 本期数 上年同期数
(1-9月) (1-9月) (1-9月) (1-9月)
一、主营业务收入 5,269,537,154 5,083,019,444 2,874,681,600 2,797,123,647
减：主营业务成本 3,600,653,625 3,445,295,943 2,175,485,996 2,166,104,377
主营业务税金及附加 11,333,550 12,239,935
二、主营业务利润（亏损以“-
1,657,549,979 1,625,483,566 699,195,604 631,019,270
”号填列）
加：其他业务利润（亏损以“-
68,298,684 57,038,644 -9,024,015 420,471
”号填列）
减:营业费用 1,240,187,329 1,111,482,224 511,705,899 469,584,680
管理费用 259,874,221 233,316,032 107,952,144 84,782,519
财务费用 -1,642,537 9,102,987 -7,567,304 -2,543,889
三、营业利润（亏损以“-”号
227,429,650 328,620,967 78,080,850 79,616,431
填列）
加：投资收益（损失以“-”号
-6,951,667 1,089,743 131,807,546 190,521,925
填列）
补贴收入 4,133,595 2,862,000 16,200
营业外收入 3,817,908 4,507,542 1,141,435 281,219
减：营业外支出 9,697,105 13,719,602 -461,259 1,945,580
四、利润总额（亏损总额以“-
218,732,381 323,360,650 211,491,090 268,490,195
”号填列）
减：所得税 20,355,878 68,245,545 9,161,909 25,670,334
减：少数股东损益 -3,441,270 12,718,694
加：未确认投资损失(合并报表
填列)
五、净利润（亏损以“-”号填
201,817,773 242,396,411 202,329,181 242,819,861
列）
现金流量表
2005年1-9月
单位:元 币种:人民币审计类型:未经审计
项目 合并数 母公司数
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金 6,098,842,906 3,236,876,451
收到的税费返还 14,861,716
收到的其他与经营活动有关的现金 10,718,412 4,465,687
现金流入小计 6,124,423,034 3,241,342,138
购买商品、接受劳务支付的现金 4,166,378,586 2,551,523,601
支付给职工以及为职工支付的现金 279,581,335 106,550,088
支付的各项税费 259,406,414 113,639,630
支付的其他与经营活动有关的现金 1,233,706,592 439,183,319
现金流出小计 5,939,072,927 3,210,896,638
经营活动产生的现金流量净额 185,350,107 30,445,500
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资所收到的现金 134,250,542 145,695,824
其中：出售子公司收到的现金 30,759,475 30,659,474
取得投资收益所收到的现金 269,653 10,697,934
处置固定资产、无形资产和其他长期资产而收回的现金 32,327,528 6,070,846
收到的其他与投资活动有关的现金
现金流入小计 166,847,723 162,464,604
购建固定资产、无形资产和其他长期资产所支付的现金 247,710,535 41,487,521
投资所支付的现金 68,853,982 94,805,752
支付的其他与投资活动有关的现金 41,700 31,500
现金流出小计 316,606,217 136,324,773
投资活动产生的现金流量净额 -149,758,494 26,139,831
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收投资所收到的现金
其中：子公司吸收少数股东权益性投资收到的现金
借款所收到的现金 95,605,800
收到的其他与筹资活动有关的现金 21,949,904 475,000
现金流入小计 117,555,704 475,000
偿还债务所支付的现金 117,252,320 6,362,320
分配股利、利润或偿付利息所支付的现金 172,733,273 156,283,884
其中：支付少数股东的股利 8,653,000
支付的其他与筹资活动有关的现金 6,838,000
其中：子公司依法减资支付给少数股东的现金
现金流出小计 296,823,593 162,646,204
筹资活动产生的现金流量净额 -179,267,889 -162,171,204
四、汇率变动对现金的影响
五、现金及现金等价物净增加额 -143,676,276 -105,585,873
补充材料
1、将净利润调节为经营活动现金流量：
净利润 201,817,773 202,329,181
加：少数股东损益(亏损以“-”号填列) -3,441,270
减：未确认的投资损失
加：计提的资产减值准备 9,845,233 -1,005,648
固定资产折旧 166,155,344 46,137,037
无形资产摊销 6,112,546 5,838,152
长期待摊费用摊销
待摊费用减少（减：增加） -3,873,481 -1,411,959
预提费用增加（减：减少） 672,205 -969,585
处理固定资产、无形资产和其他长期资产的损失(减:收益) 5,810,478 33,328
固定资产报废损失
财务费用 4,903,782 -3,847,530
投资损失（减：收益） 7,460,325 -132,589,546
递延税款贷项（减：借项）
存货的减少（减：增加） -66,705,476 11,473,712
经营性应收项目的减少(减：增加) -196,035,645 -284,308,765
经营性应付项目的增加(减：减少) 52,628,293 188,767,123
其他
经营活动产生的现金流量净额 185,350,107 30,445,500
2．不涉及现金收支的投资和筹资活动：
债务转为资本
一年内到期的可转换公司债券
融资租入固定资产
3、现金及现金等价物净增加情况：
现金的期末余额 606,286,132 350,712,652
减：现金的期初余额 749,962,408 456,298,525
加：现金等价物的期末余额
减：现金等价物的期初余额
现金及现金等价物净增加额 -143,676,276 -105,585,873